Jak ukázala letošní výsledková sezóna, velké společnosti nadále intenzivně investují do umělé inteligence. Jedním z problémů však byla obrovská potřeba elektrické energie těchto energeticky náročných serverů s umělou inteligencí. A vzhledem k tomu, že v příštím roce přijdou ještě výkonnější čipy AI, bude se tento problém ještě prohlubovat.

Aby provozovatelé datových center zmírnili obrovské energetické nároky AI, začínají právě zavádět přímé kapalinové chlazení (DLC) pro stojany serverů AI, na rozdíl od tradičních vzduchem chlazených stojanů, které se dnes používají v naprosté většině datových center.

Datová centra s kapalinovým chlazením tvořila v letošním roce jen asi 1 % trhu, ale nyní se chystají na rozjezd, což možná povede k velkému převratu v rychle rostoucím odvětví serverů umělé inteligence. Vzhledem k dlouhé historii společnosti Super Micro Computer (SMCI), která je lídrem v oblasti nových energeticky účinných technologií, není překvapením, že se staví do pozice, kdy bude tomuto převratu v odvětví dominovat.

Supermicro rozšiřuje kapalinové chlazení v datových centrech

Kapalinové chlazení dosud tvořilo pouze 1 % trhu datových center, protože jeho nasazení tradičně trvá dlouho, stojí více a úniky mohou způsobit selhání komponent. Správa systémů kapalinového chlazení navíc vyžaduje jiný druh odborných znalostí než správa systémů chlazených vzduchem.

Zdá se však, že společnost Supermicro možná rozluštila nějaký kód pro nasazení kapalinou chlazených stojanů ve velkém měřítku. A to by mohlo být velmi důležité.

Zatímco analytici se kroutili nad poklesem hrubých marží společnosti Supermicro v minulém čtvrtletí, pro dlouhodobé investory může být tento pokles ve skutečnosti dobrou zprávou. Podle vedení společnosti od představení nových řešení pro kapalinové chlazení na veletrhu Computex na začátku června zaznamenala společnost větší než očekávanou poptávku po svých kapalinou chlazených stojanech. Společnost proto musela zaplatit za zrychlenou přepravu komponentů pro kapalinové chlazení, což ji stálo více a poškodilo hrubé marže v minulém čtvrtletí.

Silnější než očekávaná poptávka však není špatný problém. Na nedávném konferenčním hovoru k výsledkům společnosti Supermicro generální ředitel Charles Liang uvedl, že společnost v červnu a červenci dodala přibližně 1 000 racků s kapalinovým chlazením, což podle Lianga představovalo více než 15 % všech nových globálních nasazení datových center na celém světě za tyto dva měsíce.

Liang také poznamenal, že společnost Supermicro předpokládá, že v příštích 12 měsících bude 25 až 30 % všech nových nasazení datových center využívat řešení DLC, „přičemž věříme, že většina nasazení bude pocházet od společnosti Super Micro“.

Společnost Supermicro investuje do ovládnutí trhu

Ve světě tradičních serverů před nástupem AI měly prémiové, na míru šité servery Supermicro v roztříštěném odvětví podnikových serverů tendenci mít relativně nízký podíl na trhu, a to kolem 5 %. Liang se však domnívá, že na společnost Supermicro připadá „nejméně“ 70 až 80 % všech serverů DLC dodaných v posledních několika měsících.

I když je nepravděpodobné, že si Supermicro udrží tak velký podíl na trhu v průběhu času, společnost dnes zjevně investuje do udržení vedoucího podílu na trhu DLC.

Aktuální cena: To by mohlo obrátit odvětví podnikových serverů naruby, vzhledem k tomu, že DLC se velmi rychle dostává z 1 % na potenciálních 30 % trhu serverů během jediného roku. Exploze tržeb z DLC je důvodem, proč společnost Supermicro předpokládá v příštích 12 měsících tržby ve výši 26 až 30 miliard dolarů, což je zhruba dvojnásobek oproti 14,9 miliardám dolarů, které právě vydělala za 12 měsíců končících v červnu.

Proč společnost Supermicro neúčtuje vyšší poplatky ?

Při správném provedení bez úniků energie patří mezi výhody DLC až o 40 % nižší spotřeba energie, vyšší výpočetní výkon a rychlejší doba do uvedení do provozu díky tomu, že není nutné instalovat velké klimatizační jednotky, a to vše při současném snížení uhlíkové stopy datového centra.

Vzhledem k tomu se analytici ptají, proč si Supermicro neúčtuje více. Společnost zaznamenala ve čtvrtletí pokles hrubé marže na 11,3 %, částečně kvůli nákladům na zrychlenou přepravu, ale do konce letošního roku plánuje návrat k tradiční hrubé marži v rozmezí 14 až 17 %.

Pokud však máte řešení s přidanou hodnotou, jako je DLC, máte dvě možnosti: Buď si účtovat vyšší cenu, nebo se pokusit narušit odvětví velkými objemy za nižší cenu. Společnost Supermicro se zřejmě vydá tou druhou cestou, alespoň v této rané fázi éry kapalinového chlazení.

To se může ukázat jako chytrá dlouhodobá strategie, protože by to mohlo otevřít cestu k většímu podílu na trhu. Umělá inteligence je revoluční technologie, ale je drahá. Proto by udržování nízkých cen mohlo otevřít zákazníkům společnosti Supermicro cestu k vyšším celkovým výdajům na servery s umělou inteligencí. A pokud bude DLC nakonec stát pouze stejně jako vzduchem chlazené servery, mohla by být potenciálně nasazena i v tradičních datových centrech.

Vzhledem k tomu, že společnost Supermicro ještě letos nasadí nové řešení DCBBS (Data Center Building Block) – které zahrnuje komplexní výstavbu datového centra včetně softwaru a služeb údržby – může společnost generovat více pravidelných příjmů z údržby a softwaru spojených s nasazením, než tomu bylo v minulosti, kdy byla pouze dodavatelem hardwarových dílů.

Získání většího počtu velkoobjemových zákazníků by tedy mohlo být chytrým krokem. Kromě toho se náklady společnosti Supermicro v příštím roce pravděpodobně sníží, protože v listopadu bude uveden do provozu nový malajský výrobní závod s výrazně nižšími náklady.

Ačkoli se zdá, že mnozí investoři společnosti Supermicro chtějí nyní větší zisky, velké investice společnosti do převzetí vedení v oblasti přímého kapalinového chlazení pro datová centra s umělou inteligencí – možná velkého vedení – by se mohly ukázat jako převratné.