S&P 500 opětovně klesá, stabilní trh práce ovlivní politiku Fedu

Index S&P 500 v pátek prudce klesl poté, co prosincová zpráva o zaměstnanosti ve Spojených státech amerických, která byla pozitivnější, než se původně očekávalo, vyvolala obavy z delšího pozastavení série snižování úrokových sazeb ze strany Federálního rezervního systému, což vedlo k prudkému nárůstu výnosů státních dluhopisů. Ve 22:00 SEČ se Dow Jones Industrial Average propadl o 707 bodů, tj. o 1,7 %, S&P 500 klesl o 1,6 % a Nasdaq Composite o 1,6 %. Mzdy v USA překvapily, což podnítilo obavy ze změn v politice Fedu Podle měsíční zprávy americká ekonomika v prosinci nečekaně vytvořila více pracovních míst než v předchozím měsíci, což by mohlo ovlivnit přístup Federálního rezervního systému k možnému snížení úrokových sazeb. Počet pracovních míst mimo zemědělský sektor se minulý měsíc zvýšil o 256 000 míst poté, co v listopadu vzrostl o směrem dolů revidovaných 212 000 míst, uvedl statistický úřad ministerstva práce. Ekonomové předpokládali nárůst o 164 000 míst. Míra nezaměstnanosti klesla na 4,1 %, tedy pod listopadové tempo 4,2 %. „Pokud by dnes byli představitelé Fedu dotlačeni k závaznému rozhodnutí o sazbách pro lednové a březnové zasedání, téměř jistě by se zabývali ponecháním sazeb na stabilní úrovni, uvedla Jefferies v páteční poznámce. Po zprávě o zaměstnanosti se pravděpodobnost, že Fed na svém zasedání později v lednu ponechá sazby beze změny, zvýšila na 98 %, přičemž další snížení se nyní očekává v červnu nebo červenci, uvádí nástroj Fed Rate Monitor, Prudký nárůst výnosů dluhopisů omezuje růst technologického sektoru Ochlazení sázek na snížení sazeb Fedu, vyhnalo výnosy desetiletých státních dluhopisů na nejvyšší úroveň od listopadu 2023, což zatěžuje růstové sektory trhu včetně technologického. Výnos desetiletého státního dluhopisu USA se vyšplhal o 8 bazických bodů na 4,765 % a přiblížil se tak k pětiprocentní hranici, což by podle některých varování mohlo znamenat další ránu pro akcie. „Pokud výnosy desetiletých státních dluhopisů rozhodným způsobem překonají 5 % (předchozí vrchol), pak by se brzy znovu objevily obavy z růstu a vyvolaly by snížení ratingu akcií,“ uvedla společnost MRB Partners v nedávné poznámce. Jinde byly technologické akcie poškozeny propadem akcií čipů, když společnosti NVIDIA Corporation (NASDAQ:NVDA) a Advanced Micro Devices Inc (NASDAQ:AMD) vedly tento sektor k poklesu, přičemž druhá jmenovaná se dostala pod tlak poté, co banka Goldman Sachs snížila rating AMD na neutral z buy s odkazem na obavy o růst tržeb. Výsledková sezóna za 4. čtvrtletí začíná příští týden Výsledková sezóna za čtvrté čtvrtletí začne naplno příští týden, kdy bude ve středu reportovat několik významných bank, včetně JPMorgan Chase (NYSE:JPM), Wells Fargo (NYSE:WFC), Goldman Sachs (NYSE:GS) a Citigroup (NYSE:C). Mezitím akcie Delta Air Lines (NYSE:DAL) vzrostly o více než 9 % poté, co dopravce vykázal zisk za čtvrté čtvrtletí, který překonal odhady analytiků díky silné poptávce po cestování. Akcie Walgreens Boots Alliance (NASDAQ:WBA) vzrostly o 27 % poté, co tento maloobchodní prodejce léků vykázal v prvním čtvrtletí zisk a tržby nad očekávání analytiků a předložil optimistickou roční prognózu. Pražská burza po 17 letech uzavřela nad hranicí 1800 bodů, koruna oslabila Pražská burza poprvé po 17 letech uzavřela nad hranicí 1800 bodů. Index PX v pátek stoupl o 0,18 procenta na 1802,14 bodu. Téměř 1,5 % přidaly akcie Erste Bank. Vyplývá to z internetových stránek burzy. Česká koruna téměř stagnovala k euru a oslabila vůči dolaru. O 1,43 procenta na 759 korun klesly cenné papíry pojišťovny VIG, beze změny na 681 korunách zakončily akcie zbrojovky Colt CZ. Rostly cenné papíry výrobce nápojů Kofola o 0,75 procenta na 405 korun a tabákové společnosti Philip Morris o 0,47 procenta na 16.980 Kč. Pražská burza rostla šestý týden v řadě, index PX si v týdnu připsal 1,3 procenta. Nejvíc v uplynulém týdnu posílily akcie Photon Energy, naopak největší pokles zaznamenala Pilulka. V předchozím svátečním týdnu index PX vzrostl o procento.