Souhrn trhu: americké futures signalizují přestávku v propadu akcií; dolar roste

Pondělní růst amerických akciových futures naznačil přestávku v akciovém propadu, který je způsoben obavami z vysoké inflace, zpřísňování měnové politiky a čínských výluk Covid. Kontrakty na indexy S&P 500 a Nasdaq 100 po smíšené asijské seanci vzrostly o necelé 1 %. Dubnový propad amerických akcií - jeden z nejhorších od pandemie, která rozvrátila trhy v roce 2020 - nadále zastínil sentiment. Propad akcií, rostoucí výnosy dluhopisů a silný dolar zpřísňují finanční podmínky před blížícím se zvýšením úrokových sazeb v USA, Velké Británii a Austrálii. K pátečnímu propadu se přidaly státní dluhopisy, zatímco dluhopisy v Austrálii a na Novém Zélandu ustoupily. Dolarový ukazatel se pohyboval kolem nejvyšší úrovně od roku 2020. Zámořský jüan oslabil v návaznosti na údaje signalizující prudký pokles čínské ekonomické aktivity v prostředí nečinných továren a váznoucích dodavatelských řetězců. Japonský jen byl vůči zeleným bankovkám rovněž na ústupu. Očekává se, že Federální rezervní systém ve středu zvýší úrokové sazby o 50 bazických bodů, což bude největší zvýšení od roku 2000. Otázkou je, jak vysoko musí jít, aby dostal pod kontrolu rozběhnutou inflaci - a zda agresivní cyklus zpřísňování, který je před námi, nevyvolá recesi. Výnosy dluhopisů mohou zůstat "v dohledné budoucnosti zvýšené" kvůli inflaci a prudkému zvyšování sazeb Fedu spojenému se snižováním bilance, napsala ve své poznámce Seema Shahová, hlavní globální stratég společnosti Principal Global Investors. Cenové tlaky jsou podněcovány zvýšenými náklady na komodity od pohonných hmot po potraviny, částečně v důsledku narušení v důsledku ruské války na Ukrajině. Tyto problémy by mohly zesílit: Evropská unie se chystá do konce roku navrhnout zákaz dovozu ruské ropy, přičemž do té doby budou omezení dovozu zaváděna postupně, uvádějí lidé obeznámení s touto záležitostí. Cena ropy se snížila, ale zůstala v blízkosti 104 dolarů za barel. Trhy v Číně a Hongkongu jsou kvůli svátkům zavřené. Peking během prázdnin na Svátek práce uzavře tělocvičny a kina a Šanghaj navzdory klesajícímu počtu případů Covidu zachová omezení pohybu. Čínští představitelé minulý týden přislíbili zvýšení ekonomických stimulů, což poskytlo určitý oddech sentimentu před pátečním propadem na Wall Street. Klíčové události tohoto týdne: Výsledky: Airbnb, Airbus, BMW, BNP Paribas, BP, Credit Agricole, Hilton, ING Groep, Pfizer, Shell, Starbucks, Uber, VW. Rozhodnutí o úrokových sazbách Reserve Bank of Australia, úterý. Rozhodnutí o sazbách Fedu, brífink s předsedou Jeromem Powellem, středa. Zpráva EIA o zásobách ropy, středa. Rozhodnutí o úrokových sazbách a briefing Bank of England, čtvrtek. OPEC+ se virtuálně sejde na pravidelném zasedání, čtvrtek. Zpráva o zaměstnanosti v USA za duben, pátek. Některé hlavní pohyby na trzích: Akcie Futures na index S&P 500 vzrostly v 6:41 v Londýně o 0,6 %. Index S&P 500 klesl o 3,6 %. Futures na Nasdaq 100 vzrostly o 0,8 %. Nasdaq 100 klesl o 4,5 %. Japonský index Topix vzrostl o 0,2 %. Australský index S&P/ASX 200 klesl o 1,3 %. Jihokorejský index Kospi klesl o 0,4 %. Futures na index Euro Stoxx 50 klesly o 1,1 %. Měny Japonský jen byl na úrovni 130,38 za dolar, což představuje pokles o 0,5 %. Zámořský jüan byl na úrovni 6,6835 za dolar, což představuje pokles o 0,6 %. Bloomberg Dollar Spot Index přidal 0,3 %. Euro se nacházelo na úrovni 1,0518 USD, což představuje pokles o 0,3 %. Dluhopisy Výnos desetiletých státních dluhopisů vzrostl přibližně o jeden bazický bod na 2,94 %. Výnosy desetiletých australských dluhopisů vzrostly o 14 bazických bodů na 3,26 %. Komodity Cena ropy West Texas Intermediate klesla o 0,9 % na 103,70 USD za barel. Zlato bylo na úrovni 1 885,03 USD za unci, což představuje pokles o 0,6 %.