Desítky let stará jednoduchá obchodní strategie se po mírném vylepšení ukázala být skvělou sázkou v jednom z nejhorších začátků roku, jaký Wall Street kdy zažila.
Fond Alps Sector Dividend Dogs ETF, který spravuje aktiva v hodnotě více než 1 miliardy dolarů a obchoduje se pod tickerem SDOG, si od začátku roku připsal 1,1 %. To je sice skromný výnos ve vakuu, ale je to výrazně lepší než 16% pokles indexu S&P 500.
Tento fond je variací na investiční teorii „Dogs of the Dow“, podle které investoři sázejí na akcie Dow s nejvyšším ročním dividendovým výnosem. Fond Alps ji aplikuje na index S&P 500 a vybírá pět akcií s nejvyššími výnosy v každém sektoru, s výjimkou nemovitostí, a má stejnou váhu podle sektoru a akcií.
„Na vysoké úrovni je navržen tak, aby zjednodušoval. A je navržen tak, aby byl pro investory snadno pochopitelný a pro poradce jednoduchý příběh, který může říct svému klientovi,“ řekl Paul Baiocchi, hlavní stratég ETF společnosti SS&C Alps Advisors.
Dividendové akcie obecně se v roce 2022 staly relativními vítězi, protože investoři se snaží přesunout do aktiv, která jsou považována za méně riziková, a o stabilní příjem, který by kompenzoval inflaci. Mezi hlavní držitele fondu patří některé z nejlepších velkých akcií tohoto roku, včetně společností Valero, Kraft-Heinz a Bristol-Myers Squibb.
Kromě toho, že strategie zahrnovala některé z nejlepších akcií letošního roku, měla v roce 2022 velký podíl na jejím úspěchu i skutečnost, že se vyhnula expozici vůči některým z nejhůře postižených sektorů, jako jsou technologie a komunikační služby, uvedl Baiocchi.
„Skutečnost je taková, že jde o kombinaci jak tohoto sektorového rozdílu, tak diferenciace v alokaci některých klíčových akcií v rámci daného sektoru,“ řekl Baiocchi.
Fond Alps, jehož nákladový poměr činí 0,4 %, se obměňuje jednou ročně, přičemž společnost prověřuje akcie s vysokým výnosem v každém sektoru. Měsíčně se také upravuje, aby se váha akcií a sektorů opět vyrovnala.
Fond také sám vyplácí dividendu. V březnu rozdělil něco přes 53 centů na akcii, což by na základě úterní uzavírací ceny znamenalo dividendový výnos necelá 4 %.
Pro jistotu je úspěch dividendových akcií v roce 2022 změnou oproti nedávné historii a dlouhodobé výnosy fondu Alps zaostávají za výnosy indexu S&P 500 Total Return.
Desítky let stará jednoduchá obchodní strategie se po mírném vylepšení ukázala být skvělou sázkou v jednom z nejhorších začátků roku, jaký Wall Street kdy zažila.
Fond Alps Sector Dividend Dogs ETF, který spravuje aktiva v hodnotě více než 1 miliardy dolarů a obchoduje se pod tickerem SDOG, si od začátku roku připsal 1,1 %. To je sice skromný výnos ve vakuu, ale je to výrazně lepší než 16% pokles indexu S&P 500.
Tento fond je variací na investiční teorii "Dogs of the Dow", podle které investoři sázejí na akcie Dow s nejvyšším ročním dividendovým výnosem. Fond Alps ji aplikuje na index S&P 500 a vybírá pět akcií s nejvyššími výnosy v každém sektoru, s výjimkou nemovitostí, a má stejnou váhu podle sektoru a akcií.
"Na vysoké úrovni je navržen tak, aby zjednodušoval. A je navržen tak, aby byl pro investory snadno pochopitelný a pro poradce jednoduchý příběh, který může říct svému klientovi," řekl Paul Baiocchi, hlavní stratég ETF společnosti SS&C Alps Advisors.
Dividendové akcie obecně se v roce 2022 staly relativními vítězi, protože investoři se snaží přesunout do aktiv, která jsou považována za méně riziková, a o stabilní příjem, který by kompenzoval inflaci. Mezi hlavní držitele fondu patří některé z nejlepších velkých akcií tohoto roku, včetně společností Valero, Kraft-Heinz a Bristol-Myers Squibb.
Kromě toho, že strategie zahrnovala některé z nejlepších akcií letošního roku, měla v roce 2022 velký podíl na jejím úspěchu i skutečnost, že se vyhnula expozici vůči některým z nejhůře postižených sektorů, jako jsou technologie a komunikační služby, uvedl Baiocchi.
"Skutečnost je taková, že jde o kombinaci jak tohoto sektorového rozdílu, tak diferenciace v alokaci některých klíčových akcií v rámci daného sektoru," řekl Baiocchi.
Fond Alps, jehož nákladový poměr činí 0,4 %, se obměňuje jednou ročně, přičemž společnost prověřuje akcie s vysokým výnosem v každém sektoru. Měsíčně se také upravuje, aby se váha akcií a sektorů opět vyrovnala.
Fond také sám vyplácí dividendu. V březnu rozdělil něco přes 53 centů na akcii, což by na základě úterní uzavírací ceny znamenalo dividendový výnos necelá 4 %.
Pro jistotu je úspěch dividendových akcií v roce 2022 změnou oproti nedávné historii a dlouhodobé výnosy fondu Alps zaostávají za výnosy indexu S&P 500 Total Return.
Bullionářův newsletter přináší úžasné investiční příležitosti pro vaše portfolio.
Zadejte své údaje a získejte 4 originální e-booky ZDARMA!
Vyplnění telefonního čísla je zcela dobrovolné. Rozhodně vás nebudeme nijak spamovat – v případě příležitosti, která bude stát za vaši pozornost, se vám ale může ozvat náš analytik.
Bullionářovo odpolední menu
Bullionářův newsletter přináší úžasné investiční příležitosti pro vaše portfolio.
Zadejte své údaje a získejte 4 originální e-booky ZDARMA!
Vyplnění telefonního čísla je zcela dobrovolné. Rozhodně vás nebudeme nijak spamovat – v případě příležitosti, která bude stát za vaši pozornost, se vám ale může ozvat náš analytik.
Panika kolem umělé inteligence sráží valuace Akcie softwarových a finančně-technologických společností utrpěly na začátku letošního roku citelnou ránu. Obavy z...
Bullionářův newsletter přináší úžasné investiční příležitosti pro vaše portfolio. Zadejte své telefonní číslo a získejte originální e-booky ZDARMA!
Vyplnění telefonního čísla je zcela dobrovolné. Rozhodně vás nebudeme nijak spamovat – v případě příležitosti, která bude stát za vaši pozornost, se vám ale může ozvat náš analytik.
Zrození nového investičního fenoménu Finanční centrum Wall Street objevilo zcela nový způsob, jak trhům prodat neutuchající mánii kolem umělé inteligence....
