Souhrn trhu: akcie, americké futures klesají, opatrnost podporuje dolar

Dolar se posunul k úrovním, které byly naposledy zaznamenány na vrcholu paniky na trhu v roce 2020 kvůli Covidu, a posílil jen, což podtrhlo opatrnost investorů. Společná měna eurozóny se mezitím ocitla na dohled parity se zelenou bankovkou, oslabená energetickou krizí v regionu a akutními obavami z recese.

Státní dluhopisy rozšířily zisky a výnosy desetiletých amerických dluhopisů se dostaly na 2,97 %. Dluhopisy rostly také v Austrálii. Komodity včetně ropy a železné rudy byly pod tlakem. Bitcoin klesl pod 20 000 dolarů.

Hodně záleží na nadcházejících výsledcích firem a na údajích o inflaci v USA z tohoto týdne. Krátké oživení akcií po letošním propadu již před těmito zprávami vyprchává. Chuť k riziku může mít potíže strávit zhoršující se výhled zisků spolu s vytrvalými cenovými tlaky, které ukazují na další zpřísňování měnové politiky.

Síla dolaru nejenže „ovlivní zisk v tomto čtvrtletí, ale spíše ovlivní výhled tvorby tržeb na několik příštích čtvrtletí, a to je podle mého názoru velký problém,“ řekla Kimberly Forrestová, zakladatelka a investiční ředitelka společnosti Bokeh Capital Partners, v rozhlasové stanici Bloomberg.

V Číně se investoři obávají, že je čekají další výluky kvůli Covidu, protože Peking pokračuje ve strategii hromadného testování a omezování mobility. Vládní tlak na stimulaci růstu začíná mít dopad: úvěry minulý měsíc vyskočily na nejvyšší zaznamenanou hodnotu za červen.

Chcete využít této příležitosti?

Mezitím poslední komentář Fedu zdůraznil jak jestřábí postoj centrální banky, tak rizika, která s sebou nese agresivní zvyšování úrokových sazeb.

Prezident atlantské pobočky Fedu Raphael Bostic uvedl, že americká ekonomika se s vyššími úrokovými sazbami dokáže vyrovnat, a zopakoval svou podporu dalšímu skokovému kroku v tomto měsíci. Prezidentka Fed Bank of Kansas City Esther Georgeová, která minulý měsíc vyjádřila nesouhlas se zvýšením sazeb centrální banky o 75 bazických bodů, varovala, že spěch se zpřísněním politiky by se mohl vymstít.

Z firemních zpráv se čínský gigant v oblasti elektromobilů BYD Co. propadl poté, co se v hongkongském systému zúčtování cenných papírů objevil podíl odpovídající velikosti Berkshire Hathaway Inc. a podpořil tak spekulace, že firma Warrena Buffetta možná upraví své podíly.

Co sledovat tento týden:

Výsledky hospodaření společností JPMorgan, Morgan Stanley, Citigroup a Wells Fargo. Guvernér BOE Andrew Bailey hovoří o ekonomickém prostředí, úterý. Amazon.com Inc. zahajuje akci Prime Day, úterý. Rozhodnutí o sazbách v Jižní Koreji a na Novém Zélandu, středa. Údaje o indexu spotřebitelských cen v USA, středa. Béžová kniha Federálního rezervního systému, středa. Index cen výrobců v USA, žádosti o podporu v nezaměstnanosti, čtvrtek. HDP Číny, pátek. Podnikové zásoby v USA, průmyslová výroba, spotřebitelský sentiment Michiganské univerzity, Empire manufacturing, maloobchodní tržby, pátek. Zasedání ministrů financí a centrálních bankéřů zemí G-20 na Bali, od pátku. Projev prezidenta Fedu v Atlantě Raphaela Bostice, pátek.

Některé hlavní pohyby na trzích:

Akcie

Futures na index S&P 500 klesly v Londýně o 0,7 %. Index S&P 500 klesl o 1,2 %. Futures na index Nasdaq 100 ztratily 0,8 %. Nasdaq 100 klesl o 2,2 %. Japonský index Topix klesl o 1,6 %. Australský index S&P/ASX 200 se příliš nezměnil. Jihokorejský index Kospi klesl o 1,1 %. Hongkongský index Hang Seng klesl o 1,3 %. Čínský index Shanghai Composite ustoupil o 0,9 %. Futures na index Euro Stoxx 50 ztratily 0,8 %.

Měny

Bloomberg Dollar Spot Index přidal 0,2 %. Euro bylo na úrovni 1,0016 USD, což představuje pokles o 0,3 %. Japonský jen byl na úrovni 137,39 za dolar. Zámořský jüan byl na úrovni 6,7435 za dolar, což představuje pokles o 0,3 %.

Dluhopisy

Výnos desetiletých státních dluhopisů klesl o tři bazické body na 2,97 %. Výnosy desetiletých australských dluhopisů klesly o 10 bazických bodů na 3,41 %.

Komodity

Cena ropy West Texas Intermediate klesla o 1,9 % na 102,09 USD za barel. Zlato bylo na úrovni 1 729,09 USD za unci, což představuje pokles o 0,3 %.

Asijský akciový index byl tažen dolů technologickým sektorem a také slabostí v Japonsku, Hongkongu a Číně. Indexy S&P 500, Nasdaq 100 a evropské kontrakty po pondělním propadu na Wall Street ztratily více než 0,5 %.Dolar se posunul k úrovním, které byly naposledy zaznamenány na vrcholu paniky na trhu v roce 2020 kvůli Covidu, a posílil jen, což podtrhlo opatrnost investorů. Společná měna eurozóny se mezitím ocitla na dohled parity se zelenou bankovkou, oslabená energetickou krizí v regionu a akutními obavami z recese.Státní dluhopisy rozšířily zisky a výnosy desetiletých amerických dluhopisů se dostaly na 2,97 %. Dluhopisy rostly také v Austrálii. Komodity včetně ropy a železné rudy byly pod tlakem. Bitcoin klesl pod 20 000 dolarů.Zdroj: Getty ImagesHodně záleží na nadcházejících výsledcích firem a na údajích o inflaci v USA z tohoto týdne. Krátké oživení akcií po letošním propadu již před těmito zprávami vyprchává. Chuť k riziku může mít potíže strávit zhoršující se výhled zisků spolu s vytrvalými cenovými tlaky, které ukazují na další zpřísňování měnové politiky.Síla dolaru nejenže „ovlivní zisk v tomto čtvrtletí, ale spíše ovlivní výhled tvorby tržeb na několik příštích čtvrtletí, a to je podle mého názoru velký problém,“ řekla Kimberly Forrestová, zakladatelka a investiční ředitelka společnosti Bokeh Capital Partners, v rozhlasové stanici Bloomberg.V Číně se investoři obávají, že je čekají další výluky kvůli Covidu, protože Peking pokračuje ve strategii hromadného testování a omezování mobility. Vládní tlak na stimulaci růstu začíná mít dopad: úvěry minulý měsíc vyskočily na nejvyšší zaznamenanou hodnotu za červen.Chcete využít této příležitosti?Mezitím poslední komentář Fedu zdůraznil jak jestřábí postoj centrální banky, tak rizika, která s sebou nese agresivní zvyšování úrokových sazeb.Prezident atlantské pobočky Fedu Raphael Bostic uvedl, že americká ekonomika se s vyššími úrokovými sazbami dokáže vyrovnat, a zopakoval svou podporu dalšímu skokovému kroku v tomto měsíci. Prezidentka Fed Bank of Kansas City Esther Georgeová, která minulý měsíc vyjádřila nesouhlas se zvýšením sazeb centrální banky o 75 bazických bodů, varovala, že spěch se zpřísněním politiky by se mohl vymstít.Zdroj: ReutersZ firemních zpráv se čínský gigant v oblasti elektromobilů BYD Co. propadl poté, co se v hongkongském systému zúčtování cenných papírů objevil podíl odpovídající velikosti Berkshire Hathaway Inc. a podpořil tak spekulace, že firma Warrena Buffetta možná upraví své podíly.Co sledovat tento týden:Výsledky hospodaření společností JPMorgan, Morgan Stanley, Citigroup a Wells Fargo. Guvernér BOE Andrew Bailey hovoří o ekonomickém prostředí, úterý. Amazon.com Inc. zahajuje akci Prime Day, úterý. Rozhodnutí o sazbách v Jižní Koreji a na Novém Zélandu, středa. Údaje o indexu spotřebitelských cen v USA, středa. Béžová kniha Federálního rezervního systému, středa. Index cen výrobců v USA, žádosti o podporu v nezaměstnanosti, čtvrtek. HDP Číny, pátek. Podnikové zásoby v USA, průmyslová výroba, spotřebitelský sentiment Michiganské univerzity, Empire manufacturing, maloobchodní tržby, pátek. Zasedání ministrů financí a centrálních bankéřů zemí G-20 na Bali, od pátku. Projev prezidenta Fedu v Atlantě Raphaela Bostice, pátek.Některé hlavní pohyby na trzích:AkcieZdroj: Getty ImagesFutures na index S&P 500 klesly v Londýně o 0,7 %. Index S&P 500 klesl o 1,2 %. Futures na index Nasdaq 100 ztratily 0,8 %. Nasdaq 100 klesl o 2,2 %. Japonský index Topix klesl o 1,6 %. Australský index S&P/ASX 200 se příliš nezměnil. Jihokorejský index Kospi klesl o 1,1 %. Hongkongský index Hang Seng klesl o 1,3 %. Čínský index Shanghai Composite ustoupil o 0,9 %. Futures na index Euro Stoxx 50 ztratily 0,8 %.MěnyBloomberg Dollar Spot Index přidal 0,2 %. Euro bylo na úrovni 1,0016 USD, což představuje pokles o 0,3 %. Japonský jen byl na úrovni 137,39 za dolar. Zámořský jüan byl na úrovni 6,7435 za dolar, což představuje pokles o 0,3 %.DluhopisyVýnos desetiletých státních dluhopisů klesl o tři bazické body na 2,97 %. Výnosy desetiletých australských dluhopisů klesly o 10 bazických bodů na 3,41 %.KomodityCena ropy West Texas Intermediate klesla o 1,9 % na 102,09 USD za barel. Zlato bylo na úrovni 1 729,09 USD za unci, což představuje pokles o 0,3 %.