Maloobchodní investoři dostali v roce 2022 pořádně zabrat. Bude to pokračovat i v roce 2023?

Éra snadných výnosů se v roce 2022 zastavila.Akcie byly sraženy, přičemž index S&P 500 byl na cestě k nejhoršímu ročnímu výkonu od roku 2008, dluhopisy nedokázaly ochránit ničí portfolia, trhy s nemovitostmi se propadly a kryptoměny se zhroutily, což jen podle společnosti CoinGecko zlikvidovalo tržní hodnotu odhadovanou na 1,5 bilionu dolarů.Zmatky vyvolané inflací a rostoucími úrokovými sazbami způsobily, že drobní investoři začali hledat, kam by své peníze uložili. Ukázalo se, že hotovost není nejhorší, zatímco obskurní státní dluhopis se stal jednou z nejnepravděpodobnějších a nejžhavějších investic, i když jste se k němu museli dostat pomocí příšerné technologie.Zde jsou nejlepší a nejhorší investice roku 2022 a několik nápadů, kam vložit své peníze v roce 2023.HotovostInvestoři z Wall Street vložili biliony do fondů peněžního trhu a ultrakrátkých dluhopisů. Spotřebitelé, kteří doufají, že za své peníze získají co nejvíce, se mezitím obrátili na vkladové certifikáty a spořicí účty s vysokým výnosem, jako je Marcus od Goldman Sachs, které nabízejí jedny z nejvyšších ročních procentních výnosů za poslední roky.Zdroj: Unsplash„Pro mnoho investorů nebyla příležitost vydělat na hotovosti,“ řekl Jeremy Gonsalves, národní ředitel portfolia ve společnosti BNY Mellon Wealth Management. „Nyní jsou však k dispozici atraktivní výnosy ze všeho možného, od výnosů státních dluhopisů až po depozitní certifikáty, které jsme už nějakou dobu neviděli.“Chcete využít této příležitosti?I série dluhopisyAmerické spořicí dluhopisy série I byly v roce 2022 nepravděpodobnou hvězdou, protože nabízely výnosy s nízkým rizikem a s ohledem na inflaci. Prodeje těchto skromných cenných papírů dosáhly jen v říjnu téměř 7 miliard dolarů – asi sedmkrát více, než se prodalo za celý rok 2021 -, protože investoři se předháněli, aby využili rekordního výnosu 9,62 %.I když úroková sazba dluhopisů I klesla ze svého maxima, podle finančních poradců mohou být stále atraktivní volbou pro ty, kteří chtějí investovat peníze, které nepotřebují okamžitě.EnergetikaNa akciovém trhu byl letos jasný vítěz: energetické společnosti.Ruská invaze na Ukrajinu zasáhla dodávky ropy, plynu a dalších komodit, po kterých byla již tak vysoká poptávka kvůli uvolnění pandemických omezení. Díky tomu se energie staly nejvýkonnějším sektorem na trhu v tomto roce, přičemž index energetických společností S&P 500 vzrostl o více než 57 %.Zdroj: UnsplashLiz Ann Sondersová, hlavní investiční specialistka společnosti Charles Schwab, upozornila, že pro ropné společnosti bude těžké vyrovnat letošní růst zisků v roce 2023, ale jiní stratégové tvrdí, že poptávka po ropě a dalších energetických komoditách zůstane silná, a to i s ohledem na hrozící globální recesi.Technologické akcieJestliže v roce 2021 bylo tématem nakupovat vše, v roce 2022 se myšlení rychle přesunulo k prodeji všeho.Takzvané akcie FAANG – kohorta, do které patří mateřská společnost Facebooku Meta Platforms Inc, Amazon.com Inc, Apple Inc, Netflix Inc a vlastník společnosti Google Alphabet Inc – vedly poklesy a ztratily mezi sebou více než 3 biliony dolarů tržní hodnoty.Do spirály jejich poklesu byly vtaženy také růstové fondy a burzovně obchodované fondy, které byly silně zatíženy technologickými akciemi, včetně fondu ARK Innovation ETF Cathie Woodové, který se letos propadl o 67 %.Do roku 2023 budou globální akcie i nadále čelit protivětru kvůli přetrvávající inflaci, rizikům recese a ohrožení zisků podniků v důsledku poklesu spotřebitelské důvěry. Fran Kinniry, vedoucí výzkumného centra investičního poradenství společnosti Vanguard, říká, že investoři by se měli rozhodnout, jaké jsou jejich cíle v oblasti výnosů, aby mohli určit, jak velké riziko chtějí podstoupit.„S rostoucí inflací by lidé měli přemýšlet o tom, jak dosáhnout reálných výnosů očištěných o inflaci – nikoliv nominálních výnosů,“ řekl Kinniry.KryptoZdroj: UnsplashPro odvětví kryptoměn to byl velmi špatný rok. Ještě před ohromující implozí FTX Sama Bankmana-Frieda digitálními aktivy otřásla řada krachů, od kolapsu TerraUSD po pády Three Arrows Capital a Celsius Network. Bankroty se hromadily a uvězňovaly stále více peněz zákazníků.Bitcoin klesl o 64 %, zatímco kombinovaná tržní hodnota největších digitálních aktiv se podle indexu Galaxy Crypto společnosti Bloomberg propadla o více než 70 %.NFT, které se kdysi pyšnily investory z řad celebrit od Paris Hiltonové po Jimmyho Fallona, se také propadly. Hvězdy od quarterbacka NFL Toma Bradyho po popovou ikonu Madonnu byly za propagaci investic do kryptoměn zažalovány.Meme akcieAkcie memů v roce 2021 prudce vzrostly díky retailovým obchodníkům napumpovaným vládními stimuly a pandemickými úsporami. V letošním roce se propadly.Vzhledem k vyšším úrokovým sazbám a inflaci, které tlačí na spotřebitele, se Bed Bath & Beyond Inc. propadla o více než 80 %, AMC Entertainment Holdings Inc. se propadla o 77 % a společnost, která to všechno začala, GameStop Corp. se propadla o více než polovinu. Společnost Robinhood Markets Inc., makléřská společnost, která stojí v centru vášně pro online obchodování, se také propadla ze svého vrcholu a od své primární veřejné nabídky v červenci 2021 klesla o téměř 80 %.„Prostředí nulových úroků, které podporovalo investice do těchto spekulativních aktiv, skončilo,“ řekl Gonsalves ze společnosti BNY Mellon.