Souhrn trhu: evropské a americké futures rostou, asijské akcie kolísají

Futures na americké a evropské akcie rostly, zatímco benchmark asijských akcií v opatrném obchodování kolísal, protože investoři zvažovali riziko recese a její dopad na úrokové sazby. Hlavní měny se držely v úzkém rozpětí. Kontrakty na Euro Stoxx 50 si polepšily o přibližně 1 % a kontrakty na S&P 500 vzrostly o 0,6 %. Asijský ukazatel kolísal mezi zisky a ztrátami, přičemž ho tížily hongkongské akcie. China Petroleum & Chemical Corp. se propadla až o 7,7 % kvůli nižším ziskům, zatímco čínští developeři zamířili ke třetímu dni poklesu poté, co Greenland Holdings Group varovala před dalším zpomalením v oblasti bydlení. Náladu v Číně také snížily údaje o průmyslových ziscích, které zaznamenaly v prvních dvou měsících roku pokles, protože továrny se ještě plně nezotavily z propadu vyvolaného Covidem. Obchodníky čeká další nelehký týden, kdy na trhy vrhá stín bankovní krize. Kromě toho vystoupí několik představitelů Federálního rezervního systému, čeká je klíčový ukazatel inflace v USA a obnoví se geopolitické napětí v souvislosti s tím, že Rusko umístí taktické jaderné zbraně v Bělorusku. Prezident Fedu v Minneapolisu Neel Kashkari o víkendu uvedl, že bankovní turbulence zvýšily riziko recese v USA. Úřady prý zvažují rozšíření nouzové úvěrové facility pro americké banky způsobem, který by First Republic Bank poskytl více času na posílení její rozvahy. Přesto investoři na trhu dluhopisů již vidí, že širší škody v tomto sektoru se již projevují. Sází na to, že recese je za rohem, a sázky na další zvyšování úrokových sazeb v letošním roce se ruší, zatímco očekávání snižování sazeb rostou. Ukazatel síly zelené měny se příliš nezměnil. Hongkongský dolar klesl a zůstal poblíž slabého konce svého povoleného obchodního pásma 7,85 za americký dolar, což posílilo očekávání intervence hongkongského měnového úřadu. Výnos dvouletých státních dluhopisů vzrostl přibližně o osm bazických bodů, zatímco sazba desetileté splatnosti získala přibližně dva bazické body. Výnosy dluhopisů v Austrálii a na Novém Zélandu zamířily níže. Na americkém akciovém trhu se v pátek po propadu, který v první hodině obchodování dosáhl 1 %, index S&P 500 vzpamatoval a připsal si druhý týden růstu v řadě. Ukazatel amerických finančních těžkých vah se vyšplhal z nejnižší úrovně od listopadu 2020. "Nedávná bankovní krize zvýšila obavy z recese," uvedl v pondělní poznámce Ed Yardeni, prezident a hlavní investiční stratég své stejnojmenné výzkumné společnosti. Přesto Yardeni nezvýšil pravděpodobnost recese navzdory tlaku, kterému věřitelé čelí, a měkkému přistání přisuzuje 60% pravděpodobnost. "Nejsme přesvědčeni, že to povede k úvěrové krizi, která vyvolá recesi." Vrcholní američtí regulátoři po pátečním zasedání uvedli, že ačkoli se některé banky dostávají pod tlak, celkový finanční systém je stále zdravý. First Citizens Bank & Trust v pondělí souhlasila s odkoupením všech vkladů a úvěrů banky Silicon Valley Bank patřící finanční skupině SVB poté, co ji regulátoři zabavili. Investoři budou pozorně sledovat údaje o cenovém indexu výdajů na osobní spotřebu, který je Fedem preferovaným měřítkem základních cenových tlaků a který bude zveřejněn koncem tohoto týdne, aby určil směr vývoje sazeb americké centrální banky. "Trh i nadále počítá se snížením sazeb o přibližně 100 bazických bodů pro letošní rok, což odporuje nejnovějším projekcím Fedu," napsali ve své poznámce stratégové Saxo Capital Markets, včetně Charu Chanana. Jinde byla ropa po týdenním růstu mírně vyšší. Zlato kleslo. Klíčové události tohoto týdne: Velkoobchodní zásoby v USA, americká konf. Spotřebitelská důvěra Board, úterý. Zpráva EIA o zásobách ropy, středa. Ekonomická důvěra eurozóny, spotřebitelská důvěra, čtvrtek. HDP USA, počáteční žádosti o podporu v nezaměstnanosti, čtvrtek. Prezidentka bostonského Fedu Susan Collinsová a prezident richmondského Fedu Thomas Barkin vystoupí na akci. Vystoupí také ministryně financí Janet Yellenová, čtvrtek. Čínský PMI, pátek. Index spotřebitelských cen v eurozóně, nezaměstnanost, pátek. Spotřebitelské příjmy v USA, PCE deflátor, spotřebitelský sentiment Michiganské univerzity, pátek. Vystoupení prezidentky ECB Christine Lagardeové, pátek. Projev prezidenta newyorského Fedu Johna Williamse, pátek. Některé hlavní pohyby na trzích: Akcie Futures na index S&P 500 vzrostly v 6:48 londýnského času o 0,6 %. S&P 500 v pátek vzrostl o 0,6 %. Futures na index Nasdaq 100 vzrostly o 0,6 %. Nasdaq 100 vzrostl o 0,3 %. Futures na Euro Stoxx 50 vzrostly o 1,1 %. Japonský index Topix vzrostl o 0,4 %. Hongkongský index Hang Seng klesl o 0,8 %. Čínský index Shanghai Composite klesl o 0,4 %. Australský index S&P/ASX 200 vzrostl o 0,1 %. Měny Spotový dolarový index Bloomberg se příliš nezměnil. Euro se změnilo jen nepatrně na 1,0767 USD. Japonský jen se téměř nezměnil a pohyboval se na úrovni 130,84 za dolar. Zámořský jüan klesl o 0,1 % na 6,8765 za dolar. Australský dolar vzrostl o 0,1 % na 0,6652 dolaru. Britská libra se změnila jen nepatrně na 1,2236 USD. Kryptoměny Bitcoin vzrostl o 0,3 % na 27 881,63 USD. Ether se změnil jen nepatrně na 1 763,07 USD. Dluhopisy Výnos desetiletých státních dluhopisů se zvýšil o dva bazické body na 3,39 %. Výnos australských desetiletých dluhopisů klesl o dva bazické body na 3,19 %. Komodity Cena ropy West Texas Intermediate vzrostla o 0,5 % na 69,61 USD za barel. Spotové zlato kleslo o 0,3 % na 1 972,42 USD za unci.