Daniel Ives čeká ve 2. pololetí růst technologických akcií – zde jsou jeho nejlepší tipy

Vzhledem k tomu, že silná rally na akciových trzích, kterou jsme letos zaznamenali, byla tažena technologiemi, téměř se zapomnělo, jak odlišně vypadala situace na začátku roku 2023. Analytik společnosti Wedbush Daniel Ives připomíná investorům, že sentiment kolem technologických akcií v roce 2022 byl "extrémně negativní s pochmurným makrem, převisem FEDu, obavami z tvrdého přistání a změkčením spotřebitelské/podnikové poptávky, což vše vytvářelo nad technologickým sektorem temný mrak". Tváří v tvář těmto protivětrům však v první polovině roku došlo k přesnému opaku. Díky příležitostem, které mění pravidla hry a které představuje vývoj v oblasti umělé inteligence, a v čele s megakapacitami se technologický segment prudce posunul vpřed. Vtipně řečeno, technologický NASDAQ si v roce 2023 zatím připsal 30 %. Je však tato rally již v plném proudu? Au contraire říká Ives. "Směrem k druhé polovině roku 2023 vidíme před sebou mnohem širší technologickou rallye, protože investoři dále zpracovávají důsledky této vlny výdajů na umělou inteligenci ve výši 800 miliard dolarů na obzoru a co to znamená pro software, čipy, hardware a technologický ekosystém v příštím roce." Co se týče Ivese, ten má zelenou k vlastnictví technologií a s ohledem na to ukazuje investorům na technologické akcie, které podle něj mají ve 2. pololetí roku 23 prostor k prosazení. Dvě z jeho nedávných doporučení jsme prověřili v databázi abychom zjistili, co si o těchto volbách myslí ostatní odborníci. Zde je jejich přehled. C3.ai (AI) Pokud mluvíme o dopadu umělé inteligence, pak je přirozeným začátkem jeden z hlavních letošních příjemců boomu umělé inteligence. C3.ai je přední softwarová společnost zabývající se podnikovou umělou inteligencí (AI), která se specializuje na poskytování škálovatelných a inovativních řešení podnikům z různých odvětví. Od svého založení v roce 2009 se firma etablovala jako důvěryhodný poskytovatel softwarových aplikací využívajících umělou inteligenci. C3.ai nabízí komplexní a modulární platformu AI, která organizacím umožňuje využívat sílu velkých dat, pokročilé analytiky a algoritmů strojového učení k řízení digitální transformace a dosažení provozní dokonalosti. Je to nabídka hodnoty šitá na míru dnešní době a společnost ji dobře využila v posledním vykázaném čtvrtletí, za čtvrtý fiskální kvartál (duben) roku 2023. Tržby ve výši 72,41 milionu dolarů sice dosáhly zhruba stejné výše jako ve srovnatelném období loňského roku, ale i tak překonaly konsensus o 1,07 milionu dolarů. Navíc adj. zisk na akcii ve výši -0,13 USD dopadl lépe než loňských -0,21 USD a -0,17 USD, které očekávala ulice. Celoroční výhled tržeb společnosti však nezaujal, neboť se dostal na střední hodnotu 307,5 milionu USD, což je méně než 317,1 milionu USD, které očekávala Wall Street. Akcie v návaznosti na to klesly, ale to nezabránilo tomu, aby akcie patřily k nejvýkonnějším v tomto roce a od počátku roku posílily o 200 %. Ives si však myslí, že ve hře je ještě další růst. Spolu s ratingem Outperform (tj. Buy) dává jeho cílová cena 50 USD prostor pro další růst o 49 % v příštím roce. Při vysvětlování svého postoje Ives napsal: "Ačkoli to bude hrbolatá cesta, věříme, že společnost c3 obrátila roh a je nyní připravena využít transformační příležitosti v oblasti umělé inteligence v hodnotě 800 miliard USD v příštím desetiletí, přičemž případů využití přibývá ve všech oblastech a společnost je v jedinečné pozici, aby pomohla vést tento trend a zpeněžit jej při pohledu na příštích 12 až 18 měsíců." "S přechodem na cenový model založený na spotřebě se to ukazuje jako dobrý dlouhodobý strategický tah tím, že společnost pokračuje v monetizaci své sady generativní AI s tím, že poptávka a případy použití v této oblasti se nadále rozšiřují každým dnem napříč vertikálami," dodal dále pětihvězdičkový analytik. Na rozdíl od Ivese se zdá, že většina lidí na ulici si myslí, že akcie v současné době vyletěly příliš vysoko. Podle průměrné cílové hodnoty 26,16 USD budou akcie za rok měnit majitele s 22% slevou. Celkově akcie získávají konsenzuální hodnocení Hold, které vychází z 5 hodnocení Hold, 3 hodnocení Sells a 2 hodnocení Buys. Alight Inc. (ALIT) Podívejme se nyní na Alight, technologickou společnost, která působí ve sféře zvané BPaaS (Business Process as a Service). Ta označuje outsourcing různých podnikových procesů poskytovateli služeb v cloudu a umožňuje organizacím zefektivnit jejich provoz a využít specializované odborné znalosti. Společnost Alight nabízí širokou škálu personálních a finančních řešení, která lze poskytovat prostřednictvím cloudové platformy, přičemž její služby jsou určeny pro různá odvětví se silným zaměřením na oblast bohatství, lidských zdrojů a zdravotnictví. Tato řešení zahrnují správu benefitů, zpracování mezd, správu talentů a další. Všechny jsou poskytovány vlajkovou platformou společnosti Worklife, která využívá analýzu dat a umělou inteligenci. V posledním odečtu za 1. čtvrtletí roku 23 společnost zaznamenala významný milník, když překročila 1,5 miliardy dolarů v kumulativních rezervacích BPaaS, což je o devět měsíců dříve, než předpokládala. V tomto čtvrtletí společnost Alight zaznamenala nejvyšší zisk ve výši 831 milionů USD, což představuje meziroční nárůst o 14,6 % a překonání prognózy analytiků o 27,35 milionu USD. Na spodní hranici zisku na akcii ve výši 0,13 USD překonal odhad analytiků o 0,01 USD. A pokud jde o výhled do budoucna, za celý rok společnost předpokládá tržby v rozmezí 3,47 až 3,51 miliardy USD (růst o 11 % až 12 %), což je v polovině lepší výsledek než konsensus ve výši 3,48 miliardy USD. Akcie ALIT sice od počátku roku posílily o 9 %, ale ve srovnání s 30% nárůstem na NASDAQu je to vlastně slabý výnos. Ives se však domnívá, že akcie jsou připraveny těžit z posledních kroků společnosti. "Po spuštění produktového plánu do roku 2023 a uvedení produktu Alight Worklife na trh je společnost ve skvělé pozici, aby využila současné tržní příležitosti a zároveň průběžně investovala do své strategie uvádění produktů na trh a budoucího vývoje produktů, aby rozšířila své globální působení a dokončila svou transformaci," vyjádřil se Ives. "S TAM v hodnotě 73 miliard USD a s možností dvojnásobného zvýšení příjmů v instalační základně, protože všichni klienti jsou nyní na jedné platformě, protože společnost nadále zaznamenává silnou poptávku po svých vlajkových nabídkách Worklife, se domníváme, že společnost má skvělou pozici k tomu, aby nadále získávala podíl na trhu a byla jedním z nejlepších hráčů na poli ERP (plánování podnikových zdrojů)," dodal dále špičkový analytik. Tyto komentáře podporují rating Outperform (tj. Buy) společnosti Ives pro ALIT, který je podpořen cílovou cenou 14 USD. To naznačuje, že akcie v příštích 12 měsících přinesou výnosy ve výši 54 %. V nedávné době se k hodnocení společnosti ALIT připojili další 4 analytici a všichni se shodují s Ivesem, že se jedná o akcii, kterou je vhodné vlastnit, takže konsenzuální názor je Strong Buy. Předpověď počítá s ročním ziskem 47 %, přičemž průměrná cílová hodnota činí 13,38 USD.