Co je třeba vědět o tom, proč je Axcelis Technologies, Inc. (ACLS) trendovou akcií?

Společnost Axcelis Technologies (ACLS) se v poslední době nachází na seznamu nejvyhledávanějších akcií. Možná byste proto měli zvážit některé klíčové faktory, které by mohly v blízké budoucnosti ovlivnit výkonnost této akcie. Akcie této společnosti poskytující služby v oblasti polovodičů za poslední měsíc vynesly +6,4 % oproti změně kompozitního indexu Zacks S&P 500 o +3,2 %. Odvětví Zacks Electronics - Manufacturing Machinery, do kterého Axcelis patří, za toto období ztratilo 1,2 %. Klíčová otázka nyní zní: Kam by mohly akcie směřovat v nejbližší době? Ačkoli mediální zprávy nebo zvěsti o podstatné změně obchodních vyhlídek společnosti obvykle způsobí, že se její akcie stanou "trendovými" a povedou k okamžité změně ceny, vždy existují určité základní skutečnosti, které nakonec dominují při rozhodování o nákupu a držení akcií. Revize odhadů zisku Spíše než na cokoli jiného se ve společnosti Zacks zaměřujeme na hodnocení změny odhadu zisku společnosti. Je to proto, že se domníváme, že spravedlivá hodnota jejích akcií je určena současnou hodnotou budoucího toku zisků. Zdroj: Getty Images V podstatě se díváme na to, jak analytici na straně prodejců, kteří se danou akcií zabývají, revidují své odhady zisků, aby zohlednili dopad nejnovějších obchodních trendů. A pokud se odhady zisků společnosti zvyšují, reálná hodnota jejích akcií se zvyšuje. Vyšší reálná hodnota, než je současná tržní cena, zvyšuje zájem investorů o nákup akcií, což vede k růstu jejich ceny. Proto empirický výzkum ukazuje silnou korelaci mezi trendy v revizích odhadů zisků a krátkodobými pohyby cen akcií. Pro aktuální čtvrtletí se očekává, že společnost Axcelis vykáže zisk ve výši 1,46 USD na akcii, což znamená změnu o +10,6 % oproti předchozímu čtvrtletí. Konsensuální odhad společnosti Zacks zůstal za posledních 30 dní nezměněn. Pro běžný fiskální rok konsensuální odhad zisku ve výši 6,47 USD ukazuje na změnu o +18,5 % oproti předchozímu roku. Za posledních 30 dní zůstal tento odhad beze změny. Pro příští fiskální rok ukazuje konsenzuální odhad zisku ve výši 7,44 USD na změnu o +14,9 % oproti tomu, co se očekává, že Axcelis vykáže před rokem. Za poslední měsíc se tento odhad nezměnil. Náš vlastní nástroj pro hodnocení akcií - Zacks Rank - s působivými externě auditovanými výsledky je přesvědčivějším ukazatelem krátkodobé cenové výkonnosti akcií, protože účinně využívá sílu revizí odhadů zisků. Velikost nedávné změny konsensuálního odhadu spolu s dalšími třemi faktory souvisejícími s odhady zisků vedla k tomu, že společnost Axcelis získala hodnocení Zacks Rank #3 (Hold). Předpověď růstu příjmů Ačkoli je růst zisků pravděpodobně nejlepším ukazatelem finančního zdraví společnosti, nic takového se neděje, pokud podnik není schopen zvýšit své tržby. Koneckonců je téměř nemožné, aby společnost zvyšovala své zisky po delší dobu, aniž by zvyšovala své tržby. Je tedy důležité znát potenciální růst výnosů společnosti. V případě společnosti Axcelis konsensuální odhad tržeb pro aktuální čtvrtletí ve výši 256 milionů USD naznačuje meziroční změnu +15,7 %. Pro současný a příští fiskální rok odhady ve výši 1,04 miliardy USD a 1,14 miliardy USD naznačují změny o +12,5 %, resp. o +10 %. Poslední oznámené výsledky a historie překvapení Společnost Axcelis vykázala v posledním oznámeném čtvrtletí tržby ve výši 254,02 milionu USD, což představuje meziroční změnu o +24,8 %. Zisk na akcii ve výši 1,43 USD za stejné období je srovnatelný s 1,22 USD před rokem. V porovnání s konsensuálním odhadem společnosti Zacks ve výši 240 milionů USD představují vykázané tržby překvapení ve výši +5,84 %. Překvapení zisku na akcii činilo +14,4 %. Společnost překonala konsensuální odhady zisku na akcii v každém ze čtyř sledovaných čtvrtletí. Společnost v tomto období pokaždé překonala konsenzuální odhady tržeb. Zdroj: Getty Images Ocenění Žádné investiční rozhodnutí nemůže být efektivní bez zvážení ocenění akcie. To, zda současná cena akcie správně odráží vnitřní hodnotu základního podnikání a růstové vyhlídky společnosti, je zásadním faktorem určujícím její budoucí cenovou výkonnost. Porovnání současné hodnoty násobků ocenění společnosti, jako je cena k zisku (P/E), cena k tržbám (P/S) a cena k peněžním tokům (P/CF), s jejími vlastními historickými hodnotami pomáhá zjistit, zda jsou její akcie spravedlivě oceněny, nadhodnoceny nebo podhodnoceny, zatímco porovnání společnosti s jejími srovnatelnými společnostmi v těchto parametrech dává dobrou představu o tom, jak přiměřená je cena jejích akcií. V rámci systému Zacks Style Scores je Zacks Value Style Score (který hodnotí tradiční i netradiční ukazatele ocenění) rozděluje akcie do pěti skupin od A do F (A je lepší než B; B je lepší než C atd.), což je užitečné při zjišťování, zda je akcie nadhodnocená, správně oceněná nebo dočasně podhodnocená. Společnost Axcelis je v tomto ohledu hodnocena stupněm D, což znamená, že se obchoduje s prémií oproti svým konkurentům. Podtrženo a sečteno Zde diskutovaná fakta a mnoho dalších informací mohou pomoci určit, zda se vyplatí věnovat pozornost tržnímu šumu kolem společnosti Axcelis. Její Zacks Rank #3 však naznačuje, že v nejbližší době může dosahovat výkonnosti v souladu s širším trhem.