Kvalitní dividendové akcie, které vám pomohou zabezpečit vaše portfolio

Pomohou vám lépe spát.

Volatilita na akciových trzích přetrvává, protože inflace, rostoucí úrokové sazby a klesající zisky nadále ovlivňují náladu na trhu. K nejistotě přispěly i nedávné volby v polovině volebního období, které nepřinesly jasný mandát žádné ze stran. Investoři jsou oprávněně nervózní z toho, jak bude trh vypadat v roce 2023. Ti, kteří chtějí v noci klidně spát bez ohledu na nejnovější politický a ekonomický vývoj, by měli zvážit investování do dividendových akcií za účelem pasivního příjmu.

V době poklesu se můžete oprávněně ptát, jak bezpečná je výplata společnosti vzhledem ke zhoršujícím se ekonomickým vyhlídkám. Všech sedm níže uvedených společností však patří mezi aristokraty dividend, což znamená, že každoročně zvyšovaly své výplaty nejméně 25 let po sobě, což je období, které pokrývá krach dot-com a velkou recesi. Jinými slovy, tyto společnosti prokázaly, že mohou prosperovat i v těžkých dobách a nejen udržet, ale i zvýšit své dividendy. Je tedy velká šance, že zvládnou i současné otřesy.

Oba tituly na dnešním seznamu nejlepších dividendových akcií pro pasivní příjem mají výnos alespoň 3 %, což nabízí silný výchozí bod navíc k případnému budoucímu zvyšování dividend.

Akcie společnosti Exxon Mobil (NYSE:XOM) se po výsledcích voleb v USA v polovině období prodávaly. Investoři, kteří doufali v takzvanou červenou vlnu, byli zklamáni, protože republikáni nedosáhli některých očekávaných vítězství. To naopak může přinést přísnější regulační prostředí pro ropné a plynárenské společnosti minimálně na příští dva roky.

Investoři by se však neměli příliš obávat. Za prvé, Exxon Mobil vždy fungoval v generačním časovém rámci. Společnost je známá tím, že investuje v horizontu desítek let a důsledně vkládá kapitál do práce, když se ostatní vyhýbají. Tento protichůdný přístup se projevil například tehdy, když Exxon Mobil pokračoval v investicích do svého obrovského ložiska v Guyaně, i když konkurenti snižovali výdaje na novou těžbu ropy a plynu. Jakmile cena ropy v roce 2021 opět prudce vzrostla, úspěšná sázka na Guyanu vynesla Exxon Mobil na první místo mezi největšími mezinárodními producenty ropy.

To vše znamená, že krátkodobý vývoj regulace během jednoho volebního období Kongresu nestačí k tomu, aby společnost Exxon Mobil významně zpomalil. Navíc by větší regulace mohla vést k nižší produkci a následně k vyšším cenám. Další vládní snahy o omezení nové těžby ropy a zemního plynu by mohly naopak ještě více zhodnotit stávající těžební kapacity společnosti Exxon Mobil.

V každém případě jsou akcie společnosti XOM výhodné, když se obchodují za 9,3násobek zisku s aktuálním dividendovým výnosem 3,3 %.

Po deseti letech sledování prudkého růstu akcií technologických megakapitálů by se zdálo bláznivé uvažovat o nákupu společnosti IBM (NYSE:IBM). Koneckonců, zdálo se, že tato ustrnulá technologická společnost přehlédla hlavní technologické trendy a snažila se udržet si dokonce i stejné tržby, zatímco zbytek technologického sektoru prudce rostl. S obratem událostí v roce 2022 se však atraktivita IBM vrátila.

Jednoduše řečeno, akcie IBM jsou tak levné, že nespoléhají na budoucí růst ani na vysoká očekávání. Primární obory podnikání společnosti v oblasti poskytování technologického poradenství, služeb v oblasti informačních technologií a podobně nejsou rychlé, ale jsou konzistentní. IBM navázala hluboké a trvalé vztahy, které v mnoha případech trvají desítky let, s předními společnostmi z žebříčku Fortune 500. Ty nezmizí ze dne na den.

IBM má v tuto chvíli daleko k dynamice, ale stačí udržet stabilní loď s výnosem akcií 4,8 %. Nepodceňujte přitom budoucí růst. Akvizice společnosti Red Hat výrazně rozšířila působení IBM v oblasti hybridního cloudu. Nabídka IBM v oblasti cloud computingu sice zaostává za velkou trojkou, ale v posledních čtvrtletích získala u velkých zákazníků určitou přitažlivost.

IBM má své problémy, ale ty se plně odrážejí v jejím výhodném ocenění.