Klíčové body
- Chime podala žádost o IPO a může usilovat o získání až 1 miliardy dolarů
- Společnost v roce 2024 výrazně zlepšila hospodaření a přiblížila se ziskovosti
- Do IPO se zapojí přední investiční banky jako Goldman Sachs a Morgan Stanley
Po dlouhých spekulacích podala 14. května formální žádost o vstup na burzu prostřednictvím dokumentace S-1. Firma se v uplynulých letech těšila mimořádnému zájmu investorů, a její chystané IPO může představovat jeden z největších debutů na amerických trzích v roce 2025.
Přestože zatím chybí konkrétní informace o počtu akcií, jejich ceně či finálním výnosu z primární emise, podle odborníků z Renaissance Capital by mohla Chime prostřednictvím IPO usilovat o získání až 1 miliardy dolarů. To by znamenalo další výrazný krok pro firmu, která si za dobu své existence zajistila více než 2,6 miliardy dolarů od prestižních investorů, včetně DST Global, Crosslink Capital, Access Industries nebo General Atlantic.
Rychlý růst tržeb a blížící se ziskovost
Jedním z hlavních důvodů, proč IPO společnosti Chime vzbuzuje takový zájem, je její vývoj v oblasti finančních výsledků. Zatímco v roce 2023 firma utržila přibližně 1,3 miliardy dolarů a zaznamenala ztrátu 203 milionů, v roce 2024 se její tržby zvýšily na 1,67 miliardy dolarů, přičemž ztráta se výrazně snížila na pouhých 25 milionů dolarů.
Tento pozitivní trend pokračuje i letos. Za první čtvrtletí roku 2025 Chime vykázala tržby ve výši 519 milionů dolarů, což podle analytiků naznačuje, že firma směřuje k ročním tržbám přes 2 miliardy dolarů. V kontextu dosavadních ztrát se tak reálně přibližuje ziskovosti, což je pro investory zásadní signál o stabilitě a vyzrálosti podnikání.
Chime v současnosti nabízí zákazníkům široké portfolio finančních služeb, mezi které patří běžné a spořicí účty, stejně jako debetní a kreditní karty. Firma eviduje 8,6 milionu aktivních uživatelů, což z ní činí jednu z největších digitálních bank v USA.
Silné investiční zázemí a spojení s prestižními partnery
Jedním z důležitých signálů důvěry ve firmu je i seznam investičních bank, které se budou na IPO podílet. Chime si najala Morgan Stanley, Goldman Sachs a JP Morgan, tedy trojici největších jmen ve světě globálních kapitálových trhů. To může naznačovat očekávání, že IPO bude mít velmi silnou poptávku ze strany institucionálních investorů.
Z dokumentu S-1 také vyplývá zajímavý detail o propojení Chime s profesionálním sportem. Společnost se stala významným sponzorem NBA týmu Dallas Mavericks, a to v době, kdy členka představenstva Chime Cynthia Marshallová zároveň působila jako generální ředitelka tohoto klubu.
V letech 2022 až 2024 zaplatila Chime Mavericks celkem 33 milionů dolarů, mimo jiné za možnost umístit své logo na dresy. Přestože jde o běžnou praxi v marketingových rozpočtech velkých firem, v kontextu pokračujících ztrát lze diskutovat o dopadu těchto výdajů na hospodaření. Pokud by tato sponzorská smlouva neexistovala, společnost by již mohla vykazovat kladný hospodářský výsledek.
IPO jako test důvěry investorů ve fintech sektor
Z pohledu širšího trhu představuje IPO společnosti Chime také důležitý test důvěry investorů ve fintech sektor jako celek. Po bouřlivých letech růstu, kdy se stovky startupů snažily narušit tradiční finanční systémy, se ukazuje, že jen některé firmy dokázaly své sliby přetavit do solidních ekonomických výsledků.
Chime mezi ně zatím patří. Její obchodní model založený na transparentních poplatcích, digitální obsluze zákazníků a důrazu na jednoduchost přitahuje mladší klientelu i uživatele nespokojené s klasickými bankami. To se projevuje jak v dynamickém růstu počtu uživatelů, tak v solidní retenci a výnosech.
Otázkou však zůstává, jak velkou důvěru budou investoři ochotni této firmě dát v prostředí, kde přibývá konkurence nejen z řad startupů, ale i ze strany tradičních bank, které začaly aktivně digitalizovat své služby.
Chime se chystá vstoupit na burzu s cílem posílit svou pozici mezi nejvýznamnějšími digitálními bankami v USA. Firma vykazuje rychlý růst tržeb a výrazné snižování ztráty, přičemž její strategické partnerství s renomovanými bankami a účast na významných marketingových kampaních jí poskytují silné zázemí pro úspěšný IPO. Finanční veřejnost nyní čeká, zda tento debut potvrdí očekávání a otevře firmě cestu k nové éře růstu.
