V nabídce společnosti Vanguard, jednoho z největších světových správců aktiv, najdeme celkem 93 ETF fondů, přičemž několik z nich se vyznačuje mimořádně atraktivními výnosy. Zvláště pro investory zaměřené na výnosy může být výběr těch správných fondů klíčovým krokem k dlouhodobé finanční stabilitě. Pojďme se podívat na tři nejvýnosnější ETF fondy Vanguard, které aktuálně zaujímají přední pozice.

Vanguard Emerging Markets Government Bond ETF: vysoký výnos, vyšší riziko

Na prvním místě se jednoznačně umisťuje Vanguard Emerging Markets Government Bond ETF (VWOB), který vyniká 30denním výnosem podle SEC ve výši 6,46 %. Tento fond sleduje výkonnost indexu Bloomberg USD Emerging Markets Government RIC Capped Index, což znamená, že se zaměřuje výhradně na dluhopisy vydané vládami rozvíjejících se trhů, jako jsou Argentina nebo Mexiko.

Fond vlastní celkem 781 dluhopisů, z nichž 96,7 % pochází z rozvíjejících se zemí. Zbytek je rozprostřen mezi státy Evropy, Středního východu a Severní Ameriky. Výkonnost fondu v posledních 12 měsících činila 7,62 %, avšak dlouhodobý průměrný výnos od jeho založení v roce 2013 je 3,02 % ročně. Výhodou tohoto fondu je nízký roční nákladový poměr 0,15 %, který z něj činí dostupnou možnost i pro méně aktivní investory. Je ale nutné počítat s vyšším rizikem nesplácení, které je typické pro emitenty z rozvíjejících se trhů.

VWOB

Vanguard Emerging Markets Gover

NasdaqGM

$67.56

$0.105

0.16%

Vanguard Long-Term Corporate Bond ETF: solidní podnikové výnosy

Druhým v pořadí je Vanguard Long-Term Corporate Bond ETF (VCLT) s 30denním výnosem podle SEC 5,98 %. Tento fond se zaměřuje na dlouhodobé korporátní dluhopisy s investičním stupněm, přičemž aktuálně drží 2 604 dluhopisů. Délka splatnosti se pohybuje mezi 10 a 25 lety, což odpovídá dlouhodobé investiční strategii.

Dluhopisy v portfoliu mají různé kupónové sazby, od atraktivních 6,75 % (např. dluhopisy Goldman Sachs) až po nižší, jako je 2,525 % u dluhopisů vydaných společností Microsoft. Celkový výnos fondu za posledních 12 měsíců činí 2,68 %, což je pod dlouhodobým průměrem od roku 2009, který činí 4,45 % ročně. Jeho roční nákladový poměr 0,03 % patří k nejnižším na trhu, což zvyšuje čistý výnos pro investory.

VCLT

Vanguard Long-Term Corporate Bo

NasdaqGM

$78.81

$0.07

0.09%

Vanguard Long-Term Bond ETF: stabilita a diverzifikace

Na třetí příčce se nachází Vanguard Long-Term Bond ETF (BLV), který nabízí 30denní výnos 5,47 %. Fond sleduje index Bloomberg U.S. Long Government/Credit Float Adjusted Index, zaměřuje se tedy na dlouhodobé vládní i podnikové dluhopisy s investičním ratingem.

Portfolio zahrnuje 3 060 dluhopisů s průměrnou efektivní splatností 22,2 let. Více než 51 % portfolia tvoří dluhopisy vydané americkou vládou, zbytek představují především kvalitní podnikové emise. Ačkoli roční výnos za posledních 12 měsíců činí pouze 1,64 %, dlouhodobě od založení v roce 2007 fond dosahuje průměrného výnosu 4,09 % ročně. Stejně jako předchozí ETF i tento se může pochlubit ročním nákladovým poměrem pouze 0,03 %, což přispívá k jeho popularitě mezi konzervativními investory.

BLV

Vanguard Long-Term Bond ETF

NYSEArca

$72.35

$0.06

0.08%

Hodí se tyto fondy pro výnosově orientované investory?

Všechny tři zmíněné ETF fondy Vanguard nabízejí atraktivní pravidelné výnosy, přičemž si udržují nízké náklady. Jsou tak vhodné zejména pro investory, kteří hledají dlouhodobý příjem z investic bez nutnosti aktivní správy. Je ovšem důležité si uvědomit, že s vyššími výnosy přichází i vyšší míra rizika, zejména v případě fondů zaměřených na rozvíjející se trhy. Zároveň mohou být tyto fondy citlivé na změny úrokových sazeb, které mohou ovlivnit hodnotu držených dluhopisů.

Přestože ne vždy dosahují vysokých celkových výnosů, své místo v diverzifikovaném portfoliu si tyto ETF rozhodně zaslouží. Pro výnosově orientované investory, kteří si uvědomují související rizika a hledají dlouhodobou stabilitu, mohou být tyto fondy vhodným nástrojem k dosažení jejich investičních cílů.