Tento krok přichází v době, kdy se americký trh s novými emisemi začíná po období utlumené aktivity znovu probouzet a investoři projevují větší chuť riskovat díky vyhlídkám na snížení úrokových sazeb.

Podle odborníků může být právě WaterBridge jedním z nejzajímavějších titulů podzimní IPO sezóny, protože spojuje prvky infrastruktury, ekologie a energetiky – tří odvětví, která jsou dlouhodobě sledována jak velkými fondy, tak individuálními investory.

IPO boom nabírá na obrátkách

Trh s novými emisemi v USA zažívá postupné oživení. V posledních dnech se k přípravám na IPO přidala celá řada společností, které míří na burzu s cílem využít příznivého tržního sentimentu. Analytici očekávají, že se během září rozjede nová vlna vstupů na burzu, protože očekávání snížení úrokových sazeb podporuje růst zájmu investorů o akcie menších a středně velkých společností.

Podle Josefa Schustera, generálního ředitele společnosti IPOX, která sleduje výkon světových IPO, může kombinace nižších sazeb a pokračující rally menších a středně velkých amerických firem podpořit dynamiku trhu ještě před koncem roku. „Nižší úrokové sazby v USA a rozšíření rally malých a středních amerických společností mohou do konce roku přilít olej do ohně,“ uvedl Schuster.

Páteční seance potvrdila tento trend, když kromě WaterBridge podaly žádost o vstup na newyorskou burzu také Netskope, významná firma z oblasti kybernetické bezpečnosti, a Pattern, e-commerce společnost zaměřená na datově řízený prodej. Tyto tři společnosti dohromady ukazují, že podzimní IPO sezóna bude velmi rozmanitá – od technologických firem přes e-commerce až po infrastrukturu a energetiku.

WaterBridge: lídr v oblasti vodní infrastruktury

WaterBridge Infrastructure je společnost se sídlem v Houstonu, Texas, která se zaměřuje na sběr, přepravu, recyklaci a zpracování vody. Její klíčové aktivity probíhají především v Delaware Basin, jedné z nejvýznamnějších oblastí těžby ropy a plynu v USA.

Podle posledních finančních výsledků vykázala společnost za šest měsíců končících 30. červnem pro forma čistou ztrátu 38 milionů dolarů, při tržbách 374,9 milionu dolarů. Přestože hospodaření je zatím ztrátové, firma investuje masivně do rozšiřování své infrastruktury.

K 31. červenci zahrnovala síť WaterBridge přibližně 2 500 mil potrubí a 196 zařízení na zpracování vody, což z ní činí jednoho z největších hráčů v oblasti vodní infrastruktury v regionu. Díky své rozsáhlé síti je společnost schopna obsluhovat největší americké producenty ropy a plynu.

Mezi hlavní klienty WaterBridge patří například BPX Energy, Chevron (NYSE:CVX), Devon Energy (NYSE:DVN), EOG Resources (NYSE:EOG) a Permian Resources. Firma však zároveň plánuje expanzi do dalších průmyslových odvětví, protože poptávka po vodě a efektivním hospodaření s ní roste nejen v energetice, ale i v oblasti výroby a průmyslových technologií.

Podpora od Five Point a GIC

WaterBridge je portfoliovou společností amerického soukromého kapitálového investora Five Point Energy a singapurského státního investičního fondu GIC. Tato silná investorská základna dodává WaterBridge potřebnou stabilitu a zároveň zvyšuje důvěru dalších investorů při vstupu na burzu.

IPO WaterBridge přichází více než rok po úspěšném uvedení na trh společnosti LandBridge, další firmy podporované Five Point, která se zaměřuje na pozemní infrastrukturu v energetickém sektoru. Akcie LandBridge se od svého debutu více než ztrojnásobily, což zvyšuje očekávání investorů, že WaterBridge může následovat podobnou trajektorii.

Plány pro výnosy z IPO a strategie růstu

Podle informací v podané žádosti plánuje WaterBridge využít výnosy z emise akcií především na splacení stávajících úvěrů a také na investice do další expanze. Cílem je zvýšit kapacitu infrastruktury, posílit technologické vybavení a rozšířit nabídku služeb pro nové klienty mimo segment ropy a plynu.

Společnost bude po IPO obchodována na Newyorské burze (NYSE) a NYSE Texas pod tickerem „WBI“. Hlavními upisovateli emise jsou bankovní giganti J.P. Morgan a Barclays, což podtrhuje důležitost a velikost této transakce.

IPO je vnímáno jako příležitost nejen pro samotnou firmu, ale i pro investory, kteří hledají dlouhodobý růstový potenciál v oblasti infrastruktury a vodních zdrojů. Trh s vodní infrastrukturou je totiž čím dál více považován za strategicky klíčový sektor, a to nejen kvůli růstu poptávky, ale i kvůli změnám klimatu a tlaku na udržitelnější hospodaření s vodou.

Rostoucí dynamika trhu s IPO

Příchod WaterBridge na burzu je dalším potvrzením, že americký trh IPO se dostává zpět do tempa. Kombinace očekávaného snížení úrokových sazeb, pokračující poptávky po infrastrukturních investicích a vysoké aktivity v technologickém sektoru dává investorům důvod k optimismu.

Podzimní IPO sezóna tak bude podle analytiků patřit k nejsilnějším za poslední roky, přičemž WaterBridge se díky svému zaměření a investorům v zádech může stát jedním z nejzajímavějších titulů roku 2025.