Investice do společností s malou tržní kapitalizací v indexu Russell 2000 může být velmi výnosná, ale přináší i specifická rizika. Aktuální analýza trhu identifikovala jednu slibnou akcii a dvě, kterým je v současném cyklu lepší se vyhnout.
Společnost Novanta (NOVT ) s tržní kapitalizací 4,51 miliardy USD aktuálně nenabízí atraktivní příležitost. Její průměrný roční růst tržeb za poslední dva roky činil pouze 5,5 %, zatímco zisk na akcii rostl tempem 4,2 %. Marže volného peněžního toku navíc za posledních pět let klesla o 5,6 procentního bodu. Při ceně 125,93 USD se akcie obchoduje s vysokým forwardovým P/E na úrovni 34,6x.
Podobně riziková je společnost Methode Electronics (MEI ) s kapitalizací 208 milionů USD. Tržby za posledních pět let stagnují a poměr čistého dluhu k EBITDA dosáhl rizikové hodnoty 7x. Při ceně 5,89 USD za akcii činí forwardový násobek EV/EBITDA 6,2x.
Naopak silný potenciál vykazuje Coastal Financial (CCB ), bankovní holding s kapitalizací 1,20 miliardy USD. Společnost dosáhla za posledních pět let impozantního ročního růstu čistého úrokového výnosu o 40,1 % a zisk na akcii ve stejném období rostl průměrně o 19,6 % ročně. Díky kvalitnímu úvěrovému portfoliu a nízkým nákladům na financování dosahuje banka špičkové čisté úrokové marže 7,1 %, čímž výrazně překonává svou konkurenci.
Investice do společností s malou tržní kapitalizací v indexu Russell 2000 může být velmi výnosná, ale přináší i specifická rizika. Aktuální analýza trhu identifikovala jednu slibnou akcii a dvě, kterým je v současném cyklu lepší se vyhnout.
Společnost Novanta s tržní kapitalizací 4,51 miliardy USD aktuálně nenabízí atraktivní příležitost. Její průměrný roční růst tržeb za poslední dva roky činil pouze 5,5 %, zatímco zisk na akcii rostl tempem 4,2 %. Marže volného peněžního toku navíc za posledních pět let klesla o 5,6 procentního bodu. Při ceně 125,93 USD se akcie obchoduje s vysokým forwardovým P/E na úrovni 34,6x.
Podobně riziková je společnost Methode Electronics s kapitalizací 208 milionů USD. Tržby za posledních pět let stagnují a poměr čistého dluhu k EBITDA dosáhl rizikové hodnoty 7x. Při ceně 5,89 USD za akcii činí forwardový násobek EV/EBITDA 6,2x.
Naopak silný potenciál vykazuje Coastal Financial , bankovní holding s kapitalizací 1,20 miliardy USD. Společnost dosáhla za posledních pět let impozantního ročního růstu čistého úrokového výnosu o 40,1 % a zisk na akcii ve stejném období rostl průměrně o 19,6 % ročně. Díky kvalitnímu úvěrovému portfoliu a nízkým nákladům na financování dosahuje banka špičkové čisté úrokové marže 7,1 %, čímž výrazně překonává svou konkurenci.
Investice do společností s malou tržní kapitalizací v indexu Russell 2000 může být velmi výnosná, ale přináší i specifická rizika. Aktuální analýza trhu identifikovala jednu slibnou akcii a dvě, kterým je v současném cyklu lepší se vyhnout. Společnost Novanta (NOVT ) s tržní kapitalizací 4,51 miliardy USD aktuálně nenabízí atraktivní příležitost. Její průměrný roční růst tržeb za poslední dva roky činil pouze 5,5 %, zatímco zisk na akcii rostl tempem 4,2 %. Marže volného peněžního toku navíc za posledních pět let klesla o 5,6 procentního bodu. Při ceně 125,93 USD se akcie obchoduje s vysokým forwardovým P/E na úrovni 34,6x. Podobně riziková je společnost Methode Electronics (MEI ) s kapitalizací 208 milionů USD. Tržby za posledních pět let stagnují a poměr čistého dluhu k EBITDA dosáhl rizikové hodnoty 7x. Při ceně 5,89 USD za akcii činí forwardový násobek EV/EBITDA 6,2x. Naopak silný potenciál vykazuje Coastal Financial (CCB ), bankovní holding s kapitalizací 1,20 miliardy USD. Společnost dosáhla za posledních pět let impozantního ročního růstu čistého úrokového výnosu o 40,1 % a zisk na akcii ve stejném období rostl průměrně o 19,6 % ročně. Díky kvalitnímu úvěrovému portfoliu a nízkým nákladům na financování dosahuje banka špičkové čisté úrokové marže 7,1 %, čímž výrazně překonává svou konkurenci.
