Společnost Morningstar ve své nejnovější analýze z prosince 2025 zvýšila doporučenou bezpečnou míru výběru z důchodových úspor na 3,9 % oproti předchozím 3,7 %. Tato hodnota se opět přibližuje klasickému 4% pravidlu, které je v osobních financích dlouhodobě považováno za standard pro první rok v penzi. Analytici zároveň dodávají, že investoři ochotní dynamicky upravovat své výdaje podle aktuálních podmínek na trhu by si mohli dovolit vybírat až téměř 6 % ročně.
Navzdory těmto doporučením je skutečné chování investorů mnohem konzervativnější. Studie publikovaná v roce 2025 odhalila, že manželské páry ve věku 65 let s aktivy alespoň 100 000 USD vybírají ze svých penzijních účtů ročně pouze 2,1 %. Svobodní důchodci čerpají ještě méně, přibližně 1,9 %. Zatímco senioři utratí zhruba 80 % svého garantovaného příjmu, jako je sociální zabezpečení, své investiční úspory využívají jen minimálně, což může vést ke zbytečně skromnému životu.
Data společnosti Vanguard, která analyzovala 70 000 účtů, však naznačují, že pro mnohé je opatrnost nutností. Medián zůstatku na účtu 401(k) při odchodu do důchodu činil 133 000 USD. Při aplikaci tradiční míry výběru by tato částka generovala pouze 5 300 USD ročně, což potvrzuje, že nízké čerpání prostředků je u lidí s menšími úsporami spíše racionálním matematickým rozhodnutím než psychologickou bariérou.
Společnost Morningstar ve své nejnovější analýze z prosince 2025 zvýšila doporučenou bezpečnou míru výběru z důchodových úspor na 3,9 % oproti předchozím 3,7 %. Tato hodnota se opět přibližuje klasickému 4% pravidlu, které je v osobních financích dlouhodobě považováno za standard pro první rok v penzi. Analytici zároveň dodávají, že investoři ochotní dynamicky upravovat své výdaje podle aktuálních podmínek na trhu by si mohli dovolit vybírat až téměř 6 % ročně.
Navzdory těmto doporučením je skutečné chování investorů mnohem konzervativnější. Studie publikovaná v roce 2025 odhalila, že manželské páry ve věku 65 let s aktivy alespoň 100 000 USD vybírají ze svých penzijních účtů ročně pouze 2,1 %. Svobodní důchodci čerpají ještě méně, přibližně 1,9 %. Zatímco senioři utratí zhruba 80 % svého garantovaného příjmu, jako je sociální zabezpečení, své investiční úspory využívají jen minimálně, což může vést ke zbytečně skromnému životu.
Data společnosti Vanguard, která analyzovala 70 000 účtů, však naznačují, že pro mnohé je opatrnost nutností. Medián zůstatku na účtu 401 při odchodu do důchodu činil 133 000 USD. Při aplikaci tradiční míry výběru by tato částka generovala pouze 5 300 USD ročně, což potvrzuje, že nízké čerpání prostředků je u lidí s menšími úsporami spíše racionálním matematickým rozhodnutím než psychologickou bariérou.
Důležité informace
Upozornění pro uživatele
Veškeré informace a materiály zveřejněné na internetových stránkách
Burzovního Světa vycházejí z veřejně dostupných a důvěryhodných
zdrojů. Při jejich zpracování je postupováno s odbornou péčí a cílem
poskytovat čtenářům objektivní, aktuální a srozumitelné informace.
Obsah internetových stránek slouží výhradně k informačním a
vzdělávacím účelům. Nepředstavuje individuální investiční doporučení,
investiční poradenství ani nabídku či výzvu ke koupi nebo prodeji
konkrétních finančních nástrojů. Veškeré názory, odhady, prognózy
nebo očekávání uvedené v článcích vyjadřují informace dostupné v době
jejich zveřejnění a mohou se v čase měnit.
Investování na kapitálových trzích je spojeno s rizikem. Hodnota
investic může růst i klesat a návratnost investované částky není
zaručena. Minulé výnosy nejsou zárukou výnosů budoucích. Před
přijetím jakéhokoli investičního rozhodnutí doporučujeme posoudit
vlastní finanční situaci, investiční cíle a toleranci k riziku,
případně využít služeb licencovaného poskytovatele investičních
služeb.
Burzovní Svět nenese odpovědnost za investiční rozhodnutí učiněná na
základě informací zveřejněných na těchto internetových stránkách.
Diskusní příspěvky a komentáře zveřejněné uživateli vyjadřují názory
jejich autorů a nemusí odpovídat stanovisku provozovatele portálu.
Odesláním kontaktního formuláře nebo udělením příslušného souhlasu
bere uživatel na vědomí, že může být kontaktován obchodním partnerem
Burzovního Světa za účelem poskytnutí informací o investičních
službách nebo finančních nástrojích. Podrobnosti o zpracování
osobních údajů, využívání souborů cookies a obchodních partnerech jsou
uvedeny v příslušných dokumentech dostupných na těchto internetových
stránkách.
U jednotlivých článků mohou být uvedeny informace o použitých
zdrojích, datu původní analýzy nebo datu, ke kterému se vztahují
uvedené tržní údaje.
Společnost Morningstar ve své nejnovější analýze z prosince 2025 zvýšila doporučenou bezpečnou míru výběru z důchodových úspor na 3,9 % oproti předchozím 3,7 %. Tato hodnota se opět přibližuje klasickému 4% pravidlu, které je v osobních financích dlouhodobě považováno za standard pro první rok v penzi. Analytici zároveň dodávají, že investoři ochotní dynamicky upravovat své výdaje podle aktuálních podmínek na trhu by si mohli dovolit vybírat až téměř 6 % ročně. Navzdory těmto doporučením je skutečné chování investorů mnohem konzervativnější. Studie publikovaná v roce 2025 odhalila, že manželské páry ve věku 65 let s aktivy alespoň 100 000 USD vybírají ze svých penzijních účtů ročně pouze 2,1 %. Svobodní důchodci čerpají ještě méně, přibližně 1,9 %. Zatímco senioři utratí zhruba 80 % svého garantovaného příjmu, jako je sociální zabezpečení, své investiční úspory využívají jen minimálně, což může vést ke zbytečně skromnému životu. Data společnosti Vanguard, která analyzovala 70 000 účtů, však naznačují, že pro mnohé je opatrnost nutností. Medián zůstatku na účtu 401(k) při odchodu do důchodu činil 133 000 USD. Při aplikaci tradiční míry výběru by tato částka generovala pouze 5 300 USD ročně, což potvrzuje, že nízké čerpání prostředků je u lidí s menšími úsporami spíše racionálním matematickým rozhodnutím než psychologickou bariérou.
Bullionářův newsletter přináší nejdůležitější novinky z finančních trhů a informace ze světa investic.
Zadejte své údaje a získejte 4 originální e-booky ZDARMA!
Odesláním formuláře vyjadřujete zájem o kontaktování licencovaným obchodním partnerem Burzovního světa, který vám může poskytnout informace o investičních službách nebo finančních nástrojích.
Při obchodování CFD ztrácí peníze 77,7 % účtů.
Investování do finančních nástrojů je spojeno s rizikem. Hodnota investic může růst i klesat a návratnost investované částky není zaručena. Informace zveřejněné na Burzovním světě mají informační charakter a nepředstavují individuální investiční doporučení, investiční poradenství ani nabídku ke koupi či prodeji konkrétního finančního nástroje. Před přijetím investičního rozhodnutí doporučujeme pečlivě zvážit svou finanční situaci, investiční cíle a toleranci k riziku.
V případě obchodování s CFD: Při obchodování CFD ztrácí peníze 77,7 % účtů retailových investorů u jednotlivých poskytovatelů. Zvažte, zda rozumíte fungování CFD a zda si můžete dovolit podstoupit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků.
Bullionářovo odpolední menu
Bullionářův newsletter přináší nejdůležitější novinky z finančních trhů a informace ze světa investic.
Zadejte své údaje a získejte 4 originální e-booky ZDARMA!
Odesláním formuláře vyjadřujete zájem o kontaktování licencovaným obchodním partnerem Burzovního světa, který vám může poskytnout informace o investičních službách nebo finančních nástrojích.
Při obchodování CFD ztrácí peníze 77,7 % účtů.
Investování do finančních nástrojů je spojeno s rizikem. Hodnota investic může růst i klesat a návratnost investované částky není zaručena. Informace zveřejněné na Burzovním světě mají informační charakter a nepředstavují individuální investiční doporučení, investiční poradenství ani nabídku ke koupi či prodeji konkrétního finančního nástroje. Před přijetím investičního rozhodnutí doporučujeme pečlivě zvážit svou finanční situaci, investiční cíle a toleranci k riziku.
V případě obchodování s CFD: Při obchodování CFD ztrácí peníze 77,7 % účtů retailových investorů u jednotlivých poskytovatelů. Zvažte, zda rozumíte fungování CFD a zda si můžete dovolit podstoupit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků.
Bullionářův newsletter přináší nejdůležitější novinky z finančních trhů a informace ze světa investic. Zadejte své telefonní číslo a získejte originální e-booky ZDARMA!
Odesláním formuláře vyjadřujete zájem o kontaktování licencovaným obchodním partnerem Burzovního světa, který vám může poskytnout informace o investičních službách nebo finančních nástrojích.
Při obchodování CFD ztrácí peníze 77,7 % účtů.
Investování do finančních nástrojů je spojeno s rizikem. Hodnota investic může růst i klesat a návratnost investované částky není zaručena. Informace zveřejněné na Burzovním světě mají informační charakter a nepředstavují individuální investiční doporučení, investiční poradenství ani nabídku ke koupi či prodeji konkrétního finančního nástroje. Před přijetím investičního rozhodnutí doporučujeme pečlivě zvážit svou finanční situaci, investiční cíle a toleranci k riziku.
V případě obchodování s CFD: Při obchodování CFD ztrácí peníze 77,7 % účtů retailových investorů u jednotlivých poskytovatelů. Zvažte, zda rozumíte fungování CFD a zda si můžete dovolit podstoupit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků.
