Schwab U.S. Dividend Equity ETF (SCHD ​ ) patří díky své přísné metodice k nejlépe sestaveným dividendovým fondům na trhu. Od svého založení koncem roku 2011 až do roku 2022 dosahoval vynikajících výsledků. Dominance obřích technologických firem a akcií zaměřených na umělou inteligenci v letech 2023 až 2025 však způsobila nezájem o dividendové tituly, čímž výkonnost fondu výrazně zaostávala za růstovými ETF i indexem S&P 500.

Změna přišla na začátku roku 2026, kdy se fond díky širšímu tržnímu oživení vrátil na pozici lídra ve své kategorii. Slábnoucí vyhlídky na snižování úrokových sazeb americkým Fedem, obavy o trh práce a přetrvávající inflace přiměly investory k rotaci portfolií. Kapitál se začal masivně přesouvat zpět k defenzivním a hodnotovým akciím. K této makroekonomické nejistotě přispěla také březnová válka s Íránem, která ještě více znevýhodnila agresivní růstové tituly.

Dlouhodobý základ tohoto fondu zaměřený na kvalitu a stabilitu příjmů zůstává vysoce atraktivní. Zda je však vhodný k nákupu právě dnes, závisí především na tom, zda bude jeho defenzivní investiční styl trhem preferován i v následujících 6 až 12 měsících, a nakolik je udržitelný aktuální boom kolem technologických společností, jako jsou Nvidia ​ nebo Intel ​ .

Burzovně obchodované fondy Schwab U.S. Dividend Equity ETF (SCHD ​ ) a iShares Core High Dividend ETF (HDV ​ ) patří mezi nejoblíbenější dividendové ETF na trhu. Oba fondy necílí pouze na akcie s vysokým výnosem, ale vyžadují také silné fundamenty, což zajišťuje dlouhodobou udržitelnost výplat.

Fond HDV sleduje index Morningstar Dividend Yield Focus. Zaměřuje se na společnosti s vysokým hodnocením ekonomického příkopu a vzdálenosti od bankrotu. Následně vybírá 75 cenných papírů s nejvyšším výnosem. Tento fond nabízí dividendový výnos 3 %, což výrazně převyšuje průměr indexu S&P 500.

Naproti tomu fond SCHD kopíruje index Dow Jones U.S. Dividend 100. Vybírá 100 komponentů s nejvyšším výnosem na základě charakteristik růstu a kvality dividend, přičemž je vážený tržní kapitalizací. SCHD historicky dosahuje lepších celkových výnosů než HDV, ačkoli nese o něco vyšší riziko. Jeho aktuální dividendový výnos dosahuje atraktivních 3,3 %.

Přestože fondy využívají odlišné metodiky, vykazují mezi sebou překryv aktiv ve výši 44 %. Tři hlavní alokované sektory mají totožné – základní spotřební zboží, energetiku a zdravotnictví. Fond SCHD má větší váhu v průmyslových podnicích a komunikačních službách, zatímco HDV se více přiklání k veřejným službám a energetice.