Investoři hledající diverzifikaci často porovnávají fondy iShares S&P Mid-Cap 400 Value ETF (IJJ ​ ) a iShares Russell 2000 Value ETF (IWN ​ ). Ukazatel beta se u nich počítá z 5letých měsíčních výnosů, přičemž 1letý výnos představuje celkové zhodnocení za uplynulých 12 měsíců k 29. dubnu 2026. Při modelovém růstu investice ve výši $1,000 za 5 let ukazuje IJJ mírnou výhodu s nákladovým poměrem 0.18% a nabízí za uplynulých 12 měsíců vyšší dividendový výnos 1.77% oproti 1.63% u IWN.

Fond IJJ se zaměřuje na středně velké podniky a obsahuje 303 pozic. Sektorům dominují finanční služby (22%), průmysl (18%) a zbytná spotřeba (14%). Největší pozice tvoří U.S. Foods (1.23%), Reliance Steel & Aluminum (1.10%) a Alcoa (1.02%). Od svého spuštění v roce 2000 vyplatil dividendu $2.34 na akcii za posledních 12 měsíců.

Fond IWN nabízí širší expozici vůči small-cap segmentu s 1,398 tituly. Zde vedou finanční služby (24%), průmysl (12%) a zdravotnictví (11%). Největší podíly mají Echostar (1.01%), TTM Technologies (0.96%) a Coeur Mining (0.62%). Fond, taktéž založený v roce 2000, vyplatil dividendu $3.09 na akcii.

Od roku 2000 dosáhly IJJ a IWN anualizovaného výnosu 10.3% a 9.3%. Pro srovnání, iShares Core S&P 500 ETF vygeneroval 8.3%. Pro dlouhodobou strategii se autor díky lepším historickým výsledkům a nižším nákladům přiklání spíše k fondu IJJ.

Mnoho investorů považuje index S&P 500 za nejlepší způsob budování dlouhodobého bohatství. Fondy jako Vanguard S&P 500 ETF a iShares Core S&P 500 ETF jsou díky tomu největšími ETF na světě, které společně spravují aktiva v hodnotě přesahující 1,6 bilionu USD. Z historického hlediska přináší tento index průměrný roční výnos zhruba 10 %, což z něj činí více než adekvátní základ penzijního portfolia. Zahrnuje totiž nejkvalitnější americké společnosti s obrovským cash flow, jako jsou Apple ​ , Microsoft ​ , Amazon ​ nebo JPMorgan ​ Chase.

Odborníci však varují před strategií, kdy S&P 500 tvoří jedinou investici. Index je v současnosti silně koncentrovaný, přičemž pouhých 10 největších pozic tvoří kolem 38 % jeho celkové hodnoty. Tato výrazná expozice vůči úzké skupině technologických gigantů může v portfoliu vyvolat příliš vysokou volatilitu. Držením pouze tohoto indexu se navíc investor připravuje o klíčové výhody diverzifikace.

Pro dosažení optimálně vyváženého penzijního portfolia a zmírnění rizika poklesu je vhodné základní akciovou složku doplnit o další třídy aktiv. Odborníci doporučují zvážit zapojení společností s malou tržní kapitalizací, mezinárodních akcií, nástrojů s pevným výnosem, zlata nebo kryptoměn. ETF na S&P 500 je sice vynikajícím a silným jádrem portfolia, ale pro dlouhodobou stabilitu by nemělo stát zcela osamoceně.