Zde jsou nejlepší tipy Wall Street na nákupy při poklesu

Technologický index Nasdaq Composite se propadl do oblasti korekce, přičemž jeho pokles v letošním roce přesáhl 11 %. V porovnání s 6% poklesem širšího indexu S&P 500.

Vysoce rostoucí technologické tituly byly zasaženy vyhlídkou na zvýšení úrokových sazeb a změnou politiky Federálního rezervního systému. K tomu se přidala ruská invaze na Ukrajinu a neuspokojivé výsledky za čtvrté čtvrtletí, uvedli 14. března stratégové UBS pod vedením Vincenta Heaneyho.

Mateřská společnost Facebooku Meta byla jednou z několika velkých technologických společností, které v únoru vykázaly neuspokojivé výsledky. Mezi další technologické společnosti, jejichž výsledky byly pod očekáváním, patří streamovací gigant Netflix a fintechový titán PayPal.

Navzdory náročné situaci UBS tvrdí, že v technologické oblasti existují „vybrané příležitosti“. „I když krátkodobá volatilita může přetrvávat, očekáváme, že se ocenění stabilizuje a silný růst zisků se v příštích 12 měsících odrazí v cenách akcií,“ uvedl Heaney.

„Upřednostňujeme investice do kvalitních technologických akcií, které mají silné peněžní toky a opakující se příjmy, ABC technologií a 5G+ enablers,“ dodal. „ABC technologií“ se týká umělé inteligence, velkých dat a kybernetické bezpečnosti.

UBS očekává, že toto téma zaznamená do roku 2025 roční růst tržeb o 10 % a zisků na akcii o 16 %.

Mám zájem o více informací

Banka předpovídá, že trh s umělou inteligencí poroste ročním tempem 20 % a do roku 2025 dosáhne 90 miliard dolarů, a očekává, že globální využití dat se do roku 2030 exponenciálně rozšíří. Obrovský potenciál vidí banka také v oblasti kybernetické bezpečnosti, protože kybernetická kriminalita narůstá.

Technologické společnosti, které dosahují lepších výsledků
Investiční banka Baird rovněž vyzdvihla řadu technologických témat a výběrů akcií, které mají podle ní „dobrou pozici“ jako relativně výkonnější v tomto sektoru.

Analytici banky pod vedením Tristana Gerry poznamenali, že „solidně zakořeněná“ inflace přinese změny ve spotřebitelských návycích a urychlí migraci k energeticky úspornější dopravě, trendům práce z domova a digitální zábavě.

V oblasti internetu a interaktivní zábavy se bance líbí online tržiště Amazon, eBay a Google (vlastněné společností Alphabet) pro jejich odolnost vůči inflaci a považuje je za relativní „bezpečné přístavy“.

Interaktivní zábava je podle banky atraktivním odvětvím i v době inflace, kdy se lidé „schovávají“ doma. Jejími hlavními tipy v této oblasti jsou vydavatelé videoher Electronic Arts a Take-Two.

Gerra se domnívá, že rostoucí ceny energií urychlí přechod spotřebitelů na hybridní a elektrická vozidla, z čehož budou těžit akcie jako STMicroelectronics, ON Semiconductor a Navitas Semiconductor.

Mezitím bude trend práce z domova vyvolaný pandemií nadále podporovat poptávku po špičkových noteboocích, herních zařízeních, robustní internetové/5G komunikaci, internetu věcí a displejích, uvedl Gerra. Mezi hlavní tipy banky v této oblasti patří řada výrobců čipů, mezi něž patří Qualcomm, Intel, Advanced Micro Devices, Nvidia, Broadcom a Skyworks Solutions.

Banka Baird je pozitivně naladěna na cloudový software a považuje tento sektor za „dobře připravený“ na inflační tlaky díky „velmi malé“ expozici vůči nákladům dodavatelského řetězce. Mezi oblíbené akcie banky v tomto sektoru patří Five9, Zoom, Twilio a RingCentral.

Banka má také ráda „vertikální software“ – software vyvinutý pro specializovanou vertikálu nebo odvětví -, který podle ní „historicky překonává“ výsledky v obdobích inflace.

„Vyzdvihujeme nápady, které poskytují kritické produkty (vysoká hrubá retence, cenová síla), umožňují produktivitu v boji proti inflačním tlakům a/nebo jsou vystaveny koncovým trhům, kde jsou výdaje více „chráněny“ před širšími makro silami,“ uvedl Gerra.

Mezi jeho tipy patří společnosti Manhattan Associates a SPS Commerce pro jejich vedoucí postavení v oblasti řízení skladů a technologií pro fulfillment.

Baird také poznamenal, že výdaje na výzkum a vývoj v oblasti automatizace elektronického designu zůstávají odolné, protože se návrhy polovodičových čipů stále vyvíjejí. Banka považuje společnosti Cadence Design Systems a Synopsys za dobře umístěné v této oblasti vzhledem k jejich silné cenové síle.

Dokonalá bouře
Dan Ives ze společnosti Wedbush se domnívá, že pro velké technologické společnosti se nadále připravuje „dokonalá bouře“, v níž se „není kam schovat“.

Jeho nejlepším tipem v tomto sektoru je Apple, který považuje za „defenzivní technologické jméno z Gibraltarské skály“ a také za „nejlepší technologickou hru na trhu v oblasti 5G“. Cílovou cenu pro akcie stanovil na 200 USD, což představuje 24,5% potenciální nárůst oproti jejich závěrečné ceně 160,60 USD ze 17. března.

Ives upřednostňuje technologická jména s velkou kapitalizací a rotaci do technologických stálic s defenzivními obchodními modely a vysokým volným cash flow. V době delšího výprodeje v tomto sektoru upřednostňuje vlastnictví softwarových firem, jako jsou Oracle, Adobe a Salesforce.

Ivesovi se také líbí sektor kybernetické bezpečnosti vzhledem k „výrazně zvýšené úrovni“ kybernetických útoků, které jsou nyní na obzoru. Mezi jeho hlavní tipy pro expozici vůči cloudovým kybernetickým trendům patří Palo Alto, Zscaler, Crowdstrike, Tenable, Varonis, Fortinet, CyberArk, Palantir a Sailpoint.

Nižší na delší dobu
Analytici Wells Fargo v čele s Michaelem Turrinem 15. března k výprodeji technologických akcií uvedli: „Doporučujeme začít s nejkvalitnějšími franšízami a přikláníme se k těm podnikům, které mají silnou pozici platformy, vyvážený růstový profil a manažerské týmy s prověřenou historií.“

Preferuje zavedené společnosti s velkou tržní kapitalizací se silným volným peněžním tokem v defenzivním makroprostředí „nízkých hodnot na delší dobu“, jakož i akcie, které jsou připraveny vykázat výrazné oživení výkonnosti, až ustoupí obavy z makroprostředí.

Banka má ráda Microsoft jako „nejlepší způsob“, jak hrát na široký sekulární trend směrem k softwaru, a Workday pro jeho „zlepšující se poptávku“ napříč mnoha segmenty podnikových segmentů.

Na seznamu Wells Fargo je také společnost Intuit, která je „zaměřená na USA a obecně defenzivnější“. Podle banky se společnost stává lépe diverzifikovanou a zároveň ve svých nedávných výsledcích přináší „výraznější růst“.

Upozornění pro uživatele

Veškeré informace a materiály zveřejněné na internetových stránkách Burzovního Světa vycházejí z veřejně dostupných a důvěryhodných zdrojů. Při jejich zpracování je postupováno s odbornou péčí a cílem poskytovat čtenářům objektivní, aktuální a srozumitelné informace.

Obsah internetových stránek slouží výhradně k informačním a vzdělávacím účelům. Nepředstavuje individuální investiční doporučení, investiční poradenství ani nabídku či výzvu ke koupi nebo prodeji konkrétních finančních nástrojů. Veškeré názory, odhady, prognózy nebo očekávání uvedené v článcích vyjadřují informace dostupné v době jejich zveřejnění a mohou se v čase měnit.

Investování na kapitálových trzích je spojeno s rizikem. Hodnota investic může růst i klesat a návratnost investované částky není zaručena. Minulé výnosy nejsou zárukou výnosů budoucích. Před přijetím jakéhokoli investičního rozhodnutí doporučujeme posoudit vlastní finanční situaci, investiční cíle a toleranci k riziku, případně využít služeb licencovaného poskytovatele investičních služeb.

Burzovní Svět nenese odpovědnost za investiční rozhodnutí učiněná na základě informací zveřejněných na těchto internetových stránkách.

Diskusní příspěvky a komentáře zveřejněné uživateli vyjadřují názory jejich autorů a nemusí odpovídat stanovisku provozovatele portálu.

Odesláním kontaktního formuláře nebo udělením příslušného souhlasu bere uživatel na vědomí, že může být kontaktován obchodním partnerem Burzovního Světa za účelem poskytnutí informací o investičních službách nebo finančních nástrojích. Podrobnosti o zpracování osobních údajů, využívání souborů cookies a obchodních partnerech jsou uvedeny v příslušných dokumentech dostupných na těchto internetových stránkách.

U jednotlivých článků mohou být uvedeny informace o použitých zdrojích, datu původní analýzy nebo datu, ke kterému se vztahují uvedené tržní údaje.

Vzhledem k tomu, že akcie technologických společností letos zažívají rozsáhlý výprodej, analytici z Wall Street jmenují některé z nejlepších akcií, které je vhodné koupit při poklesu. Technologický index Nasdaq Composite se propadl do oblasti korekce, přičemž jeho pokles v letošním roce přesáhl 11 %. V porovnání s 6% poklesem širšího indexu S&P 500. Vysoce rostoucí technologické tituly byly zasaženy vyhlídkou na zvýšení úrokových sazeb a změnou politiky Federálního rezervního systému. K tomu se přidala ruská invaze na Ukrajinu a neuspokojivé výsledky za čtvrté čtvrtletí, uvedli 14. března stratégové UBS pod vedením Vincenta Heaneyho. Mateřská společnost Facebooku Meta byla jednou z několika velkých technologických společností, které v únoru vykázaly neuspokojivé výsledky. Mezi další technologické společnosti, jejichž výsledky byly pod očekáváním, patří streamovací gigant Netflix a fintechový titán PayPal. Navzdory náročné situaci UBS tvrdí, že v technologické oblasti existují "vybrané příležitosti". "I když krátkodobá volatilita může přetrvávat, očekáváme, že se ocenění stabilizuje a silný růst zisků se v příštích 12 měsících odrazí v cenách akcií," uvedl Heaney. "Upřednostňujeme investice do kvalitních technologických akcií, které mají silné peněžní toky a opakující se příjmy, ABC technologií a 5G+ enablers," dodal. "ABC technologií" se týká umělé inteligence, velkých dat a kybernetické bezpečnosti. UBS očekává, že toto téma zaznamená do roku 2025 roční růst tržeb o 10 % a zisků na akcii o 16 %. Banka předpovídá, že trh s umělou inteligencí poroste ročním tempem 20 % a do roku 2025 dosáhne 90 miliard dolarů, a očekává, že globální využití dat se do roku 2030 exponenciálně rozšíří. Obrovský potenciál vidí banka také v oblasti kybernetické bezpečnosti, protože kybernetická kriminalita narůstá. Technologické společnosti, které dosahují lepších výsledkůInvestiční banka Baird rovněž vyzdvihla řadu technologických témat a výběrů akcií, které mají podle ní "dobrou pozici" jako relativně výkonnější v tomto sektoru. Analytici banky pod vedením Tristana Gerry poznamenali, že "solidně zakořeněná" inflace přinese změny ve spotřebitelských návycích a urychlí migraci k energeticky úspornější dopravě, trendům práce z domova a digitální zábavě. V oblasti internetu a interaktivní zábavy se bance líbí online tržiště Amazon, eBay a Google (vlastněné společností Alphabet) pro jejich odolnost vůči inflaci a považuje je za relativní "bezpečné přístavy". Interaktivní zábava je podle banky atraktivním odvětvím i v době inflace, kdy se lidé "schovávají" doma. Jejími hlavními tipy v této oblasti jsou vydavatelé videoher Electronic Arts a Take-Two. Gerra se domnívá, že rostoucí ceny energií urychlí přechod spotřebitelů na hybridní a elektrická vozidla, z čehož budou těžit akcie jako STMicroelectronics, ON Semiconductor a Navitas Semiconductor. Mezitím bude trend práce z domova vyvolaný pandemií nadále podporovat poptávku po špičkových noteboocích, herních zařízeních, robustní internetové/5G komunikaci, internetu věcí a displejích, uvedl Gerra. Mezi hlavní tipy banky v této oblasti patří řada výrobců čipů, mezi něž patří Qualcomm, Intel, Advanced Micro Devices, Nvidia, Broadcom a Skyworks Solutions. Banka Baird je pozitivně naladěna na cloudový software a považuje tento sektor za "dobře připravený" na inflační tlaky díky "velmi malé" expozici vůči nákladům dodavatelského řetězce. Mezi oblíbené akcie banky v tomto sektoru patří Five9, Zoom, Twilio a RingCentral. Banka má také ráda "vertikální software" - software vyvinutý pro specializovanou vertikálu nebo odvětví -, který podle ní "historicky překonává" výsledky v obdobích inflace. "Vyzdvihujeme nápady, které poskytují kritické produkty (vysoká hrubá retence, cenová síla), umožňují produktivitu v boji proti inflačním tlakům a/nebo jsou vystaveny koncovým trhům, kde jsou výdaje více "chráněny" před širšími makro silami," uvedl Gerra. Mezi jeho tipy patří společnosti Manhattan Associates a SPS Commerce pro jejich vedoucí postavení v oblasti řízení skladů a technologií pro fulfillment. Baird také poznamenal, že výdaje na výzkum a vývoj v oblasti automatizace elektronického designu zůstávají odolné, protože se návrhy polovodičových čipů stále vyvíjejí. Banka považuje společnosti Cadence Design Systems a Synopsys za dobře umístěné v této oblasti vzhledem k jejich silné cenové síle. Dokonalá bouřeDan Ives ze společnosti Wedbush se domnívá, že pro velké technologické společnosti se nadále připravuje "dokonalá bouře", v níž se "není kam schovat". Jeho nejlepším tipem v tomto sektoru je Apple, který považuje za "defenzivní technologické jméno z Gibraltarské skály" a také za "nejlepší technologickou hru na trhu v oblasti 5G". Cílovou cenu pro akcie stanovil na 200 USD, což představuje 24,5% potenciální nárůst oproti jejich závěrečné ceně 160,60 USD ze 17. března. Ives upřednostňuje technologická jména s velkou kapitalizací a rotaci do technologických stálic s defenzivními obchodními modely a vysokým volným cash flow. V době delšího výprodeje v tomto sektoru upřednostňuje vlastnictví softwarových firem, jako jsou Oracle, Adobe a Salesforce. Ivesovi se také líbí sektor kybernetické bezpečnosti vzhledem k "výrazně zvýšené úrovni" kybernetických útoků, které jsou nyní na obzoru. Mezi jeho hlavní tipy pro expozici vůči cloudovým kybernetickým trendům patří Palo Alto, Zscaler, Crowdstrike, Tenable, Varonis, Fortinet, CyberArk, Palantir a Sailpoint. Nižší na delší dobuAnalytici Wells Fargo v čele s Michaelem Turrinem 15. března k výprodeji technologických akcií uvedli: "Doporučujeme začít s nejkvalitnějšími franšízami a přikláníme se k těm podnikům, které mají silnou pozici platformy, vyvážený růstový profil a manažerské týmy s prověřenou historií." Preferuje zavedené společnosti s velkou tržní kapitalizací se silným volným peněžním tokem v defenzivním makroprostředí "nízkých hodnot na delší dobu", jakož i akcie, které jsou připraveny vykázat výrazné oživení výkonnosti, až ustoupí obavy z makroprostředí. Banka má ráda Microsoft jako "nejlepší způsob", jak hrát na široký sekulární trend směrem k softwaru, a Workday pro jeho "zlepšující se poptávku" napříč mnoha segmenty podnikových segmentů. Na seznamu Wells Fargo je také společnost Intuit, která je "zaměřená na USA a obecně defenzivnější". Podle banky se společnost stává lépe diverzifikovanou a zároveň ve svých nedávných výsledcích přináší "výraznější růst".

Nadcházející IPO.

Minulé IPO.

Nadcházející IPO.

Minulé IPO.

Zde jsou nejlepší tipy Wall Street na nákupy při poklesu

Breaking.

Co hýbe trhem.

Bullionářovo odpolední menu

IPO Radar.

Nejčtenější zprávy.

Tip editora.

Retrieve your password