Credit Suisse nabízí odkup dluhopisů a Jim Cramer mluví o hnací síle inflace

Credit Suisse odkoupí dluh ve výši 3 miliard dolarů a prodá významný hotel Problémová banka Credit Suisse v pátek nabídla odkup dluhových cenných papírů v hodnotě až 3 miliard švýcarských franků (3,03 miliardy USD), protože se potýká s poklesem ceny akcií a nárůstem sázek na její dluh. Švýcarský věřitel rovněž potvrdil, že prodává svůj slavný hotel Savoy v curyšské finanční čtvrti, což vyvolalo některé spekulace, že se snaží získat likviditu. V pátečním prohlášení týkajícím se nabídky na odkup dluhových cenných papírů Credit Suisse uvedla: "Transakce jsou v souladu s naším proaktivním přístupem k řízení celkové struktury našich závazků a optimalizaci úrokových nákladů a umožňují nám využít tržních podmínek ke zpětnému odkupu dluhu za atraktivní ceny." Přichází poté, co akcie Credit Suisse začátkem tohoto týdne krátce dosáhly historického minima a swapy úvěrového selhání se dostaly na rekordní úroveň v souvislosti se skepsí trhu ohledně její budoucnosti. Po sérii skandálů a selhání v řízení rizik začíná tento věřitel, který se ocitl v nesnázích, pod vedením nového generálního ředitele provádět rozsáhlou strategickou revizi a 27. října bude spolu s čtvrtletními výsledky hospodaření informovat o jejím průběhu. Nejnákladnějším ze skandálů byla expozice banky vůči hedgeovému fondu Archegos ve výši 5 miliard dolarů, který se zhroutil v březnu 2021. Credit Suisse od té doby obměnila svůj manažerský tým, pozastavila zpětný odkup akcií a snížila dividendu, protože se snaží posílit svou budoucnost. Akcie ve čtvrtek uzavřely na hodnotě 4,22 švýcarského franku. Od začátku roku se propadly o více než 50 %. V pátek banka oznámila nabídku prodeje osmi prioritních dluhových cenných papírů denominovaných v eurech nebo librách šterlinků v hodnotě až 1 miliardy eur (980 milionů USD) a 12 cenných papírů denominovaných v amerických dolarech v hodnotě až 2 miliardy USD. Nabídky na dluhové cenné papíry vyprší do 3. listopadu, resp. 10. listopadu. Jim Cramer říká, že ekonomické údaje nemohou zachytit jednu velkou hnací sílu inflace Jim Cramer na CNBC ve čtvrtek řekl, že obrovským faktorem, který ovlivňuje inflaci, je touha spotřebitelů utrácet peníze v oživující se ekonomice - což se neodráží v údajích, které Federální rezervní systém a Wall Street zkoumají. "Vyšší sazby je nezajímají. Mají úspory, protože dva roky nedělali nic," řekl. "Největší obavy mám nyní z toho, že souhrnné údaje nemohou zachytit povahu této … jednorázové euforie." Akcie se ve čtvrtek propadly po silném začátku týdne, který do středy vyprchal. Investoři sledují páteční zveřejnění zprávy o mzdách mimo zemědělský sektor, aby odhadli rozsah příštího zvýšení úrokových sazeb Federálním rezervním systémem. Pokud bude růst pracovních míst a mezd silnější, než se očekávalo, Fed pravděpodobně zůstane u své agresivní kampaně. Ačkoli nárůst cestování v létě ukázal, že Američané se po uvolnění omezení Covidu rádi zapojili do cestování za pomstou, někteří nyní také pociťují "únavu z recese" - slábnoucí motivaci pokračovat v chytrých finančních rozhodnutích, aby se připravili na budoucí těžké ekonomické časy. Cramer poznamenal, že očekává, že potřeba spotřebitelů utrácet nakonec opadne, i když se tak nemusí stát v dohledné době. "Za rok už pravděpodobně žádná euforie nebude. Bude po ní. Budou utrácet své přebytečné úspory. A právě tehdy budou úrokové sazby pravděpodobně na svém maximu," řekl Cramer.