Nedostatek helia by mohl poslat tyto 2 zásoby plynu nahoru

Pojďme si promluvit o průmyslovém plynu. Je to velký byznys, protože plyny jsou nezbytné pro nesčetné průmyslové a lékařské aplikace. Zatímco některé plyny jsou běžné a snadno se vyrábějí - například dusík tvoří téměř 80 % vzduchu, který dýcháme - jiné jsou vzácné. A helium, které je v některých aplikacích nenahraditelné, je nejen vzácné, ale také neobnovitelné. Nachází se v hlubokých dolech, uvězněné v neporézních horninách, kde vzniklo kdysi dávno radioaktivním rozpadem jiných prvků. Pokud jde o využití, helium je nezbytné pro fungování přístrojů magnetické rezonance, protože v kapalném stavu je jediným dostatečně chladným prvkem, který umožňuje správnou funkci supravodivých elektromagnetů magnetické rezonance. Používá se také v dýchacích směsích pro hlubinné potápění, jako inertní atmosféra při obloukovém svařování a jako vztlakové činidlo pro meteorologické balóny. Jeho lékařské využití v magnetické rezonanci však zabírá téměř třetinu celosvětových zásob, takže nemocnice jsou největšími spotřebiteli helia. Díky tomu všemu má helium mnohem vyšší hodnotu než jeho váha ve zlatě - a tato hodnota se kvůli celosvětovému nedostatku plynu ještě zvyšuje. Ve Spojených státech, které produkují více než polovinu světových zásob, si únik v texaské továrně na helium vynutil odstávku. Současně ruské plány vstoupit ve velkém na trh s heliem zhatil požár zařízení, který odsunul plánovanou výrobu v amurské továrně nejméně o rok, a rusko-ukrajinská válka narušila obchod, takže ruské helium je v každém případě pochybné. Zdroj: Getty Images Výsledkem je, že investoři mají nyní šanci proniknout do akcií průmyslových plynů, zejména do firem, které jsou vybaveny pro skladování a distribuci helia. Podrobnosti o dvou z těchto společností jsme vybrali z platformy TipRanks; zde jsou spolu s komentáři analytiků k jejich vyhlídkám. Linde plc (LIN) Začneme společností Linde, která je největší společností v celosvětovém segmentu průmyslových plynů. Linde má své kořeny v Německu a na trhu působí již téměř půldruhého století. Dnes se firma může pochlubit tržní kapitalizací 143 miliard dolarů a je předním dodavatelem atmosférických plynů, jako je argon, dusík a kyslík, spolu s těkavými látkami, jako je vodík. Společnost Linde může dodávat plyny v čisté nebo směsné formě a nabízí inženýrské znalosti v oblasti stlačování nebo zkapalňování plynů. Kromě běžnějších průmyslových plynů nabízí Linde také spolehlivou síť dodávek helia. Díky tomu, že společnost Linde získává helium z několika geografických lokalit, včetně Kansasu, Kataru a Austrálie, a provozuje více než 50 zařízení na transfilaci po celém světě, může zákazníkům dodávat helium kdekoli a kdykoli. Společnost nabízí různé možnosti přepravy, dodávek a skladování helia, včetně izolovaných kontejnerů ISO, dewarů, víceválcových balení, běžných plynových lahví a přenosných lahví. Zdroj: Getty Images Celkově vzato, průmyslový plyn je víc než horký vzduch - je to velký byznys. Společnost Linde měla v roce 2021 roční tržby ve výši 31 miliard dolarů a v letošním roce tržby i zisk rostou. Výsledky za 3Q22 má společnost zveřejnit zítra - ale v 1H22 celkové tržby Linde ve výši 16,67 miliardy dolarů vzrostly o 12,4 % oproti 1H21. Zisk ve 2Q22 dosáhl 3,10 USD na akcii, což představuje 15% meziroční nárůst. Pětihvězdičkový analytik Michael Sison, který Linde pokrývá pro Wells Fargo, je ohromen schopností společnosti prosperovat i v dnešních obtížných makroekonomických podmínkách. "Domníváme se, že společnost poskytuje investorům možnost investovat do defenzivního růstu, protože LIN má bezkonkurenční výsledky v dosahování konzistentního růstu zisku i v době ekonomického zpomalení. Přestože krátkodobá nejistota v Evropě a Číně nadále vyvolává obavy, objemy LIN zůstávají v roce 2022 zatím odolné. LIN navíc prokázal svou schopnost zmírnit prudkou inflaci tím, že přenesl náklady na energie, rozšířil marže a ve 2Q22 zvýšil své ROC na rekordní úroveň," poznamenal Sison. "LIN i nadále považujeme za vítěze dekarbonizačního posunu, přičemž v současné době je vyhodnocována řada +250 potenciálních projektů, které budou hnacím motorem další etapy růstu," shrnul analytik. V návaznosti na své přesvědčení o silných defenzivních atributech Linde hodnotí Sison akcie jako Overweight (tj. Buy) a jeho cílová cena 370 USD znamená pro akcie 25% potenciál růstu v horizontu jednoho roku. Celkově získává Linde od konsensu analytiků z Wall Street hodnocení Strong Buy, které vychází z 19 nedávných hodnocení, mezi nimiž je 17 hodnocení Buys, 1 hodnocení Hold a 1 hodnocení Sell. Akcie se aktuálně obchodují za 294,84 USD a jejich průměrná cílová cena 339,65 USD naznačuje ~15% růst v nadcházejících měsících. Air Products and Chemicals, Inc. (APD) Další akcií, na kterou se podíváme, je jeden z konkurentů společnosti Linde, Air Products and Chemicals. APD je dalším významným dodavatelem průmyslových plynů, zejména těkavých, jako je vodík, do kterého nedávno investovala půl miliardy dolarů ve státě New York. Společnost je také známá jako významný dodavatel vzduchových plynů, dusíku, kyslíku a argonu. Společnost APD působí na trhu již více než 80 let, působí ve více než 50 zemích pro více než 170 tisíc zákazníků a její roční tržby dosahují přibližně 10 miliard dolarů. Kromě podnikání v oblasti vzduchu a vodíku je společnost APD známa také jako významný dodavatel helia. Společnost nabízí helium jako čistý plyn za normálního tlaku a může jej nabídnout také ve stlačené nebo dokonce zkapalněné formě. Společnost APD disponuje celosvětovou sítí skladovacích a transfiltračních zařízení, což jí umožňuje plnit objednávky na helium po celém světě s minimálními ztrátami - což je při obchodování s neobnovitelnou látkou důležitý prodejní argument. Zdroj: Getty Images Společnost APD v posledních dvou letech hlásí stabilně rostoucí tržby a zisk, i když neroste tak stabilně, se za tu dobu také zvýšil. V posledním vykázaném čtvrtletí, fiskálním 3Q22, společnost vykázala nejvyšší zisk ve výši 3,2 miliardy dolarů, což představuje 23% meziroční nárůst. Upravený zisk na akcii ve výši 2,62 USD byl o 11 % vyšší než v předchozím roce. Ve 3. čtvrtletí byla horní i dolní linie nejvyšší za poslední dva roky. Tato společnost má silně defenzivní charakter, protože velká část jejího podnikání probíhá na základě dlouhodobých smluv, které zajistí platby za produkty a stabilní zisk v dolní linii. To je klíčový bod pro pětihvězdičkového analytika Seaport Michaela Harrisona. "Domníváme se, že podnikání v oblasti průmyslových plynů má impozantní zabudovaný růstový potenciál související s přechodem na energetiku (včetně vodíku a zachycování uhlíku), a poznamenáváme, že APD má v roce 23 spuštěny nové projekty v hodnotě ~ 2,3 mld. dolarů, které podle našeho názoru mohou podpořit růst hospodářského výsledku, i když průmyslová výroba zpomalí. Více než polovina prodejů je realizována na základě dlouhodobých smluv typu take-or-pay se zabudovanými průtoky, které snižují riziko variabilních nákladů, a očekáváme, že tyto smlouvy vydrží i v případě přídělu energie v Evropě, přičemž vodík v regionu EMEA tvoří pouze 2 % celkových prodejů společnosti APD," uvedl Harrison. V této pozici Harrison hodnotí akcie APD jako "Buy" s cílovou cenou 300 USD, což naznačuje 19% potenciál růstu za jeden rok. V souboru je 11 nedávných hodnocení analytiků společnosti APD, která zahrnují 7 hodnocení "Kupovat" a 4 "Držet", což dává akciím konsenzuální hodnocení "Mírně kupovat". Akcie se obchodují za 252,02 USD a jejich průměrná cílová cena je 284,55 USD, což znamená potenciální zisk ~13 %.