Večerní burzián: Dow uzavírá nejhorší den za poslední tři měsíce a klesá o více než 700 bodů

Akcie ve čtvrtek během americké obchodní seance prudce klesly poté, co nová data ukázala, že maloobchodní tržby v listopadu klesly více, než se očekávalo, což zvýšilo obavy, že neúnavné zvyšování úrokových sazeb Federálním rezervním systémem vede k recesi ekonomiky. Index Dow Jones Industrial Average klesl o 763,54 bodu, tj. o 2,25 %, a zaznamenal tak nejhorší den od září, protože naděje na rallye na konci roku se zmenšily. Index S&P 500 klesl o 2,48 %, čímž se jeho prosincový pokles zvýšil na přibližně 4,5 %. Nasdaq Composite se propadl o 3 %, když tento index s velkým podílem technologických firem navýšil své celkové ztráty za rok 2022 na více než 31 %. Výprodej byl široký a pouze 14 akcií v indexu S&P 500 se obchodovalo v kladném teritoriu. Akcie technologických společností s těmi největšími úrovněmi kapitalizace klesaly, přičemž akcie Apple a Alphabet dokonce klesly o více než 4 % a akcie společnosti Microsoft a Amazonpak o více než 3 %. Akcie Netflixu mezitím klesly o více než 9 % v návaznosti na zprávu internetového serveru Digiday, podle které streamovací společnost nabízí inzerentům vrácení peněz poté, co nesplnila cíle sledovanosti. Netflix byl obecně dnes v centru dění – a aktuální nálada kolem této společnosti a jejích akcií není zrovna nejpozitivnější. Neuspokojivá zpráva o maloobchodních tržbách naznačila, že si inflace vybírá daň na spotřebitelích. Podle ministerstva obchodu maloobchodní tržby v listopadu klesly o 0,6 %. To byla větší ztráta než odhad Dow Jones, který počítal s poklesem o 0,3 %. Výprodej začal ve středu v návaznosti na poslední zvýšení jednodenní zápůjční sazby Fedu. Centrální banka rovněž uvedla, že bude pokračovat ve zvyšování sazeb až do roku 2023, a předpokládá, že sazba federálních fondů dosáhne svého vrcholu na vyšší než očekávané úrovni 5,1 %. Po středečním zvýšení o půl procentního bodu je cílové rozpětí sazeb v současnosti 4,25 až 4,5 %, což je nejvyšší hodnota za posledních 15 let. "Reakce akciového trhu nyní počítá s recesí a odmítá možnost 'měkkého' přistání, o kterém se Jerome Jay Powell nedávno zmínil v [Brookings Institution]," napsal ve čtvrtek Quincy Krosby, hlavní globální stratég investiční společnosti LPL Financial. "Přetahovaná mezi Fedem a trhy je jednoznačně na straně trhu: zpomalení není 'přechodné' a Fed bude nucen jednat před rokem 2024," dodal Krosby. Index Dow ve středu uzavřel pod úrovní 34 000 bodů a ve čtvrtek pak prodeje zesílily po špatných údajích o maloobchodních tržbách. Výnosy státních dluhopisů nadále vzdorovaly Fedu a klesaly kvůli obavám, že centrální banka zachází příliš daleko. Desetiletý výnos klesl pod 3,5 %. Akcie amerických komerčních bank rovněž klesly, protože se zvýšily obavy z recese. JPMorgan Chase a Bank of America ztratily každá více než 2 %. Podle Briana Price, vedoucího investičního managementu ve společnosti Commonwealth Financial Network, mohou akcie čekat další volatilita v závěrečné fázi roku 2022, kdy bude prosincové zasedání Fedu a následující řada ekonomických zpráv už za námi. "Poslední dva týdny roku budou poměrně zajímavé, protože trh může být náchylný k větším výkyvům vzhledem k absenci zveřejnění důležitých ekonomických údajů a skutečnosti, že mnoho obchodníků bude na dovolené," napsal ve čtvrtek Price. Investory podle něj čeká "kritická" nadcházející sezóna hospodářských výsledků, která poskytne další informace o tom, jak se společnosti vypořádávají s inflací. "Pokud se skutečně dočkáme nezajímavé výsledkové sezóny, pak je těžké si představit, že by nedošlo k pokračování volatilního obchodního prostředí, které charakterizovalo většinu roku 2022," dodal Price.