Odpolední burzián: Banky opět kolísají, Hindenburg zasáhl blok, PMI v eurozóně

Banky jsou opět v centru pozornosti, přičemž Evropa vede v poklesu po záhadném nárůstu půjček Federálního rezervního systému ostatním centrálním bankám. Platební společnost Block je poslední, která pocítila hněv prodejce krátkých pozic Hindenburg Research, a ropa klesá, protože Bidenova administrativa prohlásila, že si dá na čas s doplňováním strategických ropných rezerv. Banky opět pod tlakem v souvislosti s prudkým nárůstem půjček od Fedu Evropské banky se propadly, protože investoři se zalekli postupně přibývajících nepřímých důkazů, které naznačují, že problémy tohoto sektoru ještě zdaleka neskončily. Federální rezervní systém ve čtvrtek oznámil prudký nárůst objemu půjček v rámci repo operace FIMA, která v případě nouze poskytuje dolary zahraničním centrálním bankám, na 60 miliard dolarů. Ačkoli nejsou potvrzeny žádné souvislosti, sledované období zahrnuje ukvapenou dohodu o sloučení Credit Suisse (SIX:CSGN) s UBS (SIX:UBSG), jejím silnějším místním konkurentem. Akcie UBS se v pátek propadly poté, co agentura Bloomberg informovala, že jak ona, tak její nová akvizice jsou v USA vyšetřovány kvůli podezření, že pomáhaly ruským oligarchům obejít západní sankce. Akcie Deutsche Bank (ETR:DBKGn) se rovněž propadly o 12 % na pětiměsíční minimum, přičemž se prudce rozšířily spready swapů úvěrového selhání, aniž by to bylo zjevným důvodem (kromě dvacetileté historie bezohledného špatného hospodaření, které podle všeho ukončil její současný generální ředitel). Hindenburg sráží další Prodejci krátkých pozic společnosti Hindenburg Research, kteří čerstvě uzavřeli sázku proti indické skupině Adani Group, zasadili těžký úder společnosti Block (NYSE:SQ), která se dříve jmenovala Square. Po čtvrteční ztrátě 15 % v reakci na tuto zprávu klesly akcie bloku v předobchodní fázi o dalších 4,7 %. Hindenburg obvinil společnost založenou bývalým generálním ředitelem Twitteru Jackem Dorseym, že systematicky klame své investory a klienty a vyhýbá se regulaci. Upozorňovala na to, jak často se zejména rappeři chlubili používáním funkce Block Cash App k podvodným nebo nezákonným účelům. Společnost Block uvedla, že zvažuje právní kroky. Hindenburgova akce zajistila otázku, jak udržet heroické ocenění technologických společností s malou nebo žádnou ziskovostí v době vysokých úrokových sazeb. Akcie otevřou na nižší úrovni, regionální banky jen mírně klesly Americké akcie se chystají otevřít opět na nižší úrovni, čímž by zvrátily čtvrteční zisky a měly by se dostat do záporných čísel. V centru pozornosti bude opět bankovní sektor, ačkoli regionální banky, které v posledních dvou týdnech poutaly tolik pozornosti, klesají v předobchodní fázi mnohem méně než jejich evropské protějšky. Týdenní bilance Fedu ukázala, že celkový objem úvěrů z facilit Fedu byl v zásadě stabilní, i když banky přesunuly více svých úvěrů do nového a mírnějšího programu BTFP. Futures na Dow Jones klesly o 267 bodů, tj. o 0,8 %, futures na S&P 500 o 0,7 % a futures na Nasdaq 100 o 0,4 %. Vzhledem k tomu, že po čtvrtečním ohňostroji s generálním ředitelem společnosti TikTok Shou Zi Chewem se neočekávají žádné významné výsledky a Kapitol se také uklidní, bude obchodování pravděpodobně řízeno sentimentem. Ekonomika eurozóny v březnu posílila, zboží dlouhodobé spotřeby v USA v důsledku Ekonomika eurozóny se v březnu zvedla a kompozitní index PMI agentury S&P dosáhl nejvyšší úrovně od června. K tomu přispěl především sektor služeb, který ve Francii i v Německu dosáhl mnohem lepších výsledků, než se očekávalo. Zpracovatelský průmysl mezitím zůstal v kontrakčním pásmu, přičemž konec přerušení dodavatelského řetězce znamená, že továrny rychleji zpracovávají ubývající zásoby nevyřízených zakázek. Naproti tomu britský index PMI nebyl tak silný, jak by se mohlo zdát z únorové inflace a posledního zvýšení úrokových sazeb Bank of England. Ropa klesá, protože USA tvrdí, že nebudou spěchat s doplňováním SPR Ceny ropy opět klesly poté, co americká vláda ustoupila od svého záměru okamžitě doplnit strategické ropné rezervy, které loni vyčerpala, aby zmírnila prudký růst světových cen energií. Futures na americkou ropu se propadly o 3,6 % na 67,44 USD za barel, což je nejnižší hodnota za poslední týden, zatímco ropa Brent klesla o 3,4 % na 73,33 USD za barel. Administrativa usiluje o nákup barelů do SPR za cenu kolem 70 dolarů, ale ministryně energetiky Jennifer Granholmová ve čtvrtek v Kongresu řekla, že pro nás bude "obtížné využít" současné slabé situace na trhu, a dodala: "Budeme pokračovat v hledání této nízké ceny i v budoucnu, protože máme v úmyslu ušetřit dolary daňových poplatníků."