Klíčové body

Mladí investoři plánují v roce 2025 zaměřit své investice na bezpečnější aktiva, jako jsou peněžní prostředky, spořicí účty a dluhopisy
Generace Z upřednostňuje stabilní zisky před rizikovými investicemi, přičemž kryptoměny lákají pouze malou část mladých investorů
Studie ukazuje, že většina mladých investorů investuje méně než dva roky a silně reaguje na ekonomické změny
Posun k konzervativnímu přístupu může odrážet snahu mladých investorů zajistit zisky po dvou letech růstu trhů

V rozporu s tímto zavedeným názorem nedávná studie zjistila, že mladí investoři plánují v roce 2025 zaujmout ke svým investičním portfoliím konzervativnější přístup.

Studii provedla digitální profesionální investiční platforma eToro ve spolupráci s výzkumnou společností Opinium. Dotazovali se 10 000 drobných investorů z 12 zemí, přičemž podskupina 1 000 investorů pocházela ze Spojených států. Spektrum investorů bylo široké a zahrnovalo různé věkové skupiny a investiční preference.

Jedna z klíčových otázek se týkala toho, jak tito investoři plánují alokovat své finanční prostředky v roce 2025 napříč různými třídami aktiv. Mezi ně patřily akcie růstového sektoru, peněžní aktiva a spořicí účty, dluhopisy s vysokým výnosem, akcie s dividendovým výnosem a kryptoměny. Investoři si mohli vybrat kteroukoli z možností, která odpovídala jejich budoucím investičním plánům.

Výsledky ukázaly diferencované investiční chování napříč věkovými skupinami. Generace Z, nejmladší skupina ve věku 18 až 27 let, vykazovala strategii s váhou ve prospěch peněžních aktiv, spořicích účtů a vysoce výnosných dluhopisů. Studie zjistila, že 39 % příslušníků generace Z by investovalo do peněžních aktiv a spořicích účtů, 36 % do dluhopisů s vysokým výnosem a menší menšina 27 % do akcií růstového sektoru. Přitažlivost kryptoměn byla poměrně omezená, investovat do nich plánovalo pouze 21 % příslušníků generace Z.

Mileniálové ve věku 28-43 let projevili příklon k rizikovějším investicím, přičemž 37 % z nich plánovalo investovat do akcií růstového sektoru a 30 % do kryptoměn. U generace X ve věku 44-59 let a generace Baby Boomer ve věku 60-78 let bylo rozložení ve všech třídách aktiv rovnoměrnější, i když o krypto projevili jen omezený zájem. Mlčící generace (79+ let) projevila větší zájem o akcie s dividendovým výnosem, s menší plánovanou alokací do ostatních tříd aktiv.

Bret Kenwell, americký investiční analytik společnosti eToro, vyjádřil překvapení nad konzervativním přístupem nejmladší kohorty ve srovnání s předchozími očekáváními rizikovějšího, “YOLO” přístupu. Kenwell naznačil, že načasování průzkumu by mohlo potenciálně vysvětlit takové výsledky. Studie byla provedena na konci listopadu 2024, tedy po dvouleté býčí jízdě na americkém akciovém trhu, kdy se tržní indexy pohybovaly na historických maximech nebo v jejich blízkosti. Posun k méně rizikovým aktivům, jako je hotovost nebo pevný příjem, by mohl svědčit o tom, že mladí investoři vybírají hotovost z akcií, aby si po dvou letech býčího trhu uzamkli zisky.

Průzkum dále naznačil, že s tím, jak generace Z dosahuje věku významného pro velké životní události, jako je koupě domu či automobilu nebo příprava na svatbu, může být zvýšená část jejich prostředků vyhrazena na tyto výdaje a stejně tak na pohotovostní fond.

Chcete využít této příležitosti?

Studie eToro zjišťovala také délku účasti investorů na trhu. Více než polovina respondentů z generace Z, 52 %, investuje méně než dva roky. Ukázalo se také, že tato kohorta nejcitlivěji reaguje na změnu svého portfolia na základě vnějších událostí, jako jsou volby a změny úrokových sazeb.

Zatímco starší generace vykazovaly větší rigiditu ve svých investičních návycích, měnící se chování mladých investorů by mohlo znamenat vyvíjející se přístup k investování, orientovaný na bezpečné zisky a nákupy při poklesu, což je jev, který Kenwell označuje jako “oportunistický prodej”.

Relativní nezkušenost generace Z v oblasti investování a její přizpůsobivost změnám naznačují potenciální změny v tradičních přístupech k investování. S tím, jak generace Z dospívá a významněji se podílí na trhu, bude zajímavé sledovat vývoj a upevňování jejich investiční filozofie. Tato studie naznačuje posun v investičních trendech mezi mladými investory a vrhá světlo na jejich preferenci bezpečnějších investic na pozadí volatilního prostředí.

V rozporu s tímto zavedeným názorem nedávná studie zjistila, že mladí investoři plánují v roce 2025 zaujmout ke svým investičním portfoliím konzervativnější přístup.Studii provedla digitální profesionální investiční platforma eToro ve spolupráci s výzkumnou společností Opinium. Dotazovali se 10 000 drobných investorů z 12 zemí, přičemž podskupina 1 000 investorů pocházela ze Spojených států. Spektrum investorů bylo široké a zahrnovalo různé věkové skupiny a investiční preference.Jedna z klíčových otázek se týkala toho, jak tito investoři plánují alokovat své finanční prostředky v roce 2025 napříč různými třídami aktiv. Mezi ně patřily akcie růstového sektoru, peněžní aktiva a spořicí účty, dluhopisy s vysokým výnosem, akcie s dividendovým výnosem a kryptoměny. Investoři si mohli vybrat kteroukoli z možností, která odpovídala jejich budoucím investičním plánům.Výsledky ukázaly diferencované investiční chování napříč věkovými skupinami. Generace Z, nejmladší skupina ve věku 18 až 27 let, vykazovala strategii s váhou ve prospěch peněžních aktiv, spořicích účtů a vysoce výnosných dluhopisů. Studie zjistila, že 39 % příslušníků generace Z by investovalo do peněžních aktiv a spořicích účtů, 36 % do dluhopisů s vysokým výnosem a menší menšina 27 % do akcií růstového sektoru. Přitažlivost kryptoměn byla poměrně omezená, investovat do nich plánovalo pouze 21 % příslušníků generace Z.Mileniálové ve věku 28-43 let projevili příklon k rizikovějším investicím, přičemž 37 % z nich plánovalo investovat do akcií růstového sektoru a 30 % do kryptoměn. U generace X ve věku 44-59 let a generace Baby Boomer ve věku 60-78 let bylo rozložení ve všech třídách aktiv rovnoměrnější, i když o krypto projevili jen omezený zájem. Mlčící generace projevila větší zájem o akcie s dividendovým výnosem, s menší plánovanou alokací do ostatních tříd aktiv.Bret Kenwell, americký investiční analytik společnosti eToro, vyjádřil překvapení nad konzervativním přístupem nejmladší kohorty ve srovnání s předchozími očekáváními rizikovějšího, “YOLO” přístupu. Kenwell naznačil, že načasování průzkumu by mohlo potenciálně vysvětlit takové výsledky. Studie byla provedena na konci listopadu 2024, tedy po dvouleté býčí jízdě na americkém akciovém trhu, kdy se tržní indexy pohybovaly na historických maximech nebo v jejich blízkosti. Posun k méně rizikovým aktivům, jako je hotovost nebo pevný příjem, by mohl svědčit o tom, že mladí investoři vybírají hotovost z akcií, aby si po dvou letech býčího trhu uzamkli zisky.Průzkum dále naznačil, že s tím, jak generace Z dosahuje věku významného pro velké životní události, jako je koupě domu či automobilu nebo příprava na svatbu, může být zvýšená část jejich prostředků vyhrazena na tyto výdaje a stejně tak na pohotovostní fond.Chcete využít této příležitosti?Studie eToro zjišťovala také délku účasti investorů na trhu. Více než polovina respondentů z generace Z, 52 %, investuje méně než dva roky. Ukázalo se také, že tato kohorta nejcitlivěji reaguje na změnu svého portfolia na základě vnějších událostí, jako jsou volby a změny úrokových sazeb.Zatímco starší generace vykazovaly větší rigiditu ve svých investičních návycích, měnící se chování mladých investorů by mohlo znamenat vyvíjející se přístup k investování, orientovaný na bezpečné zisky a nákupy při poklesu, což je jev, který Kenwell označuje jako “oportunistický prodej”.Relativní nezkušenost generace Z v oblasti investování a její přizpůsobivost změnám naznačují potenciální změny v tradičních přístupech k investování. S tím, jak generace Z dospívá a významněji se podílí na trhu, bude zajímavé sledovat vývoj a upevňování jejich investiční filozofie. Tato studie naznačuje posun v investičních trendech mezi mladými investory a vrhá světlo na jejich preferenci bezpečnějších investic na pozadí volatilního prostředí.