Plán pro penzi v pohodě: Kdy začít a jak měnit strategii s přibývajícím věkem?

Jednou z možností je pravidelné investování! Kdy začít a jakou strategii zvolit s přibývajícím věkem jsme se zeptali Kamila Berana, investičního makléře obchodníka s cennými papíry Mercurius Pro, a.s.

„Nejlepší čas začít budovat finanční rezervu na penzi je co nejdříve, ideálně v 20–30 letech, kdy máte výhodu času a složeného úročení. I malé částky investované pravidelně v mladém věku mohou díky dlouhému časovému horizontu narůst do významné sumy. Strategie se však mění s věkem podle životní situace, finančních cílů a tolerance rizika.“, doporučuje Kamil Beran.

Níže je přehled doporučení podle věkových fází:

• Cíl: Vytvořit základ rezervy a maximalizovat růst.
• Strategie:
  • Investujte pravidelně malé částky (např. 5–10 % příjmu) do dlouhodobých nástrojů, jako jsou akciové fondy nebo ETF (např. indexové fondy sledující S&P 500).
  • Využívejte složené úročení – čas je vaším největším spojencem.
  • Zaměřte se na vyšší riziko s vyšším výnosem (např. 80–100 % akcie), protože máte dost času na překonání tržních výkyvů.
  • V ČR zvažte dlouhodobý investiční produkt (DIP) s možností příspěvku zaměstnavatele, daňovou slevou a dalšími benefity.
  • Vytvořte si nouzovou rezervu (3–6 měsíčních výdajů) na běžném nebo spořicím účtu pro neočekávané situace.
• Tip: Začněte s nízkonákladovými investicemi (např. ETF s nízkými poplatky) a automatizujte si příspěvky.

• Cíl: Zvýšit objem investic a udržet růst při zvládání nových životních závazků (rodina, hypotéka).
• Strategie:
  • Pokračujte v pravidelném investování, ideálně zvyšujte částky s rostoucím příjmem (např. 10–15 % příjmu).
  • Udržujte portfolio s vyšším podílem akcií (70–80 %), ale začněte přidávat stabilnější aktiva, jako jsou dluhopisy (20–30 %), pro snížení volatility.
  • Diverzifikujte – investujte do různých tříd aktiv (akcie, dluhopisy, případně nemovitostní fondy) a geografických oblastí.
  • Pokud máte děti, zvažte spoření i pro ně (např. na vzdělání), ale ne na úkor penzijní rezervy.
  • V ČR sledujte daňové výhody – např. odpočet na DPS až 24 000 Kč ročně.
• Tip: Přehodnoťte svou toleranci k riziku a aktualizujte portfolio každých 1–2 roky.

• Cíl: Chránit naspořené a pokračovat v růstu.
• Strategie:
  • Zvyšte podíl konzervativnějších investic (např. 50–60 % akcie, 30–40 % dluhopisy, případně zlato nebo hotovost).
  • Snižte riziko postupným přesunem do stabilnějších aktiv, ale stále udržujte růstový potenciál.
  • Zkontrolujte poplatky u svých investic – vysoké poplatky u penzijních fondů nebo spravovaných fondů mohou výrazně snížit výnosy.
  • Pokud máte dluhy (např. hypotéku), zvažte jejich rychlejší splacení, aby se uvolnily prostředky na spoření.
  • V ČR zvažte kombinaci DPS a individuálních investic (např. přes investiční platformy nebo brokery).
• Tip: Vytvořte si konkrétní plán, kolik budete potřebovat na penzi (např. 70–80 % současného příjmu) a porovnejte s očekávaným státním důchodem.

• Cíl: Minimalizovat riziko a zajistit dostupnost prostředků na penzi.
• Strategie:
  • Přesuňte většinu portfolia (např. 60–70 %) do konzervativních aktiv (dluhopisy, spořicí účty, státní dluhopisy).
  • Akcie by měly tvořit menší část (20–40 %), zaměřte se na stabilní dividendové tituly.
  • Zvažte postupné vybírání (např. pravidelné čerpání z investic) a vytvořte plán, jak peníze využijete po odchodu do důchodu.
  • V ČR zkontrolujte, zda máte nárok na státní důchod a jaké částky můžete očekávat (informace na ČSSZ).
  • Ujistěte se, že máte dostatečnou likviditu pro nečekané výdaje (např. zdravotní péče).
• Tip: Konzultujte s finančním poradcem, jak optimalizovat daně a výběry z investic.

• Cíl: Žít z naspořeného a minimalizovat finanční starosti.
• Strategie:
  • Většinu prostředků mějte v bezpečných a likvidních aktivech (např. spořicí účty, krátkodobé dluhopisy).
  • Plánujte pravidelné výběry, které pokryjí životní náklady, a zohledněte inflaci.
  • Pokud máte nadbytečné prostředky, zvažte investice s nízkým rizikem pro zachování hodnoty (např. dividendové akcie nebo fondy).

Obecné rady pro všechny věkové kategorie

• Diverzifikace: Rozložte riziko mezi různé typy investic (akcie, dluhopisy, nemovitosti, komodity).
• Pravidelnost: Investujte pravidelně (např. měsíčně) bez ohledu na tržní podmínky (strategie dollar-cost averaging).
• Vzdělávání: Sledujte finanční trhy a učte se o investicích – např. prostřednictvím knih, podcastů nebo důvěryhodných zdrojů.
• Inflace: Vždy zohledněte inflaci (v ČR kolem 2–3 % ročně dlouhodobě), aby vaše úspory neztrácely kupní sílu.
• Daňové výhody: Využívejte možnosti jako DIP nebo investiční účty s daňovými úlevami.
• Kalkulačky: Používejte online penzijní kalkulačky (například DIP kalkulačka) pro odhad potřebné částky.

Pokud se rozhodnete zabezpečit na penzi prostřednictvím pravidelného investování, nepodceňte výběr správného partnera. Například specialisté z Mercurius Pro, o.c.p. vám rádi pomohou nastavit investiční plán pro penzijní zabezpečení, a navíc získáte osobního makléře „k ruce“ již od minimální výše vkladu.