Klíčové body

ETF Schwab U.S. Dividend Equity (SCHD) je oblíbenou volbou
ETF drží řadu tzv. „dividendových králů“, společností, které zvyšují své dividendy každý rok po dobu nejméně půl století
Fond je méně volatilní než S&P 500 (SPY)

Tento ETF se snaží co nejpřesněji replikovat index Dow Jones U.S. Dividend 100 Index, který zahrnuje kvalitní dividendové akcie s dlouhou historií výplat. Díky vysokému výnosu, nízkým nákladům a solidnímu složení se stal jedním z nejoblíbenějších nástrojů pro investory hledající nižší rizikovost.

Rozložení ETF a největší pozice

Schwab U.S. Dividend Equity ETF má aktuálně čistou hodnotu aktiv 68 miliard USD a nákladový poměr pouhých 0,06 %, což z něj dělá jeden z nejefektivnějších ETF fondů na trhu. V portfoliu drží 100 akcií, přičemž největší zastoupení mají sektory energetiky (21,1 %), spotřebního zboží (19,1 %) a zdravotnictví (15,7 %). Právě tyto sektory bývají spojeny se stabilními dividendami a nízkou volatilitou.

Mezi největšími pozicemi fondu se aktuálně nacházejí Texas Instruments (TXN), Chevron (CVX) a ConocoPhillips (COP). Každá z těchto firem tvoří přibližně 4,3 % celkového portfolia ETF. Co je však důležitější – všechny tyto společnosti pravidelně vyplácejí dividendy. Texas Instruments například aktuálně nabízí výnos 2,6 %, Chevron 4,8 % a ConocoPhillips 3,5 %. Celkový dividendový výnos SCHD činí přibližně 4,0 %, což je výrazně více než 1,2 % nabízené indexem S&P 500.

Historie výkonnosti a volatilita

Od svého spuštění v roce 2011 fond Schwab U.S. Dividend Equity ETF generuje pozitivní výnosy, i když v dlouhodobém horizontu zaostává za indexem S&P 500. Rozdíl v celkové výkonnosti je ale vyvážen nižší volatilitou, což z něj činí vhodný nástroj pro konzervativní investory.

SCHD

Schwab US Dividend Equity ETF

NYSEArca

$27.33

$0.18

0.65%

V krizových letech, jako byl například rok 2022, kdy akcie technologických gigantů prudce klesly, si SCHD vedl stabilněji. Důvodem je, že fond není silně exponován vůči růstovým technologickým firmám, které jsou často citlivé na ekonomické cykly a změny úrokových sazeb. Tato snížená volatilita je klíčovým argumentem pro investory, kteří chtějí minimalizovat riziko velkých výkyvů v důchodovém portfoliu.

Pro koho je SCHD vhodný?

Schwab U.S. Dividend Equity ETF je ideální zejména pro důchodce a investory v pozdější fázi života, kteří preferují pravidelný příjem a nižší riziko před agresivním růstem. Jeho diverzifikace napříč sektory, nízké náklady a stabilní dividendový výnos tvoří kombinaci, která je obtížně překonatelná jinými podobnými fondy.

Ačkoli existuje mnoho dalších dividendových ETF, málokterý nabízí podobně robustní složení a tak výhodné parametry jako SCHD. Výhodou je také skutečnost, že fond je spravován společností Schwab, která je známá svým důrazem na nízkonákladové investiční produkty pro dlouhodobé investory.

Důležité je dodat, že i přes vysoký výnos zůstává SCHD fondem, který vyhovuje konzervativním investorům – není zaměřen na riskantní dividendové tituly, ale na prověřené společnosti s udržitelným obchodním modelem.

Kromě atraktivního výnosu a nízké volatility má Schwab U.S. Dividend Equity ETF i další výhodu – transparentní a konzistentní metodiku výběru akcií. Index Dow Jones U.S. Dividend 100 je sestavován tak, aby zahrnoval pouze společnosti s dlouhou historií stabilních dividend a silným fundamentem. To znamená, že se investoři mohou spolehnout na kvalitu výběru, nikoli na spekulativní odhady budoucího růstu.

Další významnou předností fondu je, že dividendy z ETF nejsou jen statickým výnosem – většina firem v portfoliu má historii pravidelného zvyšování dividend, což je v prostředí inflace mimořádně důležité. Rostoucí dividendy pomáhají investorům udržet si reálnou kupní sílu a zároveň zajišťují pocit finanční jistoty. To je klíčové právě pro důchodce, kteří jsou na pravidelném příjmu závislí.

Investoři také ocení likviditu fondu, protože SCHD je široce obchodovaný a denní objemy jsou dostatečné i pro větší pozice. To umožňuje snadný vstup i výstup z pozice bez výraznějších rozdílů mezi nákupní a prodejní cenou. Pro pasivní investory je navíc atraktivní skutečnost, že ETF nevyžaduje žádnou aktivní správu, a přesto dosahuje konzistentních výsledků.

Z dlouhodobého hlediska se tak SCHD profiluje jako efektivní a bezpečná složka důchodového portfolia. I když nemusí vynikat dynamickým růstem jako některé jiné ETF, nabízí to, co mnoho investorů v pokročilejším věku hledá: spolehlivý, stabilní a předvídatelný příjem s minimálními náklady a rozumným rizikem.

Zatímco index S&P 500 bývá doporučován jako výchozí volba pro širokou expozici vůči americké ekonomice, mnoha seniorům již nestačí volatilita ani relativně nízký dividendový výnos tohoto benchmarku. Potřebují stabilitu, předvídatelnost a spolehlivý pasivní příjem. V tomto ohledu se nabízí alternativa, která splňuje přesně tyto požadavky – Schwab U.S. Dividend Equity ETF .Tento ETF se snaží co nejpřesněji replikovat index Dow Jones U.S. Dividend 100 Index, který zahrnuje kvalitní dividendové akcie s dlouhou historií výplat. Díky vysokému výnosu, nízkým nákladům a solidnímu složení se stal jedním z nejoblíbenějších nástrojů pro investory hledající nižší rizikovost.Rozložení ETF a největší poziceSchwab U.S. Dividend Equity ETF má aktuálně čistou hodnotu aktiv 68 miliard USD a nákladový poměr pouhých 0,06 %, což z něj dělá jeden z nejefektivnějších ETF fondů na trhu. V portfoliu drží 100 akcií, přičemž největší zastoupení mají sektory energetiky , spotřebního zboží a zdravotnictví . Právě tyto sektory bývají spojeny se stabilními dividendami a nízkou volatilitou.Mezi největšími pozicemi fondu se aktuálně nacházejí Texas Instruments , Chevron a ConocoPhillips . Každá z těchto firem tvoří přibližně 4,3 % celkového portfolia ETF. Co je však důležitější – všechny tyto společnosti pravidelně vyplácejí dividendy. Texas Instruments například aktuálně nabízí výnos 2,6 %, Chevron 4,8 % a ConocoPhillips 3,5 %. Celkový dividendový výnos SCHD činí přibližně 4,0 %, což je výrazně více než 1,2 % nabízené indexem S&P 500.Historie výkonnosti a volatilitaOd svého spuštění v roce 2011 fond Schwab U.S. Dividend Equity ETF generuje pozitivní výnosy, i když v dlouhodobém horizontu zaostává za indexem S&P 500. Rozdíl v celkové výkonnosti je ale vyvážen nižší volatilitou, což z něj činí vhodný nástroj pro konzervativní investory. V krizových letech, jako byl například rok 2022, kdy akcie technologických gigantů prudce klesly, si SCHD vedl stabilněji. Důvodem je, že fond není silně exponován vůči růstovým technologickým firmám, které jsou často citlivé na ekonomické cykly a změny úrokových sazeb. Tato snížená volatilita je klíčovým argumentem pro investory, kteří chtějí minimalizovat riziko velkých výkyvů v důchodovém portfoliu.Pro koho je SCHD vhodný?Schwab U.S. Dividend Equity ETF je ideální zejména pro důchodce a investory v pozdější fázi života, kteří preferují pravidelný příjem a nižší riziko před agresivním růstem. Jeho diverzifikace napříč sektory, nízké náklady a stabilní dividendový výnos tvoří kombinaci, která je obtížně překonatelná jinými podobnými fondy.Ačkoli existuje mnoho dalších dividendových ETF, málokterý nabízí podobně robustní složení a tak výhodné parametry jako SCHD. Výhodou je také skutečnost, že fond je spravován společností Schwab, která je známá svým důrazem na nízkonákladové investiční produkty pro dlouhodobé investory.Důležité je dodat, že i přes vysoký výnos zůstává SCHD fondem, který vyhovuje konzervativním investorům – není zaměřen na riskantní dividendové tituly, ale na prověřené společnosti s udržitelným obchodním modelem.Kromě atraktivního výnosu a nízké volatility má Schwab U.S. Dividend Equity ETF i další výhodu – transparentní a konzistentní metodiku výběru akcií. Index Dow Jones U.S. Dividend 100 je sestavován tak, aby zahrnoval pouze společnosti s dlouhou historií stabilních dividend a silným fundamentem. To znamená, že se investoři mohou spolehnout na kvalitu výběru, nikoli na spekulativní odhady budoucího růstu.Další významnou předností fondu je, že dividendy z ETF nejsou jen statickým výnosem – většina firem v portfoliu má historii pravidelného zvyšování dividend, což je v prostředí inflace mimořádně důležité. Rostoucí dividendy pomáhají investorům udržet si reálnou kupní sílu a zároveň zajišťují pocit finanční jistoty. To je klíčové právě pro důchodce, kteří jsou na pravidelném příjmu závislí.Investoři také ocení likviditu fondu, protože SCHD je široce obchodovaný a denní objemy jsou dostatečné i pro větší pozice. To umožňuje snadný vstup i výstup z pozice bez výraznějších rozdílů mezi nákupní a prodejní cenou. Pro pasivní investory je navíc atraktivní skutečnost, že ETF nevyžaduje žádnou aktivní správu, a přesto dosahuje konzistentních výsledků.Z dlouhodobého hlediska se tak SCHD profiluje jako efektivní a bezpečná složka důchodového portfolia. I když nemusí vynikat dynamickým růstem jako některé jiné ETF, nabízí to, co mnoho investorů v pokročilejším věku hledá: spolehlivý, stabilní a předvídatelný příjem s minimálními náklady a rozumným rizikem.