Baird doporučuje koupit Lockheed Martin, „čistě obrannou“ akcii s omezeným rizikem poklesu
Analytik Peter Arment zvýšil rating akcií tohoto dodavatele obranného průmyslu na „outperform“ a ve zprávě pro klienty uvedl, že zpoždění v jednáních o kontraktu na stíhačky F-35 z první poloviny roku jsou již z velké části „ve zpětném zrcátku“.
„Zvyšujeme hodnocení LMT na Outperform, což odráží náš názor, že hlavní rizika byla snížena v souvislosti s víceletým výhledem FCF a výhled na rok 2023 splnil očekávání ulice, takže medvědi mají jen málo důvodů k tomu, aby na LMT poukazovali, a ocenění LMT poskytuje hodnotu a viditelnost oproti ostatním průmyslovým společnostem s megakapacitou,“ napsal.
Poslední čtvrtletní údaje společnosti Lockheed Martin překonaly očekávání analytiků, mimo jiné díky vyšším prodejům letounů F-35, které tvoří zhruba 70 % tržeb z leteckého průmyslu a 28 % celkových tržeb společnosti.
Společnost také přijala program zpětného odkupu akcií v hodnotě 14 miliard USD, který zahrnoval zrychlený odkup akcií ve výši 4 miliard USD ve čtvrtém čtvrtletí, a potvrdila svůj výhled na rok 2022.
Arment ponechal cílovou cenu pro akcie společnosti 513 USD – 18 % nad úterním závěrem -, ale snížil odhady zisku na akcii v letech 2022 a 2023, aby zohlednil slabší horní linii.
„Vzhledem k tomu, že robustní tvorba hotovosti zůstává nedotčena, spolu s dynamikou zpětného odkupu na vysoce volatilním akciovém trhu, je pokles akcií LMT ze současných úrovní pravděpodobně omezený,“ napsal.
Evercore ISI snižuje hodnocení společnosti Best Buy, protože trh se spotřební elektronikou je pod tlakem
Podle společnosti Evercore ISI lze v nejbližší době očekávat jen malý růst akcií společnosti Best Buy, protože se na trh spotřební elektroniky vrací deflace.
Analytik Greg Melich snížil hodnocení akcií maloobchodního prodejce z outperform na in line a ve středečním sdělení klientům uvedl, že očekává, že srovnatelné tržby v obchodech – klíčový ukazatel pro maloobchodníky – se v novém roce změní na záporné.
„Jinými slovy, dva roky protinormativní podpory inflace se nyní odvíjejí a přicházejí v době, kdy klesá návštěvnost,“ uvedl Melich. „To je pro BBY a zbytek odvětví střední Evropy náročné.“
Spolu se snížením ratingu společnost Evercore snížila cílovou cenu pro akcie z 80 USD na 70 USD za akcii, což odráží 5% nárůst oproti úternímu závěru. Akcie v letošním roce klesly o 34,5 % a jsou více než 53 % pod svými 52týdenními maximy.
„BBY je dobře řízená společnost, která čelí stlačujícímu se diskrečním trhu, který se pravděpodobně do roku 2023 příliš nezlepší,“ napsal Melich. „Strukturálně se společnost prioritně zaměřuje na všechny potřebné iniciativy, aby udržela provoz i po roce 2022. Klíčem zůstává dlouhodobější konkurenční pozice.“
Akcie v předobchodní fázi klesly o téměř 2 %.
Best Buy je maloobchodní prodejce spotřební elektroniky. Ve Spojených státech amerických a Kanadě má tržní podíl zhruba 19 %, ale funguje také ve Spojených státech mexických a Číně. Ústředí společnosti je v Richfieldu v Minnesotě.
Chcete využít této příležitosti?
Zanechte svůj telefon a email a budete kontaktováni licencovanými odborníky
