Podobně jako v jiných segmentech, které po obnovení ekonomiky utrpěly, se tempo růstu od té doby zpomalilo.
Vyplývá to z poslední čtvrtletní zprávy společnosti Roblox (RBLX). Investoři reagovali špatně, protože online herní platforma ve 4. čtvrtletí nedosáhla jak horního, tak dolního řádku, a poslala akcie v následující seanci o 26 % dolů.
Zisk na akcii ve výši -0,25 USD nedosáhl hodnoty -0,12 USD, zatímco tržby za 4. čtvrtletí meziročně vzrostly o 20 % na 770 milionů USD, přesto však o 2 miliony USD zaostaly za konsensuálním odhadem.
Problémem společnosti Roblox je, že kromě neuspokojivých výsledků nejsou příliš slibné ani krátkodobé vyhlídky.
Zdroj: Unsplash.com
Podle analytika společnosti Stifel Drewa E. Kruma je klíčovým poznatkem z aktualizace skutečnost, že rezervace v lednu 2022 „zaznamenaly zpomalení ve srovnání s minulými měsíci“ a meziročně vzrostly pouze o 2-3 % oproti říjnovým, listopadovým a prosincovým hodnotám +15 %, +23 % a +21 %.
Vzhledem k tomu, že společnost naznačila, že by se meziroční rezervační kompenzace „měly zlepšit počínaje květnem a červnem“, Crum se ptá, „co to naznačuje pro únor až duben“.
Crum se domnívá, že očekávané zpomalení je způsobeno „náročnými komparacemi“ v zemích, jako jsou USA a Velká Británie, které jsou zodpovědné za většinu monetizace Robloxu, přičemž svou roli sehrály i „překážky při znovuotevření“.
Pětihvězdičkový analytik nicméně zůstává na palubě a ponechává rating Buy a cílovou cenu 110 USD. Tato hodnota znamená ~104% potenciál růstu ze současných úrovní.
Zdroj: Pixabay.com
Bernie McTernan ze společnosti Needham si sice také myslí, že investoři budou chtít vidět opětovné zrychlení rezervací, ale dlouhodobá strategie společnosti by podle něj měla nakonec fungovat v její prospěch.
„Společnost RBLX se rozhoduje vyčkávat a sledovat, zda se jí podaří přímo zpeněžit výdaje značek na své platformě, a snaží se umožnit značkám experimentovat v prostředí s menšími překážkami, což v budoucnu umožní větší zpeněžení díky jejich masivnímu zapojení (41 miliard hodin zapojení na platformě v roce 21),“ uvedl analytik. „I když se tok zpráv o partnerství značek na Robloxu zrychlil, věříme, že tato příležitost je stále jen špičkou ledovce.“
McTernan zůstává rovněž pozitivní a potvrzuje doporučení „Buy“, přičemž jeho cílová cena je nejoptimističtější na Wall Street; pokud bude jeho cíl 136 USD v nadcházejícím roce splněn, investoři očekávají výnosy ve výši 152 %.
A co zbytek ulice? S dalšími 5 kupujícími, 2 držícími a 1 prodávajícím má akcie konsenzuální hodnocení mírného nákupu. Podle průměrné cílové hodnoty 94,56 USD se očekává, že akcie po 12 měsících změní majitele za ~76% prémii.
Podobně jako v jiných segmentech, které po obnovení ekonomiky utrpěly, se tempo růstu od té doby zpomalilo.Vyplývá to z poslední čtvrtletní zprávy společnosti Roblox . Investoři reagovali špatně, protože online herní platforma ve 4. čtvrtletí nedosáhla jak horního, tak dolního řádku, a poslala akcie v následující seanci o 26 % dolů.Zisk na akcii ve výši -0,25 USD nedosáhl hodnoty -0,12 USD, zatímco tržby za 4. čtvrtletí meziročně vzrostly o 20 % na 770 milionů USD, přesto však o 2 miliony USD zaostaly za konsensuálním odhadem.Problémem společnosti Roblox je, že kromě neuspokojivých výsledků nejsou příliš slibné ani krátkodobé vyhlídky.Zdroj: Unsplash.comPodle analytika společnosti Stifel Drewa E. Kruma je klíčovým poznatkem z aktualizace skutečnost, že rezervace v lednu 2022 „zaznamenaly zpomalení ve srovnání s minulými měsíci“ a meziročně vzrostly pouze o 2-3 % oproti říjnovým, listopadovým a prosincovým hodnotám +15 %, +23 % a +21 %.Vzhledem k tomu, že společnost naznačila, že by se meziroční rezervační kompenzace „měly zlepšit počínaje květnem a červnem“, Crum se ptá, „co to naznačuje pro únor až duben“.Crum se domnívá, že očekávané zpomalení je způsobeno „náročnými komparacemi“ v zemích, jako jsou USA a Velká Británie, které jsou zodpovědné za většinu monetizace Robloxu, přičemž svou roli sehrály i „překážky při znovuotevření“.Chcete využít této příležitosti?Pětihvězdičkový analytik nicméně zůstává na palubě a ponechává rating Buy a cílovou cenu 110 USD. Tato hodnota znamená ~104% potenciál růstu ze současných úrovní. Zdroj: Pixabay.comBernie McTernan ze společnosti Needham si sice také myslí, že investoři budou chtít vidět opětovné zrychlení rezervací, ale dlouhodobá strategie společnosti by podle něj měla nakonec fungovat v její prospěch.„Společnost RBLX se rozhoduje vyčkávat a sledovat, zda se jí podaří přímo zpeněžit výdaje značek na své platformě, a snaží se umožnit značkám experimentovat v prostředí s menšími překážkami, což v budoucnu umožní větší zpeněžení díky jejich masivnímu zapojení ,“ uvedl analytik. „I když se tok zpráv o partnerství značek na Robloxu zrychlil, věříme, že tato příležitost je stále jen špičkou ledovce.“McTernan zůstává rovněž pozitivní a potvrzuje doporučení „Buy“, přičemž jeho cílová cena je nejoptimističtější na Wall Street; pokud bude jeho cíl 136 USD v nadcházejícím roce splněn, investoři očekávají výnosy ve výši 152 %. A co zbytek ulice? S dalšími 5 kupujícími, 2 držícími a 1 prodávajícím má akcie konsenzuální hodnocení mírného nákupu. Podle průměrné cílové hodnoty 94,56 USD se očekává, že akcie po 12 měsících změní majitele za ~76% prémii.
