Volkswagen pokračuje v IPO Porsche navzdory nejistotě na evropském trhu
Volkswagen AG pokračuje ve svém plánu uvést na burzu menšinový podíl ve výrobci sportovních vozů Porsche navzdory rozkolísaným trhům a připravuje tak půdu pro jednu z největších primárních veřejných nabídek v Evropě.
Výrobce plánuje primární veřejnou nabídku akcií na konec září nebo začátek října v závislosti na dalším vývoji na kapitálových trzích, uvedl VW v pondělí po zasedání své dozorčí rady. Největší evropská automobilka chce dokončit vstup na burzu do konce roku.
„Zejména v krizových dobách jsme prokázali obrovskou odolnost,“ řekl v úterý generální ředitel VW a Porsche Oliver Blume. „Když se podíváme zpět na korona krizi, krizi polovodičů, letošní rok s konfliktem na Ukrajině, vždy jsme dokázali vykázat velmi vysoké ziskové marže a myslíme si, že to bude velmi přesvědčivé.“
Díky IPO získá miliardářský klan Porsche a Piech opět přímý vliv nad bývalým rodinným podnikem, a to zhruba 13 let poté, co byli nuceni prodat podnik vyrábějící sportovní automobily koncernu Volkswagen. Před více než deseti lety se Porsche Automobil Holding SE pokusil převzít kontrolu v mnohem větším Volkswagenu, ale tento odvážný krok selhal, když během finanční krize došlo k vyčerpání finančních prostředků.
Preferenční akcie Volkswagenu vzrostly v ranním frankfurtském obchodování až o 2,7 % a snížily tak letošní ztráty na 17 %.
Zdroj: Unsplash
V rámci dohody plánují VW a Porsche do konce roku ukončit takzvanou dohodu o dominanci, která převádí zisk a ztráty na mateřskou společnost, a nahradit ji dohodou o spolupráci.
Zatímco větší vliv nad Porsche je pro rodinu na spadnutí, VW doufá, že získá finanční prostředky, které pomohou podpořit jeho ambiciózní investiční plány v oblasti elektrických modelů a převratných nových digitálních prvků. Plán se potýká s jedněmi z nejnáročnějších podmínek na trhu za poslední roky, kde zpomalující se ekonomika, rostoucí inflace a prudce zvyšující se náklady na energie do značné míry zastavily veřejné nabídky akcií.
Investoři si budou moci koupit prioritní akcie Porsche, s nimiž nejsou spojena hlasovací práva, zatímco rodina, která prostřednictvím své investiční společnosti Porsche Automobil Holding drží ve Volkswagenu 53% podíl s hlasovacími právy, má koupit blokační minoritní podíl ve výši 25 % plus jedna akcie. Zbývající akcie s hlasovacím právem zůstanou Volkswagenu.
I když se trhy propadají, Porsche má zájem investorů o IPO v hodnotě až 85 miliard eur, uvedli minulý měsíc pro agenturu Bloomberg News lidé obeznámení s touto záležitostí. Výrobce sportovního vozu 911 a elektrického Taycanu si zajistil předběžné objednávky, které převyšují nabízené akcie v hodnotě mezi 60 a 85 miliardami eur, uvedli tito lidé, kteří si nepřáli být jmenováni, protože jednání jsou soukromá.
Zjišťování zájmu
Zdroj: Unsplash
Významní investoři včetně T Rowe Price Group Inc. již projevili zájem o úpis v tomto rozsahu ocenění, uvedli tito lidé. V pondělí VW uvedl, že Qatar Investment Authority plánuje koupit 4,99 % podíl s výhradou základní investiční dohody. Porsche podle nich také sleduje zájem miliardářů včetně zakladatele výrobce energetických nápojů Red Bull Dietricha Mateschitze a předsedy představenstva LVMH Bernarda Arnaulta.
VW plánuje nabídnout prioritní akcie Porsche také drobným investorům v zemích včetně Německa, Rakouska, Švýcarska, Francie, Španělska a Itálie, uvedla společnost v pondělí, čímž potvrdila dřívější zprávu agentury Bloomberg News.
Mnoho evropských a amerických institucionálních správců aktiv, kteří obvykle investují do velkých německých IPO, se zatím vyhýbalo přijetí pevných závazků kvůli obavám z řízení společnosti, uvedli tito lidé.
Dědictví rodiny sahá až k dědečkovi Wolfganga Porscheho Ferdinandu Porsche, který vytvořil lidový vůz VW, z něhož se později stal Brouk. Syn Ferdinanda Porscheho Ferry Porsche založil výrobu sportovních vozů. První vůz nesoucí jméno Porsche byl zaregistrován v roce 1948, jednalo se o model 356 „No. 1“. Roadster.
Jako společní globální koordinátoři a společní bookrunneři v souvislosti s navrhovanou transakcí vystupují: BofA Securities, Citigroup, Goldman Sachs a J.P. Morgan. BNP Paribas, Deutsche Bank, Morgan Stanley, Santander, Barclays, Société Générale, UniCredit působí jako Joint Bookrunners. Commerzbank, Crédit Agricole, LBBW a Mizuho působí jako spolumanažeři. Mediobanca působí jako finanční poradce společnosti Porsche AG.
Výrobce plánuje primární veřejnou nabídku akcií na konec září nebo začátek října v závislosti na dalším vývoji na kapitálových trzích, uvedl VW v pondělí po zasedání své dozorčí rady. Největší evropská automobilka chce dokončit vstup na burzu do konce roku.„Zejména v krizových dobách jsme prokázali obrovskou odolnost,“ řekl v úterý generální ředitel VW a Porsche Oliver Blume. „Když se podíváme zpět na korona krizi, krizi polovodičů, letošní rok s konfliktem na Ukrajině, vždy jsme dokázali vykázat velmi vysoké ziskové marže a myslíme si, že to bude velmi přesvědčivé.“Díky IPO získá miliardářský klan Porsche a Piech opět přímý vliv nad bývalým rodinným podnikem, a to zhruba 13 let poté, co byli nuceni prodat podnik vyrábějící sportovní automobily koncernu Volkswagen. Před více než deseti lety se Porsche Automobil Holding SE pokusil převzít kontrolu v mnohem větším Volkswagenu, ale tento odvážný krok selhal, když během finanční krize došlo k vyčerpání finančních prostředků.Preferenční akcie Volkswagenu vzrostly v ranním frankfurtském obchodování až o 2,7 % a snížily tak letošní ztráty na 17 %.Zdroj: UnsplashV rámci dohody plánují VW a Porsche do konce roku ukončit takzvanou dohodu o dominanci, která převádí zisk a ztráty na mateřskou společnost, a nahradit ji dohodou o spolupráci.Zatímco větší vliv nad Porsche je pro rodinu na spadnutí, VW doufá, že získá finanční prostředky, které pomohou podpořit jeho ambiciózní investiční plány v oblasti elektrických modelů a převratných nových digitálních prvků. Plán se potýká s jedněmi z nejnáročnějších podmínek na trhu za poslední roky, kde zpomalující se ekonomika, rostoucí inflace a prudce zvyšující se náklady na energie do značné míry zastavily veřejné nabídky akcií.Chcete využít této příležitosti?Investoři si budou moci koupit prioritní akcie Porsche, s nimiž nejsou spojena hlasovací práva, zatímco rodina, která prostřednictvím své investiční společnosti Porsche Automobil Holding drží ve Volkswagenu 53% podíl s hlasovacími právy, má koupit blokační minoritní podíl ve výši 25 % plus jedna akcie. Zbývající akcie s hlasovacím právem zůstanou Volkswagenu.I když se trhy propadají, Porsche má zájem investorů o IPO v hodnotě až 85 miliard eur, uvedli minulý měsíc pro agenturu Bloomberg News lidé obeznámení s touto záležitostí. Výrobce sportovního vozu 911 a elektrického Taycanu si zajistil předběžné objednávky, které převyšují nabízené akcie v hodnotě mezi 60 a 85 miliardami eur, uvedli tito lidé, kteří si nepřáli být jmenováni, protože jednání jsou soukromá.Zdroj: UnsplashVýznamní investoři včetně T Rowe Price Group Inc. již projevili zájem o úpis v tomto rozsahu ocenění, uvedli tito lidé. V pondělí VW uvedl, že Qatar Investment Authority plánuje koupit 4,99 % podíl s výhradou základní investiční dohody. Porsche podle nich také sleduje zájem miliardářů včetně zakladatele výrobce energetických nápojů Red Bull Dietricha Mateschitze a předsedy představenstva LVMH Bernarda Arnaulta.VW plánuje nabídnout prioritní akcie Porsche také drobným investorům v zemích včetně Německa, Rakouska, Švýcarska, Francie, Španělska a Itálie, uvedla společnost v pondělí, čímž potvrdila dřívější zprávu agentury Bloomberg News.Mnoho evropských a amerických institucionálních správců aktiv, kteří obvykle investují do velkých německých IPO, se zatím vyhýbalo přijetí pevných závazků kvůli obavám z řízení společnosti, uvedli tito lidé.Dědictví rodiny sahá až k dědečkovi Wolfganga Porscheho Ferdinandu Porsche, který vytvořil lidový vůz VW, z něhož se později stal Brouk. Syn Ferdinanda Porscheho Ferry Porsche založil výrobu sportovních vozů. První vůz nesoucí jméno Porsche byl zaregistrován v roce 1948, jednalo se o model 356 „No. 1“. Roadster.Jako společní globální koordinátoři a společní bookrunneři v souvislosti s navrhovanou transakcí vystupují: BofA Securities, Citigroup, Goldman Sachs a J.P. Morgan. BNP Paribas, Deutsche Bank, Morgan Stanley, Santander, Barclays, Société Générale, UniCredit působí jako Joint Bookrunners. Commerzbank, Crédit Agricole, LBBW a Mizuho působí jako spolumanažeři. Mediobanca působí jako finanční poradce společnosti Porsche AG.
Palantir Technologies (PLTR) zažívá mimořádně úspěšné období, které jej vyneslo mezi nejvýkonnější technologické tituly posledních let. Cena akcií vzrostla za...
