Akcie společnosti Alphabet nabízejí zajímavý případ pro opční obchodníky hledající příležitosti ke spekulaci na růst, a to navzdory neuspokojivé výkonnosti v tomto měsíci. Ačkoliv indikátor Barchart Technical Opinion uděluje akciím hodnocení 56 % Buy, březen statisticky přináší lepší výsledky. Tok opčních příkazů institucionálních investorů se zpočátku jevil negativně, zejména během seance 12. února, kdy čistý obchodní sentiment klesl o téměř 108 milionů USD pod paritu.
Při bližším pohledu se však ukazuje, že většina velkých transakcí pocházela z vypsaných call opcí (sold calls), což značí spíše řízení rizika než otevřený pesimismus. Klíčovým faktorem je sklon volatility (volatility skew). Ceny implikované volatility pro put i call opce zůstávají relativně ploché a blízko spotové ceny. Ačkoli jsou put opce naceněny mírně výše, rozpětí je zanedbatelné. Tato struktura naznačuje, že „smart money“ zůstávají v klidu i přes pokles kurzu a obavy z AI bubliny, což otevírá dveře pro kontrariánskou pozici.
Akcie společnosti Alphabet nabízejí zajímavý případ pro opční obchodníky hledající příležitosti ke spekulaci na růst, a to navzdory neuspokojivé výkonnosti v tomto měsíci. Ačkoliv indikátor Barchart Technical Opinion uděluje akciím hodnocení 56 % Buy, březen statisticky přináší lepší výsledky. Tok opčních příkazů institucionálních investorů se zpočátku jevil negativně, zejména během seance 12. února, kdy čistý obchodní sentiment klesl o téměř 108 milionů USD pod paritu.
Při bližším pohledu se však ukazuje, že většina velkých transakcí pocházela z vypsaných call opcí , což značí spíše řízení rizika než otevřený pesimismus. Klíčovým faktorem je sklon volatility . Ceny implikované volatility pro put i call opce zůstávají relativně ploché a blízko spotové ceny. Ačkoli jsou put opce naceněny mírně výše, rozpětí je zanedbatelné. Tato struktura naznačuje, že „smart money“ zůstávají v klidu i přes pokles kurzu a obavy z AI bubliny, což otevírá dveře pro kontrariánskou pozici.
Akcie společnosti Alphabet nabízejí zajímavý případ pro opční obchodníky hledající příležitosti ke spekulaci na růst, a to navzdory neuspokojivé výkonnosti v tomto měsíci. Ačkoliv indikátor Barchart Technical Opinion uděluje akciím hodnocení 56 % Buy, březen statisticky přináší lepší výsledky. Tok opčních příkazů institucionálních investorů se zpočátku jevil negativně, zejména během seance 12. února, kdy čistý obchodní sentiment klesl o téměř 108 milionů USD pod paritu. Při bližším pohledu se však ukazuje, že většina velkých transakcí pocházela z vypsaných call opcí (sold calls), což značí spíše řízení rizika než otevřený pesimismus. Klíčovým faktorem je sklon volatility (volatility skew). Ceny implikované volatility pro put i call opce zůstávají relativně ploché a blízko spotové ceny. Ačkoli jsou put opce naceněny mírně výše, rozpětí je zanedbatelné. Tato struktura naznačuje, že "smart money" zůstávají v klidu i přes pokles kurzu a obavy z AI bubliny, což otevírá dveře pro kontrariánskou pozici.
