Asijský devizový trh stoupá díky lepšímu vývoji HDP v Číně, napětí na Blízkém východě je v centru dění

Přesto měny s vysokým podílem obchodu, zejména měny vystavené působení Číny, zaznamenaly určité zisky po silném údaji o hrubém domácím produktu (HDP) za třetí čtvrtletí. Australský dolar vzrostl o 0,2 %, stejně jako jihokorejský won a tchajwanský dolar.

Japonský jen se pohyboval beze změny kolem 149 za dolar, přičemž pozornost se nadále soustředí na potenciální prolomení hranice 150, což by mělo přilákat intervenci vlády na měnovém trhu.

Indická rupie se pohybovala nad úrovní 83 za dolar a čelila obnovenému tlaku v důsledku nárůstu cen ropy.

Čínský jüan posiluje díky lepšímu vývoji HDP ve 3. čtvrtletí, ale nálada na trhu zůstává slabá

Čínský jüan vzrostl o 0,1 %, zatímco offshore jüan přidal 0,2 % poté, co údaje ukázaly, že HDP za třetí čtvrtletí vzrostl více, než se očekávalo. Mezičtvrtletní růst HDP se oproti předchozímu čtvrtletí rovněž zrychlil, což naznačuje, že některá stimulační opatření Pekingu přinášejí ovoce.

Základní čínský hospodářský růst – i když zaznamenal určité zlepšení – však stále zůstává do značné míry pod úrovní před zavedením COVID, přičemž údaje o HDP za třetí čtvrtletí vykazují pouze určité známky pokroku.

Optimismus z údajů o HDP byl kompenzován přetrvávajícími obavami z neschopnosti splácet dluh v čínském realitním sektoru, zejména vzhledem k tomu, že tento týden vyprší lhůta pro splacení dluhu u obklíčeného developera Country Garden (HK:2007).

Obavy z obnovení obchodní války se Spojenými státy také tlumily optimismus vůči Číně poté, co Bílý dům představil nová omezení vývozu čipů umělé inteligence do Číny.

Dolar se stabilizuje, očekávání zvýšení sazeb před Powellovým projevem rostou

Dolarový index a futures na dolarový index v asijském obchodování mírně oslabily, zůstaly však blízko 11měsíčních maxim. V noci zveřejněné údaje ukázaly, že maloobchodní tržby v USA v září vzrostly více, než se očekávalo, což zvýšilo obavy z lepkavé inflace, která by mohla udržet jestřábí postoj Federálního rezervního systému.

To se také stalo před řadou řečníků z Fedu v tomto týdnu, zejména předsedou Jeromem Powellem ve čtvrtek. Trhy zůstávají obezřetné vůči jakýmkoli dalším jestřábím signálům od Powella poté, co na zářijovém zasedání Fedu naznačil vyšší sazby na delší dobu.

Vyšší americké úrokové sazby v uplynulém roce oslabovaly asijské měny a pravděpodobně budou omezovat jakékoliv výraznější oživení v této oblasti, dokud Fed nezačne sazby vážně snižovat.

Dolar se zastavil, protože čínská ekonomika překonala očekávání

Lepší než očekávané údaje o růstu čínské ekonomiky ve středu podpořily asijské měny, což vedlo k růstu jüanu na týdenní maximum a oslabilo americký dolar.

Výbuch v nemocnici v Gaze však udržoval pohyby na mírné úrovni a obchodníci byli nervózní z vyhlídky na rozšíření konfliktu. Americký prezident Joe Biden má ve středu navštívit Izrael.

Oficiální údaje ukázaly, že čínská ekonomika ve třetím čtvrtletí vzrostla o 1,3 %, což znamená zrychlení oproti 0,5 % v předchozím čtvrtletí a překonání tržních odhadů, které počítaly s růstem o 1 %. Průmyslová výroba vzrostla a nezaměstnanost klesla.

Čínský jüan dosáhl týdenního maxima 7,2905 za dolar, poté však ustoupil na 7,312. Australský dolar, který je citlivý na Čínu, naposledy vzrostl o 0,24 % na 0,6381 USD, zatímco novozélandský dolar byl o 0,18 % výše na 0,5907 USD.

„Novozélandský a australský dolar si vedou lépe, ale překvapuje mě, že (údaje) nemají trochu větší dopad vzhledem k tomu, jak negativní byly názory na čínský růst,“ řekl Erik Nelson, makro stratég společnosti Wells Fargo.

Nelson uvedl, že reakce investorů na konflikt mezi Izraelem a Hamásem byla zatím nevýrazná. „Pokud se rozšíří do dalších regionů, které budou do konfliktu zataženy, jako například Írán, pak to bude jiný příběh, ale zatím tam nejsme.“

Dolarový index byl nepatrně nižší na úrovni 106,19. Ukazatel, který sleduje americkou měnu vůči šesti hlavním partnerům, v úterý vzrostl o 0,53 %, ale zůstává pod 11měsíčním maximem 107,34, kterého se dotkl minulý týden.

„Má za sebou opravdu dobrou jízdu a trochu se zastavil,“ řekl analytik společnosti Westpac Imre Speizer. „Možná naráží na limity této fáze rallye a potřebuje trochu korigovat.“

Euro bylo stabilní na úrovni 1,0571 USD, zatímco libra vzrostla o 0,1 % na 1,2194 USD poté, co údaje ukázaly, že britská inflace v září neklesla podle očekávání.

Izraelský šekel se držel na slabší straně 4 za dolar, tedy kolem nejnižší hodnoty od roku 2015

Od poloviny července vzrostl referenční výnos desetiletých státních dluhopisů o přibližně 100 bazických bodů a dolarový index vzrostl o přibližně 7 %, protože americká ekonomika nevykazuje žádné známky zpomalení.

V úterý americké výnosy vystřelily vzhůru poté, co údaje ukázaly silný nárůst maloobchodních tržeb, což pomohlo dolaru zvýšit tlak na japonský jen, kde ultra uvolněná měnová politika potlačuje výnosy z dluhopisů.

Naposledy se kurz jenu mírně zvýšil na 149,69 za dolar. Japonská centrální banka ve středu nečekaně oznámila nákup dluhopisů v objemu 2 miliard dolarů, aby udržela tlak na snižování výnosů.

Hranice 150 jenů se stala klíčovou psychologickou úrovní poté, co kolem ní v minulosti proběhly vládní intervence na podporu měny. Začátkem října se jen po poklesu nad 150 prudce zvedl, i když později klesl zpět a první náznaky naznačují, že Japonsko k intervenci nepřistoupilo.

Obnovené obavy z vyšších a dlouhodobějších úrokových sazeb v USA zůstaly ve hře také po silnějším než očekávaném údaji o maloobchodních tržbách za září, který by podle obav trhů mohl přispět k vyšší inflaci.Přesto měny s vysokým podílem obchodu, zejména měny vystavené působení Číny, zaznamenaly určité zisky po silném údaji o hrubém domácím produktu za třetí čtvrtletí. Australský dolar vzrostl o 0,2 %, stejně jako jihokorejský won a tchajwanský dolar.Japonský jen se pohyboval beze změny kolem 149 za dolar, přičemž pozornost se nadále soustředí na potenciální prolomení hranice 150, což by mělo přilákat intervenci vlády na měnovém trhu.Indická rupie se pohybovala nad úrovní 83 za dolar a čelila obnovenému tlaku v důsledku nárůstu cen ropy.Čínský jüan vzrostl o 0,1 %, zatímco offshore jüan přidal 0,2 % poté, co údaje ukázaly, že HDP za třetí čtvrtletí vzrostl více, než se očekávalo. Mezičtvrtletní růst HDP se oproti předchozímu čtvrtletí rovněž zrychlil, což naznačuje, že některá stimulační opatření Pekingu přinášejí ovoce.Základní čínský hospodářský růst – i když zaznamenal určité zlepšení – však stále zůstává do značné míry pod úrovní před zavedením COVID, přičemž údaje o HDP za třetí čtvrtletí vykazují pouze určité známky pokroku.Optimismus z údajů o HDP byl kompenzován přetrvávajícími obavami z neschopnosti splácet dluh v čínském realitním sektoru, zejména vzhledem k tomu, že tento týden vyprší lhůta pro splacení dluhu u obklíčeného developera Country Garden .Obavy z obnovení obchodní války se Spojenými státy také tlumily optimismus vůči Číně poté, co Bílý dům představil nová omezení vývozu čipů umělé inteligence do Číny.Dolarový index a futures na dolarový index v asijském obchodování mírně oslabily, zůstaly však blízko 11měsíčních maxim. V noci zveřejněné údaje ukázaly, že maloobchodní tržby v USA v září vzrostly více, než se očekávalo, což zvýšilo obavy z lepkavé inflace, která by mohla udržet jestřábí postoj Federálního rezervního systému.To se také stalo před řadou řečníků z Fedu v tomto týdnu, zejména předsedou Jeromem Powellem ve čtvrtek. Trhy zůstávají obezřetné vůči jakýmkoli dalším jestřábím signálům od Powella poté, co na zářijovém zasedání Fedu naznačil vyšší sazby na delší dobu.Vyšší americké úrokové sazby v uplynulém roce oslabovaly asijské měny a pravděpodobně budou omezovat jakékoliv výraznější oživení v této oblasti, dokud Fed nezačne sazby vážně snižovat.Lepší než očekávané údaje o růstu čínské ekonomiky ve středu podpořily asijské měny, což vedlo k růstu jüanu na týdenní maximum a oslabilo americký dolar.Výbuch v nemocnici v Gaze však udržoval pohyby na mírné úrovni a obchodníci byli nervózní z vyhlídky na rozšíření konfliktu. Americký prezident Joe Biden má ve středu navštívit Izrael.Oficiální údaje ukázaly, že čínská ekonomika ve třetím čtvrtletí vzrostla o 1,3 %, což znamená zrychlení oproti 0,5 % v předchozím čtvrtletí a překonání tržních odhadů, které počítaly s růstem o 1 %. Průmyslová výroba vzrostla a nezaměstnanost klesla.Čínský jüan dosáhl týdenního maxima 7,2905 za dolar, poté však ustoupil na 7,312. Australský dolar, který je citlivý na Čínu, naposledy vzrostl o 0,24 % na 0,6381 USD, zatímco novozélandský dolar byl o 0,18 % výše na 0,5907 USD.„Novozélandský a australský dolar si vedou lépe, ale překvapuje mě, že nemají trochu větší dopad vzhledem k tomu, jak negativní byly názory na čínský růst,“ řekl Erik Nelson, makro stratég společnosti Wells Fargo.Nelson uvedl, že reakce investorů na konflikt mezi Izraelem a Hamásem byla zatím nevýrazná. „Pokud se rozšíří do dalších regionů, které budou do konfliktu zataženy, jako například Írán, pak to bude jiný příběh, ale zatím tam nejsme.“Dolarový index byl nepatrně nižší na úrovni 106,19. Ukazatel, který sleduje americkou měnu vůči šesti hlavním partnerům, v úterý vzrostl o 0,53 %, ale zůstává pod 11měsíčním maximem 107,34, kterého se dotkl minulý týden.„Má za sebou opravdu dobrou jízdu a trochu se zastavil,“ řekl analytik společnosti Westpac Imre Speizer. „Možná naráží na limity této fáze rallye a potřebuje trochu korigovat.“Euro bylo stabilní na úrovni 1,0571 USD, zatímco libra vzrostla o 0,1 % na 1,2194 USD poté, co údaje ukázaly, že britská inflace v září neklesla podle očekávání.Od poloviny července vzrostl referenční výnos desetiletých státních dluhopisů o přibližně 100 bazických bodů a dolarový index vzrostl o přibližně 7 %, protože americká ekonomika nevykazuje žádné známky zpomalení.V úterý americké výnosy vystřelily vzhůru poté, co údaje ukázaly silný nárůst maloobchodních tržeb, což pomohlo dolaru zvýšit tlak na japonský jen, kde ultra uvolněná měnová politika potlačuje výnosy z dluhopisů.Naposledy se kurz jenu mírně zvýšil na 149,69 za dolar. Japonská centrální banka ve středu nečekaně oznámila nákup dluhopisů v objemu 2 miliard dolarů, aby udržela tlak na snižování výnosů.Hranice 150 jenů se stala klíčovou psychologickou úrovní poté, co kolem ní v minulosti proběhly vládní intervence na podporu měny. Začátkem října se jen po poklesu nad 150 prudce zvedl, i když později klesl zpět a první náznaky naznačují, že Japonsko k intervenci nepřistoupilo.