Asijské akcie zaznamenaly prudký růst, protože investoři čekají na nadcházející zprávu o spotřebitelských cenách v USA, která by měla v září urychlit uvolnění měnové politiky Federálního rezervního systému. Tento nárůst přišel současně s poklesem novozélandského dolaru, který se potácel po nečekaném snížení sazeb tamní centrální bankou. Index MSCI Asia Pacific se během čtvrté seance posunul vpřed, přičemž konkrétně akcie na Novém Zélandu a Tchaj-wanu vzrostly o více než 1 %. Tyto zisky následovaly po mírnějším než očekávaném růstu indexu cen výrobců v USA, což vyvolalo 1,7% růst indexu S&P 500. Akcie v Japonsku zaznamenaly výkyvy v souladu s kurzem jenu. Toto zmírnění cenového tlaku v USA posílilo důvěru, že úředníci mohou začít snižovat výpůjční náklady a přesunout svou pozornost na trh práce. Toto zvýšení rizikového sentimentu a oslabení dolaru prospělo asijským měnám, přičemž indonéská rupie posílila až o 1 % a singapurský dolar se držel poblíž svého ročního maxima. Zdroj: Getty Images Jun Rong Yeap, stratég společnosti IG Asia Pte, poznamenal, že globální trhy zřejmě “vydávají signál k odeznění” v návaznosti na obavy z recese z minulého týdne. Dodal, že další progrese inflace v cenách výrobců v USA by mohla připravit půdu pro další uvolnění spotřebitelských cen, což by nabídlo další impuls pro rallye rizika. Státní dluhopisy zaznamenaly minimální změny poté, co během předchozí seance rostly napříč křivkou. Údaje týkající se pozicování odrážejí, že obchodníci zůstávají optimističtí. Dolarový index agentury Bloomberg zůstal stabilní a pohyboval se kolem čtyřměsíčního minima. Ve světle snížení úrokových sazeb centrální bankou o 25 bazických bodů zaznamenaly výnosy desetiletých novozélandských dluhopisů výrazný pokles. Brzký začátek cyklu uvolňování úrokových sazeb ze strany novozélandské centrální banky má potenciál ovlivnit dynamiku úrokových sazeb v celé Asii vzhledem k její obvykle průkopnické roli v měnovém cyklu regionu. Japonské akcie snížily zisky poté, co premiér Fumio Kišida oznámil, že se v září nebude ucházet o druhé funkční období v čele dlouho vládnoucí Liberálnědemokratické strany. Po předchozím období posilování směrem k hranici 146 za dolar se kurz jenu vyrovnal. V rámci dalších ekonomických zpráv z regionu akcie v Číně klesaly poté, co údaje odhalily, že bankovní úvěry reálné ekonomice země se poprvé za téměř dvě desetiletí snížily. Investoři netrpělivě očekávají výsledky společnosti Tencent Holdings Ltd. a její plány na zpětný odkup akcií. Oslabení novozélandského dolaru ostře kontrastuje s tím, že index S&P 500 zažil přes noc největší čtyřdenní rally tohoto roku a Nasdaq 100 vzrostl o 2,5 %. Index VIX, oblíbený ukazatel volatility na Wall Street, klesl na přibližně 18 bodů. Obchodníci se swapy očekávají v září snížení sazeb Federálního rezervního systému o přibližně 40 bazických bodů a následně snížení sazeb o více než 105 bazických bodů pro rok 2024. V červenci vzrostl index cen výrobců pro konečnou poptávku v USA oproti předchozímu měsíci o 0,1 %, čímž zaostal za předpokládaným růstem o 0,2 %. Index spotřebitelských cen a “jádrový” ukazatel bez potravin a energií se v červenci podle projekcí zvýšily o 0,2 %. Zdroj: Getty Images Jamie Cox z Harris Financial Group komentoval, že “dráha pro snížení sazeb ze strany Fedu v září je volná. Pokud budou takové údaje přetrvávat, bude mít Fed v letošním roce dostatek prostoru pro další snižování sazeb”. Cena ropy se během asijského obchodování odrazila ode dna a zotavila se z předchozích ztrát. Tento nárůst následoval po zprávě z průmyslu, která naznačila výrazný pokles zásob ropy v USA. Mezitím na Blízkém východě přetrvává napětí, což vede ke spekulacím na trhu. Ceny zlata naopak klesly.