Klíčové body

ETF Vanguard Total Stock Market [VTI] poskytuje komplexní expozici na trhu s 3 564 akciemi a extrémně nízkým poměrem nákladů 0,03 %, což investorům pomáhá udržet si větší část svých výnosů
S 11,6% anualizovaným výnosem za posledních 10 let a mírně vyšším výnosem než index S&P 500 nabízí tento fond solidní dlouhodobé výsledky a zároveň širší diverzifikaci
Společnosti v portfoliu vykazují robustní finanční zdraví s průměrným ročním tempem růstu zisku 18,8 % za posledních pět let, což jim zajišťuje růstový potenciál a stabilitu

Statistiky ukazují, že více než 80 % aktivně spravovaných fondů dlouhodobě zaostává za svými referenčními indexy. V tomto kontextu se burzovně obchodované fondy (ETF) staly zásadním nástrojem, jak si zajistit expozici na trhu s nižšími náklady, vyšší transparentností a efektivnější daňovou strukturou. Jejich obliba roste raketovým tempem – zatímco v roce 2010 spravovaly méně než 1 bilion dolarů, dnes je to přes 11 bilionů dolarů. Jedním z nejoblíbenějších a nejvhodnějších fondů pro základ portfolia je Vanguard Total Stock Market ETF (VTI).

Efektivita nákladů a jedinečný model vlastnictví

Jedním z klíčových důvodů, proč je VTI tak atraktivní, je jeho extrémně nízký poměr nákladů 0,03 %, což znamená, že investoři platí pouhé 3 dolary ročně za každých 10 000 USD investovaných. Tato úspora je významná zejména při dlouhodobém investičním horizontu. Mnoho konkurenčních fondů si účtuje desetinásobek, což může během dekády stát investory tisíce dolarů na nákladech.

Za tímto nákladovým modelem stojí struktura společnosti Vanguard, která je vlastněna samotnými investory fondů. Tento model umožňuje vracet úspory přímo klientům, což je zásadní rozdíl oproti běžným finančním firmám, které primárně sledují zájmy akcionářů.

Rozsáhlá tržní expozice bez potřeby spekulací

VTI nabízí komplexní expozici vůči americkému akciovému trhu, jelikož drží více než 3 500 různých titulů – od technologických gigantů až po malé růstové společnosti. Zajišťuje tak diverzifikaci, kterou by jinak investor musel složitě budovat napříč několika fondy nebo portfoliem jednotlivých akcií.

Oproti indexu S&P 500, který se zaměřuje jen na největší společnosti, Vanguard Total Stock Market ETF zahrnuje celý trh. To umožňuje investorům těžit i z růstu menších, ale dynamických firem, které by jinak zůstaly mimo jejich zorné pole. Přitom medián tržní kapitalizace kolem 186 miliard USD naznačuje, že fond je stále orientován na stabilnější segmenty trhu.

Stabilní výkonnost a výnosy v čase

Za posledních 10 let dosáhl VTI anualizovaného výnosu 11,6 %, což je jen mírně pod úrovní indexu S&P 500 (12,3 %). Tento rozdíl je zanedbatelný, zejména vzhledem k širší diverzifikaci a nižšímu riziku VTI. Fond přitom nabízí dividendový výnos 1,32 %, který je o něco vyšší než u S&P 500 (1,27 %). To je výhodou zejména pro investory, kteří hledají kombinaci růstu a příjmu.

Významnou výhodou je i automatické přenastavování složení fondu, které probíhá bez aktivního zásahu investora. Nové firmy se přidávají při vstupu na burzu, slabší jsou průběžně nahrazovány. Tento proces zajišťuje průběžné sledování trhu a přirozenou optimalizaci portfolia bez nutnosti složitých rozhodnutí.

Ideální základní kámen každého portfolia

Díky své jednoduchosti a rozsáhlému pokrytí trhu je VTI vhodný jako základní stavební prvek každého investičního portfolia. Odpadá potřeba vybírat jednotlivé sektory či akcie, což snižuje nejen náklady, ale i psychický stres spojený s investováním. Kombinace VTI s konzervativnějším dluhopisovým ETF vytváří robustní a efektivní strategii, která funguje napříč tržními cykly.

Jak se mění cíle a tolerance k riziku, investoři mohou jednoduše upravit poměr mezi akciovou a dluhopisovou složkou, aniž by obětovali diverzifikaci nebo museli překopat celé portfolio. Pro dlouhodobé investory, kteří chtějí maximální jednoduchost, nízké náklady a širokou expozici, je VTI mimořádně silnou volbou.

Statistiky ukazují, že více než 80 % aktivně spravovaných fondů dlouhodobě zaostává za svými referenčními indexy. V tomto kontextu se burzovně obchodované fondy staly zásadním nástrojem, jak si zajistit expozici na trhu s nižšími náklady, vyšší transparentností a efektivnější daňovou strukturou. Jejich obliba roste raketovým tempem – zatímco v roce 2010 spravovaly méně než 1 bilion dolarů, dnes je to přes 11 bilionů dolarů. Jedním z nejoblíbenějších a nejvhodnějších fondů pro základ portfolia je Vanguard Total Stock Market ETF . Efektivita nákladů a jedinečný model vlastnictvíJedním z klíčových důvodů, proč je VTI tak atraktivní, je jeho extrémně nízký poměr nákladů 0,03 %, což znamená, že investoři platí pouhé 3 dolary ročně za každých 10 000 USD investovaných. Tato úspora je významná zejména při dlouhodobém investičním horizontu. Mnoho konkurenčních fondů si účtuje desetinásobek, což může během dekády stát investory tisíce dolarů na nákladech.Za tímto nákladovým modelem stojí struktura společnosti Vanguard, která je vlastněna samotnými investory fondů. Tento model umožňuje vracet úspory přímo klientům, což je zásadní rozdíl oproti běžným finančním firmám, které primárně sledují zájmy akcionářů. Rozsáhlá tržní expozice bez potřeby spekulacíVTI nabízí komplexní expozici vůči americkému akciovému trhu, jelikož drží více než 3 500 různých titulů – od technologických gigantů až po malé růstové společnosti. Zajišťuje tak diverzifikaci, kterou by jinak investor musel složitě budovat napříč několika fondy nebo portfoliem jednotlivých akcií.Oproti indexu S&P 500, který se zaměřuje jen na největší společnosti, Vanguard Total Stock Market ETF zahrnuje celý trh. To umožňuje investorům těžit i z růstu menších, ale dynamických firem, které by jinak zůstaly mimo jejich zorné pole. Přitom medián tržní kapitalizace kolem 186 miliard USD naznačuje, že fond je stále orientován na stabilnější segmenty trhu.Stabilní výkonnost a výnosy v časeZa posledních 10 let dosáhl VTI anualizovaného výnosu 11,6 %, což je jen mírně pod úrovní indexu S&P 500 . Tento rozdíl je zanedbatelný, zejména vzhledem k širší diverzifikaci a nižšímu riziku VTI. Fond přitom nabízí dividendový výnos 1,32 %, který je o něco vyšší než u S&P 500 . To je výhodou zejména pro investory, kteří hledají kombinaci růstu a příjmu.Významnou výhodou je i automatické přenastavování složení fondu, které probíhá bez aktivního zásahu investora. Nové firmy se přidávají při vstupu na burzu, slabší jsou průběžně nahrazovány. Tento proces zajišťuje průběžné sledování trhu a přirozenou optimalizaci portfolia bez nutnosti složitých rozhodnutí.Ideální základní kámen každého portfoliaDíky své jednoduchosti a rozsáhlému pokrytí trhu je VTI vhodný jako základní stavební prvek každého investičního portfolia. Odpadá potřeba vybírat jednotlivé sektory či akcie, což snižuje nejen náklady, ale i psychický stres spojený s investováním. Kombinace VTI s konzervativnějším dluhopisovým ETF vytváří robustní a efektivní strategii, která funguje napříč tržními cykly.Jak se mění cíle a tolerance k riziku, investoři mohou jednoduše upravit poměr mezi akciovou a dluhopisovou složkou, aniž by obětovali diverzifikaci nebo museli překopat celé portfolio. Pro dlouhodobé investory, kteří chtějí maximální jednoduchost, nízké náklady a širokou expozici, je VTI mimořádně silnou volbou.