Největší čínští poskytovatelé cloudových služeb snižují rozdíl oproti svým americkým protějškům v oblasti výdajů na umělou inteligenci a cloudovou infrastrukturu, tvrdí Jefferies.
Čtyři přední čínské firmy utratily za posledních 12 měsíců přibližně 45 miliard dolarů, zatímco přední americké společnosti utratily 291 miliard dolarů.
Ačkoli rozdíl v absolutních číslech zůstává velký, Jefferies uvedl, že čínské společnosti od začátku roku 2023 zrychlily své investice a od konce loňského roku každé čtvrtletí předstihují USA v růstu výdajů.
V červnovém čtvrtletí vzrostly kombinované kapitálové výdaje společností Baidu, Alibaba a Tencent o 168 % oproti předchozímu období, přičemž Alibaba a Baidu vykázaly nárůst o 57 %, respektive 30 %.
Tencent byl jediným z této skupiny, který zaznamenal pokles. K nárůstu došlo navzdory dřívějším očekáváním, že investice budou utlumené, protože společnosti si zajistily čipy prostřednictvím pronájmu po zpřísnění amerických vývozních kontrol.
Jefferies poznamenal, že čínské firmy již překonaly své americké protějšky v poměru investic souvisejících s cloudem k výnosům z cloudu, a to 121 % v červnovém čtvrtletí oproti 94 % u amerických společností.
Zatímco celkové výdaje jako podíl na celkových výnosech zůstávají v Číně nižší, tento údaj roste rychleji.
Chcete využít této příležitosti?Banka uvedla, že čínští poskytovatelé investují značné prostředky nejen do umělé inteligence, ale také do univerzálních serverů na podporu širších internetových služeb, což naznačuje, že zisky by se mohly projevit spíše v jejich hlavních oblastech podnikání než pouze v nabídkách cloudových služeb třetích stran.
Ačkoli menší rozsah, přísnější regulace a geopolitická omezení brzdí expanzi Číny, Jefferies argumentoval, že důraz této země na efektivitu a komercializaci by mohl podnítit rychlejší přijetí aplikací umělé inteligence na domácím trhu.
Chcete využít této příležitosti?
Zanechte svůj telefon a email a budete kontaktováni licencovanými odborníky
