Komoditní přehled: Ropa před údaji z Číny a USA zlevňuje – Zlato kolem 1 925 USD

Ropa před údaji z Číny a USA zlevňuje, ale škrty OPEC+ omezují její pokles Ceny ropy se v pondělí v asijském obchodování snížily, protože investoři postupovali opatrně před novými ekonomickými údaji z největších spotřebitelů Spojených států a Číny, ačkoli očekávané snížení dodávek ropy ze strany Saúdské Arábie a Ruska omezilo ztráty. Futures na ropu Brent klesly o 55 centů, tj. o 0,7 %, na 77,92 USD za barel a americká ropa West Texas Intermediate se prodávala za 73,31 USD za barel, tedy rovněž o 55 centů, tj. o 0,7 %. "Obchodníci s ropou mohou být opatrní před americkým indexem spotřebitelských cen a řadou ekonomických údajů z Číny na konci tohoto týdne," uvedla analytička Tina Teng ze společnosti CMC Markets. Dodala však, že ceny ropy by se mohly odrazit ode dna poté, co OPEC+ oznámil plány na další snížení nabídky. Vládní údaje v pondělí ukázaly, že ceny v čínských továrnách v červnu klesaly nejrychlejším tempem za posledních sedm let, protože tempo hospodářského oživení v druhé největší ekonomice světa se zpomalilo. Ropné benchmarky si minulý týden připsaly více než 4 % a dosáhly nejvyšších hodnot od května, přičemž rostly již druhý týden po sobě poté, co se největší světoví vývozci ropy Saúdská Arábie a Rusko zavázali v srpnu prohloubit omezení dodávek. "Zpomalení ekonomiky v Číně přispívá k nejistotě na trhu s ropou," uvedl Mukesh Sahdev, vedoucí oddělení downstream a obchodování s ropou ve společnosti Rystad Energy. "Nestabilitu trhu dále podporuje pokračující přetahování mezi obavami z kontroly poptávky ze strany západních ekonomik a strategiemi kontroly nabídky ze strany OPEC, což ovlivňuje křehkou rovnováhu na trhu s ropou." Saúdská Arábie prodlouží snížení těžby o 1 milion barelů denně do srpna a Rusko sníží vývoz ropy o 500 000 barelů denně. Vládní zdroj v pátek agentuře Reuters sdělil, že místo snížení těžby Rusko využije ropu k výrobě většího množství paliva pro uspokojení domácí poptávky. Podle údajů analytické společnosti Vortexa ze 7. července se objem plovoucích zásobníků u egyptského přístavu Ain Sukhna v Rudém moři snížil oproti polovině června téměř o polovinu na 10,5 milionu barelů. Analytici společnosti JPMorgan (NYSE:JPM) ve své zprávě uvedli, že nabídka zemí mimo OPEC+ drží krok s globální poptávkou, a dodali, že OPEC+ musí ve druhé polovině roku prohloubit své škrty o dalších 700 000 barelů denně a prodloužit je až do roku 2024. Ve Spojených státech páteční údaje ukázaly stále silný růst mezd a mírný pokles míry nezaměstnanosti v tomto týdnu pravděpodobně udrží Federální rezervní systém na cestě ke zvýšení úrokových sazeb na nadcházejícím červencovém zasedání. Podle pátečních údajů americké Komise pro obchodování s komoditními futures (CFTC) zvýšili správci peněz v týdnu do 3. července své čisté dlouhé pozice ve futures a opcích na americkou ropu. Podle Tonyho Sycamora, analytika IG, by trvalý průlom cen WTI nad 75 USD pravděpodobně vedl k testování horní hranice osmiměsíčního rozpětí 64-84 USD. Podle páteční zprávy společnosti Baker Hughes se počet ropných plošin v USA minulý týden snížil o pět na 540, což je nejméně od dubna 2022. Předpověď ceny zlata: XAU/USD zůstává v defenzivě na pozadí oživující poptávky po americkém dolaru Cena zlata zahajuje nový týden nevýrazně a během asijské seance osciluje v úzkém obchodním pásmu kolem 1925 USD. XAU/USD mezitím zůstává uzavřen v dobře známém pásmu, které se drží zhruba poslední tři týdny, protože obchodníci se zřejmě zdráhají uzavírat nové směrové sázky v nejistotě ohledně budoucího vývoje zvyšování sazeb Federálního rezervního systému (Fed). Oživení poptávky po americkém dolaru ovlivňuje cenu zlata Přetrvávající silný růst mezd a mírný pokles míry nezaměstnanosti poukazují na stále napjaté podmínky na trhu práce ve Spojených státech (USA). Tyto údaje zajišťují, že Federální rezervní systém (Fed) bude na svém nadcházejícím zasedání 25. a 26. července pokračovat ve zvyšování úrokových sazeb, což nadále podporuje zvýšené výnosy amerických státních dluhopisů. Dvouletý americký státní dluhopis citlivý na úrokové sazby totiž stojí vysoko poblíž svého maxima od června 2007, zatímco výnos benchmarkového desetiletého amerického státního dluhopisu se drží stabilně nad hranicí 4,0 %. To pomáhá oživit poptávku po americkém dolaru (USD) a ukazuje se, že je to klíčový faktor působící jako protivítr pro cenu zlata.